Wszystko o egzaminie z serii 79 bankowości inwestycyjnej
Zdanie egzaminu Series 79 jest wymagane w przypadku kandydatów na stanowiska na poziomie podstawowym jako przedstawiciele bankowości inwestycyjnej. Ten test, oprócz egzaminu Securities Industry Essentials (SIE), jest niezbędnym krokiem do uzyskania rejestracji na dane stanowisko.
Oba testy są administrowane przez Financial Industry Regulatory Authority (FINRA).
Seria 79 jest uważana za lżejszą wersję egzaminu z serii 7, ale nie daj się zwieść: jest pozornie trudna.
Skoncentruj się na bankowości inwestycyjnej
Przed 2009 rokiem wymagany był bardziej znany egzamin, seria 7. Bankowość inwestycyjna to tylko niewielka część egzaminu Series 7. Większość testu jest bardziej odpowiednia dla funkcji i usług detalicznych firm papierów wartościowych.
Po przeprowadzeniu analizy pracy komisja bankierów inwestycyjnych uzgodniła główne obowiązki, funkcje i zadania związane z osobami pracującymi w bankowości inwestycyjnej.
Kluczowe wnioski
- Zdanie testu Series 79 jest warunkiem koniecznym do uzyskania statusu przedstawiciela bankowości inwestycyjnej.
- Kandydaci muszą być sponsorowani przez członka FINRA, aby przystąpić do egzaminu.
- Jest to test wielokrotnego wyboru składający się z 75 pytań. Ocena pozytywna to 73% i więcej.
W 2009 roku Komisja Papierów Wartościowych i Giełd (SEC) zatwierdziła nowy egzamin Series 79, znany jako egzamin kwalifikacyjny na przedstawiciela bankowości inwestycyjnej. Ten egzamin jest również nazywany egzaminem z ograniczonego przedstawiciela bankowców inwestycyjnych, ponieważ został zaprojektowany dla bankierów inwestycyjnych na poziomie podstawowym.
Istnieją określone obszary finansów, w przypadku których prawdopodobnie będzie potrzebna licencja serii 79. Zasada FINRA 1220 (b) (5) definiuje różne typy reprezentatywnych kategorii, a sekcja (i) Ograniczony przedstawiciel – bankowość inwestycyjna zawiera dokładne wyjaśnienie tych obszarów.
Warunki wstępne egzaminu Series 79
Egzamin Series 79 spełniawarunek wstępny Series 24 jako egzamin reprezentatywny. Jednakże, ponieważ seria 79 koncentruje się na bankowości inwestycyjnej, General Securities Principal Serii 24 będzie ograniczona do obowiązków nadzorczych w zakresie bankowości inwestycyjnej, jeśli kandydat posiada tylko Serię 79.
Ogólnie rzecz biorąc, testerzy będą potrzebować rejestracji Serii 79, nawet jeśli mają już Serię 7. Jest to jeden z niewielu przypadków, w których Serię 79 można wykorzystać jako warunek wstępny zamiast Serii 7.
Ogólnie rzecz biorąc, kandydat może potrzebować serii 79 do pracy w obszarach zadłużenia, kapitału lub fuzji i przejęć.
Oferty dłużne lub kapitałowe
Działania związane z dłużnymi lub kapitałowymi papierami wartościowymi, które mogą wymagać serii 79, obejmują:
- Wycena papierów dłużnych i kapitałowych
- Origination, która dotyczy rynków kapitałowych i dłużnych rynków kapitałowych
- Underwriting
- Marketing
- Strukturyzacja
- Syndykacja
- Zarządzanie alokacją i stabilizacją ofert
Fuzje i przejęcia oraz restrukturyzacje
Niektóre obowiązki, do których może być wymagana seria 79 w tej kategorii, mogą obejmować:
- Oferty przetargowe
- Sprzedaż aktywów
- Corporate reorganizacja lub zbycia
- Transakcje obejmujące połączenia jednostek, które mogą obejmować wydawanie opinii o wypłacalności i uczciwości
Seria 79 Wyjątki
Rejestracja serii 79 może nie być wymagana w przypadku ograniczonego zaangażowania w działalność bankowości inwestycyjnej. W przypadku niektórych zawodów, w których nowi współpracownicy zmieniają się między różnymi obszarami biznesowymi i działami w celach szkoleniowych, istnieje pewna swoboda.
Zasadniczo pracownicy ci otrzymają sześciomiesięczny okres karencji podczas szkolenia.
Aby uzyskać pełny przewodnik po zwolnieniach, zapoznaj się z zasadą FINRA 1230.
Rzeczywisty egzamin
Egzamin składa się z 75 pytań wielokrotnego wyboru i jest przeprowadzany na komputerze osobistym. Na zaliczenie egzaminu kandydaci mają 150 minut. Wyniki są dostępne natychmiast po egzaminie jako ocena zaliczająca lub niezaliczona, z wyszczególnieniem osiągnięć kandydata w poszczególnych sekcjach.
Kandydaci muszą poprawnie odpowiedzieć na 73% pytań, aby uzyskać wynik pozytywny.
Przed przystąpieniem do egzaminu udostępniany jest samouczek. Egzamin każdego kandydata zawiera 10 dodatkowych pytań, które nie wpływają na wynik kandydata.
Seria 79 jest niezbędnym warunkiem wstępnym do pracy w zakresie zadłużenia, kapitału oraz fuzji i przejęć.
Kandydaci muszą być sponsorowani przez członka FINRA, aby przystąpić do egzaminu. Wymagania kwalifikacyjne obejmują przystąpienie do odpowiedniego egzaminu kwalifikacyjnego.
Kandydaci muszą zdać egzaminy Series 79 i SIE, chociaż nie muszą być zdawane w tym samym czasie.
Sekcje testowe
Test składa się z trzech części. 10 dodatkowych pytań jest rozrzuconych losowo.
Gromadzenie, analiza i ocena danych (49%): jest to największa sekcja z 37 pytaniami i obejmuje identyfikację odpowiednich danych i wiedzę, gdzie je znaleźć. Na przykład, możesz potrzebować wiedzieć, co będzie w oświadczeniach dla pełnomocników Formularzu 14A lub Formularzu 4 w przypadku faktycznej własności dyrektorów.
W tej sekcji omówiono również komunikację z różnymi działami i klientami przy użyciu wskaźników i wskaźników oraz analizowanie trendów w celu oceny tego, co znalazłeś w danych firmy i sektora.
Na koniec, ta sekcja sprawdza twoje zrozumienie działań należytej staranności, takich jak wymóg regulacyjny dla stron kupujących i sprzedających.
Underwriting / nowe transakcje finansowania, rodzaje ofert i rejestracja papierów wartościowych (27%): Ta sekcja zawiera 20 pytań dotyczących przepisów dotyczących składania i rejestracji papierów wartościowych. Obejmuje to formularze (takie jak prospekt ), zasady i wymagane sprawozdania finansowe.
Ta sekcja obejmuje również dystrybucję materiałów marketingowych i wszelkie powiązane zasady.
Fuzje i przejęcia, oferty przetargowe i transakcje restrukturyzacji finansowej (24%): Ta sekcja zawiera 18 pytań dotyczących transakcji po stronie kupna i sprzedaży, opinię o uczciwości i oczywiście zasady i regulacje SEC. Sprawdza również znajomość przepisów dotyczących przetargów i restrukturyzacji finansowej.