Jak zbudować portfel inwestycyjny na emeryturę
Pomyśl o portfelu inwestycyjnym jako o koszyku, który zawiera wszystkie inwestycje, które masz na różnych kontach emerytalnych i nieemerytalnych (podlegających opodatkowaniu). Idealnie byłoby, gdyby twoje portfolio rosło razem z tobą i zapewniało dochód potrzebny do wygodnego przeżycia lat po pracy. Jeśli oszczędzasz na emeryturę – i inwestujesz na emeryturę – upewnij się, że Twój portfel ma te kluczowe cechy.
Kluczowe wnioski
- Idealne portfolio powinno zawierać element wzrostu, szczególnie w młodszych latach.
- W późniejszym życiu uwaga przenosi się ze wzrostu na dochody.
- Bez względu na wiek ważne jest, aby zdywersyfikować i zrównoważyć swój portfel w miarę zmiany celów, tolerancji ryzyka i horyzontu czasowego.
Co to jest portfel inwestycyjny?
Portfel inwestycyjny obejmuje wszystkie inwestycje, które masz na różnych rachunkach, w tym:
- Plany sponsorowane przez pracodawcę, takie jak 401 (k) s
- IRA (tradycyjne, Roth, SEP, SIMPLE)
- Rachunki maklerskie podlegające opodatkowaniu
- Konta Robo-doradcy
- Środki pieniężne na rachunkach oszczędnościowych, rachunkach rynku pieniężnego lub certyfikaty depozytowe (płyty CD)
Konta te mogą zawierać fundusze ETF, fundusze inwestycyjne, towary, kontrakty futures, opcje, a nawet nieruchomości. Razem te aktywa tworzą Twój portfel inwestycyjny.
Jeśli inwestujesz na emeryturę, idealnym portfelem byłby taki, który zaspokaja Twoje potrzeby finansowe na resztę życia. Pomagają w tym następujące cechy.
Zapasy wzrostu
Plany emerytalne mają rosnąć przez długi czas. Instrumenty wzrostu, takie jak akcje i nieruchomości, stanowią zwykle jądro najbardziej udanych portfeli emerytalnych – przynajmniej w fazie wzrostu.
Niezwykle ważne jest, aby przynajmniej część Twoich oszczędności emerytalnych rosła szybciej niż stopa inflacji, czyli tempo, w jakim ceny rosną w czasie. Dzięki temu z czasem zwiększysz swoją siłę nabywczą.
Dane z Kiplinger.com pokazują, że akcje zanotowały zdecydowanie najlepsze zwroty ze wszystkich klas aktywów na przestrzeni czasu. Od 1926 do 2018 roku, zapasy uśrednione o 10,1% wzrostu w skali roku. Obligacje uśredniane tylko około połowę tej stawki, a środki pieniężne pisał o wzroście 3,5%.
Z tego powodu nawet portfele emerytalne, które są w dużej mierze ukierunkowane na zachowanie kapitału i generowanie dochodu, często utrzymują niewielki procent udziałów w kapitale w celu zabezpieczenia przed inflacją.
10,1%
Wielkość rocznego wzrostu, jaką stada osiągnęły średnio w latach 1926-2018.
Dywersyfikacja portfela
małej kapitalizacji, a może nawet nieruchomości.
Jednak gdy osiągniesz 40 i 50 lat, prawdopodobnie będziesz musiał przenieść część swoich zasobów do bardziej konserwatywnych sektorów. Obejmują one obligacje korporacyjne, oferty akcji uprzywilejowanych i inne umiarkowane instrumenty, które nadal mogą generować konkurencyjne zyski – ale przy mniejszym ryzyku niż czyste akcje.
Inwestycje alternatywne, takie jak metale szlachetne, instrumenty pochodne, leasing na ropę i gaz oraz inne nieskorelowane aktywa, mogą również zmniejszyć ogólną zmienność portfela. Mogą również pomóc w generowaniu lepszych zwrotów w okresach bezczynności tradycyjnych klas aktywów.
Idealny portfel emerytalny nie będzie również zbytnio zależny od akcji spółki, które są przechowywane w ramach lub poza planem 401 (k) lub innym planem zakupu akcji. Duży spadek wartości może drastycznie zmienić twoje plany emerytalne, jeśli stanowi duży procent twoich oszczędności emerytalnych.
1:29
Tolerancja ryzyka
Gdy osiągniesz wiek emerytalny lub zbliżasz się do wieku emerytalnego, renty mogą być odpowiednie, jeśli potrzebujesz gwarancji kapitału lub dochodu.
Ogólnie rzecz biorąc, Twój portfel nie powinien być inwestowany wyłącznie w instrumenty gwarantowane, dopóki nie osiągniesz 80 lub 90 lat. Idealny portfel emerytalny będzie uwzględniał ryzyko wypłaty, które mierzy, jak długo zajmie Ci odzyskanie dużej straty w portfelu.
Zarządzanie aktywne a pasywne
Inwestorzy mają dziś większy wybór niż kiedykolwiek, jeśli chodzi o to, kto może zarządzać swoimi pieniędzmi. Jedną z tych opcji jest funduszy indeksowych, które są zarządzane pasywnie.
Inne oferują aktywnie zarządzane portfele, które mogą wykazywać zwroty wyższe niż na szerszych rynkach – i przy mniejszej zmienności. Jednak aktywnie zarządzane fundusze zwykle pobierają wyższe opłaty, co jest ważne, aby wziąć pod uwagę, ponieważ opłaty te mogą z biegiem lat obniżyć zwroty z inwestycji.
Inną opcją jest robo-doradca, który jest platformą cyfrową, która alokuje i zarządza portfelem zgodnie z ustalonymi algorytmami uruchamianymi przez aktywność rynkową. Robo-doradcy zazwyczaj kosztują znacznie mniej niż menadżerowie. Jednak ich niezdolność do odejścia od ich programów może być w niektórych przypadkach niekorzystna. A wzorce handlowe, których używają, są generalnie mniej wyrafinowane niż te stosowane przez ich ludzkich odpowiedników.
Robo-doradcy mogą nie być najlepszym wyborem, jeśli potrzebujesz zaawansowanych usług, takich jak planowanie nieruchomości, skomplikowane zarządzanie podatkami, administracja funduszami powierniczymi lub planowanie emerytalne.
Podsumowanie
Mówiąc koncepcyjnie, większość ludzi zdefiniowałaby „idealny” portfel inwestycji emerytalnych jako taki, który pozwala im żyć we względnym komforcie po opuszczeniu świata pracy.
Twój portfel powinien zawsze zawierać odpowiednią równowagę wzrostu, dochodów i ochrony kapitału. Jednak znaczenie każdej z tych cech zawsze zależy od tolerancji ryzyka, celów inwestycyjnych i horyzontu czasowego.
Ogólnie rzecz biorąc, powinieneś skupić swój portfel głównie lub całkowicie na wzroście, aż do osiągnięcia średniego wieku, kiedy to Twoje cele mogą zacząć się zmieniać w kierunku dochodu i niższego ryzyka.
Mimo to różni inwestorzy mają różne tolerancje ryzyka, a jeśli zamierzasz pracować do późnego wieku, możesz być w stanie podjąć większe ryzyko ze swoimi pieniędzmi. Idealny portfel jest zatem zawsze ostatecznie zależny od Ciebie – i od tego, co chcesz zrobić, aby osiągnąć swoje cele.