Podstawy Podstawy Forex

Handlujący na rynku walutowym (forex) opierają się na tych samych dwóch podstawowych formach analizy, które są stosowane na giełdzie: analizie fundamentalnej i analizie technicznej. Zastosowania analizy technicznej na rynku Forex są bardzo podobne: zakłada się, że cena odzwierciedla wszystkie wiadomości, a wykresy są przedmiotem analizy. Ale w przeciwieństwie do firm, kraje nie mają bilansów, więc jak można przeprowadzić fundamentalną analizę waluty?

Ponieważ analiza fundamentalna polega na spojrzeniu na wewnętrzną wartość inwestycji, jej zastosowanie na rynku Forex pociąga za sobą przyjrzenie się warunkom ekonomicznym, które wpływają na wycenę waluty krajowej. Tutaj przyjrzymy się niektórym z głównych podstawowych czynników, które odgrywają rolę w ruchu waluty.

Wskaźniki ekonomiczne

Wskaźniki ekonomiczne to raporty publikowane przez rząd lub organizację prywatną, które szczegółowo opisują wyniki gospodarcze kraju. Raporty ekonomiczne to środki, za pomocą których bezpośrednio mierzy się kondycję ekonomiczną kraju, ale pamiętaj, że wiele czynników i polityk wpłynie na wyniki gospodarcze kraju.

Raporty te są publikowane w zaplanowanych terminach, dostarczając rynkowi informacji o tym, czy gospodarka danego kraju poprawiła się, czy spadła. Efekty tych raportów są porównywalne jak raporty o zarobkach, SEC opiłki i inne komunikaty mogą mieć wpływ na papiery wartościowe. Na rynku Forex, podobnie jak na giełdzie, każde odchylenie od normy może powodować duże ruchy cen i wolumenu.

Możesz rozpoznać niektóre z tych raportów ekonomicznych, takich jak liczba bezrobotnych, które są dobrze nagłośnione. Inne, takie jak statystyki mieszkaniowe, mają mniejszy zasięg. Jednak każdy wskaźnik służy określonemu celowi i może być przydatny.

Produkt krajowy brutto (PKB)

PKB jest uważany za najszerszą miarę gospodarki danego kraju i przedstawia całkowitą wartość rynkową wszystkich towarów i usług wyprodukowanych w kraju w danym roku. Ponieważ sama wielkość PKB jest często uważana za opóźniony wskaźnik, większość handlowców koncentruje się na dwóch raportach, które są publikowane w miesiącach poprzedzających ostateczne dane dotyczące PKB: na raporcie wstępnym i raporcie wstępnym. Znaczące korekty między tymi raportami mogą powodować znaczną zmienność. PKB jest nieco analogiczne do marży zysku brutto spółki notowanej na giełdzie, ponieważ są one miarami wewnętrznego wzrostu.

Sprzedaż detaliczna

Raport sprzedaży detalicznej mierzy łączne wpływy ze wszystkich sklepów detalicznych w danym kraju. Pomiar ten pochodzi z różnorodnej próby sklepów detalicznych w całym kraju. Raport jest szczególnie przydatny jako aktualny wskaźnik ogólnych wzorców wydatków konsumenckich, skorygowany o zmienne sezonowe. Można go używać do przewidywania wyników ważniejszych wskaźników opóźnionych i do oceny bezpośredniego kierunku gospodarki. Zmiany w zaawansowanych raportach sprzedaży detalicznej mogą powodować znaczną zmienność. Raport sprzedaży detalicznej można porównać z działalnością sprzedażową spółki notowanej na giełdzie.

Produkcja przemysłowa

Ten raport pokazuje zmianę w produkcji fabryk, kopalni i usług komunalnych w kraju. Podaje również ich „ wykorzystanie mocy produkcyjnych ”, czyli stopień, w jakim zdolność produkcyjna każdej fabryki jest wykorzystywana. Jest to idealne rozwiązanie dla narodu, aby zobaczyć wzrost produkcji przy maksymalnym lub prawie maksymalnym wykorzystaniu zdolności produkcyjnych.

Handlowcy używający tego wskaźnika są zwykle zaniepokojeni produkcją mediów, która może być bardzo niestabilna, ponieważ przemysł użyteczności publicznej, az kolei zmiany pogody silnie wpływają na obrót energią i popyt na nią. Znaczące korekty między raportami mogą być spowodowane zmianami pogody, które z kolei mogą powodować zmienność krajowej waluty.

Indeks cen konsumpcyjnych (CPI)

W CPI środki zmiany cen towarów konsumpcyjnych w całej ponad 200 różnych kategoriach. Ten raport, w porównaniu z eksportem danego kraju, może posłużyć do sprawdzenia, czy dany kraj zarabia lub traci pieniądze na swoich produktach i usługach. Uważaj jednak, aby monitorować eksport – jest to popularne wśród wielu handlowców, ponieważ ceny eksportu często zmieniają się w zależności od siły lub słabości waluty.

Inne główne wskaźniki obejmują indeks menedżerów zakupów (PMI), indeks cen producenta (PPI), raport o dóbr trwałych, wskaźnik kosztów zatrudnienia (ECI) i rozpoczęcie budowy mieszkań. I nie zapomnij o wielu prywatnych raportach, z których najbardziej znanym jest badanie zaufania konsumentów stanu Michigan. Wszystkie z nich stanowią cenny zasób dla handlowców, jeśli są właściwie wykorzystywane.

Korzystanie ze wskaźników ekonomicznych

Ponieważ wskaźniki ekonomiczne służą do oceny stanu ekonomicznego kraju, zmiany zgłaszanych warunków będą zatem bezpośrednio wpływać na cenę i wielkość waluty danego kraju. Należy jednak pamiętać, że omówione powyżej wskaźniki to nie jedyne czynniki, które wpływają na cenę waluty. Raporty osób trzecich, czynniki techniczne i wiele innych rzeczy również mogą drastycznie wpłynąć na wycenę waluty. Przeprowadzając analizę fundamentalną na rynku forex :

• Miej pod ręką kalendarz ekonomiczny, który wymienia wskaźniki i kiedy mają zostać opublikowane. Miej też oko na przyszłość; często rynki poruszają się w oczekiwaniu na określony wskaźnik lub raport, który ma zostać opublikowany w późniejszym czasie.
• Otrzymuj informacje o wskaźnikach ekonomicznych, które w danym momencie przyciągają większość uwagi rynku. Takie wskaźniki są katalizatorami największych ruchów cen i wolumenu. Na przykład, gdy dolar amerykański jest słaby, inflacja jest często jednym z najczęściej obserwowanych wskaźników.
• Poznaj oczekiwania rynku dotyczące danych, a następnie zwróć uwagę, czy te oczekiwania zostały spełnione. To jest o wiele ważniejsze niż same dane. Czasami istnieje drastyczna różnica między oczekiwaniami a rzeczywistymi wynikami. Jeśli tak, pamiętaj o możliwych uzasadnieniach tej różnicy.
• Nie reaguj zbyt szybko na wiadomości. Często liczby są publikowane, a następnie korygowane, a rzeczy mogą się szybko zmienić. Zwróć uwagę na te poprawki, ponieważ mogą one być użytecznym narzędziem do obserwowania trendów i dokładniejszego reagowania na przyszłe raporty.

Podsumowanie

Istnieje wiele wskaźników ekonomicznych, a nawet więcej prywatnych raportów, które można wykorzystać do oceny podstaw forex. Ważne jest, aby poświęcić trochę czasu, aby nie tylko przyjrzeć się liczbom, ale także zrozumieć, co oznaczają i jak wpływają na gospodarkę kraju. Odpowiednio wykorzystane wskaźniki te mogą być nieocenionym źródłem informacji dla każdego inwestora walutowego.