Dostosowywanie strategii do ruchomych średnich zboczy
Średnie kroczące (MA) identyfikują poziomy Wykładnicze średnie kroczące (EMA) zmieniają zbocza szybciej niż proste średnie kroczące (SMA) ze względu na ich szybszą konstrukcję.
Wycofanie się ceny w celu przetestowania rosnącej średniej z góry z większym prawdopodobieństwem utrzyma wsparcie niż podczas testowania średniej spadającej. Cena odbijająca się od spadającej średniej z dołu jest bardziej prawdopodobna, niż podczas testowania rosnącej średniej. Wiele średnich kroczących przy różnych długościach cykli komplikuje te scenariusze, ponieważ niektóre mogą rosnąć, a inne spadać. (Zobacz także: Jak używać średniej ruchomej do kupowania akcji ).
Względność nachylenia
Średnie długoterminowe zmieniają nachylenie rzadziej niż średnie krótkoterminowe. Na przykład 20-dniowy MA może oscylować między wznoszącymi się i opadającymi zboczami dziesiątki razy w okresie trzech miesięcy, podczas gdy 50-dniowy MA może przesuwać się dwa lub trzy razy. Tymczasem 200-dniowy MA może w ogóle się nie zmienić lub przesunąć wyżej lub niżej tylko raz.
Ta relatywność nachylenia pojawia się w analizie wykresów na dwa sposoby. Po pierwsze, długoterminowa średnia zawsze wywiera większe wsparcie lub opór niż krótkoterminowa średnia. Na przykład wsparcie lub opór na 200-dniowym MA jest trudniejsze do przełamania niż wsparcie lub opór na 50-dniowym MA. Po drugie, zbocza rosnące i opadające dodają lub odejmują wsparcie lub opór, w zależności od lokalizacji ceny w stosunku do średnich.
W tej hierarchii rosnąca długoterminowa średnia wywiera większe wsparcie niż stała lub spadająca średnia, gdy cena kształtuje się powyżej poziomu, a jednocześnie generuje większe wsparcie niż krótkoterminowa rosnąca lub malejąca średnia. I odwrotnie, spadająca długoterminowa średnia stawia większy opór niż rosnąca lub płaska średnia, gdy cena kształtuje się poniżej tego poziomu, jednocześnie generując większy opór niż krótkoterminowa rosnąca lub malejąca średnia.
Komponent Dow The Coca-Cola Company ( trendu wzrostowego w 2017 r. I przerywa wsparcie na początku 2018 r., Wchodząc w poważny trend spadkowy. Cztery odbicia w ciągu najbliższych trzech miesięcy zmieniają się przy średniej ruchomej, która przechodzi w orientację malejącą. 50-dniowa EMA przechodzi szybciej, generując pięć zwrotów w tym samym okresie. Przecina 200-dniową EMA w marcu, drukując niedźwiedzi krzyż śmierci.
Dostosowywanie strategii do zboczy
Cena powyżej rosnących długo- i krótkoterminowych średnich generuje byczą konwergencję, która faworyzuje strategie długoterminowe, z większymi pozycjami i dłuższymi okresami utrzymywania. To techniczne dostosowanie jest powszechne w trendach wzrostowych i na rynkach hossy. Cena poniżej rosnącej długo- i krótkoterminowej średniej generuje byczą dywergencję, która sprzyja możliwościom kupowania spadków i grom wartości. Transakcje cenowe powyżej średnich z przeciwnymi zboczami sygnalizują konflikt, przy czym rosnąca długoterminowa średnia wspiera gry długoterminowe, podczas gdy spadające nachylenie wskazuje na środowisko o wyższym ryzyku.
Cena poniżej spadającej średniej długo- i krótkoterminowej generuje niedźwiedzi konwergencję, która dodaje mocy strategiom krótkiej sprzedaży, zachęcając do większych pozycji i dłuższych okresów utrzymywania. To techniczne dostosowanie jest powszechne w przypadku trendów spadkowych i niedźwiedzi. Cena powyżej spadającej długo- i krótkoterminowej średniej generuje niedźwiedzi rozbieżność, która sprzyja realizacji zysków i krótkiej sprzedaży. Handel cenami poniżej średniej z przeciwnymi zboczami sygnalizuje konflikt, a spadająca długoterminowa średnia wspiera gry na krótkich pozycjach, podczas gdy rosnące nachylenie ostrzega o zbliżającym się dnie.
Te scenariusze obejmują tylko niewielką część złożonych współzależności między ceną, średnimi ruchomymi i nachyleniem. Konflikty powinny być mile widziane, ponieważ przeplatające się struktury cenowe tworzą potężne silniki dla krótko- i długoterminowych okazji handlowych. Uważaj jednak, gdy średnie kroczące łatwo przechodzą w orientację poziomą i zbiegają się, a cena zaczyna oscylować na tych wąskich poziomach. To mieszane działanie wskazuje na wysoki poziom hałasu, który może sygnalizować długie okresy słabych możliwości: kosztów.
Średnie kroczące przechodzą w poziomy trajektorie na rynkach bocznych, obniżając ich wartość w handlu i przy podejmowaniu decyzji inwestycyjnych. Komponent Dow McDonald’s Corporation ( fałszywych sygnałów. 50-dniowa EMA również przechodzi poziomą, podczas gdy cena przekracza swoje granice kilkanaście razy. (Zobacz także: Dowiedz się, jak działa zarządzanie handlem z 200-dniową EMA ).
Podsumowanie
Bądź agresywny na długim boku, gdy cena jest powyżej rosnącej długo- i krótkoterminowej średniej kroczącej. Bądź agresywny na krótkiej stronie, gdy cena jest poniżej spadających krótko- i długoterminowych średnich kroczących. Postaw na defensywę, gdy zbocza nie pasują lub gdy cena kształtuje się poniżej średniej rosnącej lub powyżej średniej spadającej. (Aby uzyskać dodatkowe informacje, zobacz: Średnie kroczące.)