Wprowadzenie do motywacyjnych opcji na akcje

Jedną z głównych korzyści, jakie wielu pracodawców oferuje swoim pracownikom, jest możliwość zakupu akcji firmy z jakąś ulgą podatkową lub wbudowaną zniżką. Istnieje kilka rodzajów planów zakupu akcji, które zawierają te funkcje, na przykład niekwalifikowane plany opcji na akcje. Plany te są zwykle oferowane wszystkim pracownikom firmy, od kadry kierowniczej po personel nadzorujący.

Istnieje jednak inny rodzaj opcji na akcje, znany jako motywacyjna opcja na akcje, która jest zwykle oferowana tylko kluczowym pracownikom i kierownictwu najwyższego szczebla. Opcje te są również powszechnie znane jako opcje ustawowe lub kwalifikowane iw wielu przypadkach mogą być objęte preferencyjnym traktowaniem podatkowym.

Kluczowe cechy ISO

Motywacyjne opcje na akcje są podobne pod względem formy i struktury do opcji niestatutowych.

Harmonogram:  ISO są wydawane w dacie początkowej, zwanej datą przyznania, a następnie pracownik wykonuje swoje prawo do zakupu opcji w dniu wykonania. Po wykonaniu opcji pracownik może albo natychmiast sprzedać akcje, albo zaczekać jakiś czas, zanim to zrobi. W przeciwieństwie do opcji niestatutowych, okres oferowania opcji motywacyjnych na akcje wynosi zawsze 10 lat, po którym to czasie opcje wygasają.

Nabycie uprawnień:  ISO zwykle zawierają harmonogram nabywania uprawnień, który musi zostać spełniony, zanim pracownik będzie mógł skorzystać z opcji. W niektórych przypadkach stosowany jest standardowy trzyletni harmonogram klifów, w których pracownik uzyskuje pełne uprawnienia do wszystkich opcji, które zostały mu w tym czasie przyznane. Inni pracodawcy stosują stopniowany harmonogram nabywania uprawnień, który umożliwia pracownikom inwestowanie w jedną piątą opcji przyznawanych każdego roku, począwszy od drugiego roku od przyznania. Pracownikowi przysługują wtedy pełne uprawnienia do wszystkich opcji w szóstym roku po przyznaniu stypendium.

Metoda realizacji:  Motywacyjne opcje na akcje również przypominają opcje nieustawowe, ponieważ można je wykonać na kilka różnych sposobów. Pracownik może zapłacić gotówką z góry, aby je wykonać, lub można je wykonać w ramach transakcji bezgotówkowej lub za pomocą wymiany akcji.

Okazyjny element:  ISO można zwykle wykonać po cenie niższej od aktualnej ceny rynkowej, a tym samym zapewnić pracownikowi natychmiastowy zysk.

Postanowienia o wycofaniu:  Są to warunki, które pozwalają pracodawcy na wycofanie opcji, na przykład jeśli pracownik opuści firmę z powodu innego niż śmierć, inwalidztwo lub przejście na emeryturę, lub jeśli sama firma nie będzie w stanie spełnić swoich zobowiązań finansowych za pomocą opcji.

Dyskryminacja: podczas  gdy większość innych rodzajów planów zakupu akcji pracowniczych musi być oferowana wszystkim pracownikom firmy, którzy spełniają określone minimalne wymagania, ISO są zwykle oferowane tylko kierownictwu i / lub kluczowym pracownikom firmy. ISO można nieformalnie porównać do niekwalifikowanych planów emerytalnych, które są również zazwyczaj skierowane do osób znajdujących się na szczycie struktury korporacyjnej, w przeciwieństwie do planów kwalifikowanych, które muszą być oferowane wszystkim pracownikom.

Opodatkowanie ISO

ISO kwalifikują się do korzystniejszego traktowania podatkowego niż jakikolwiek inny rodzaj planu zakupu akcji pracowniczych. To podejście odróżnia te opcje od większości innych form wynagrodzenia w formie akcji. Jednak pracownik musi spełnić określone obowiązki, aby otrzymać ulgę podatkową. Istnieją dwa rodzaje dyspozycji dla ISO:

• Kwalifikująca się dyspozycja:  sprzedaż akcji ISO dokonana co najmniej dwa lata po dacie przyznania i rok po wykonaniu opcji. Aby sprzedaż akcji została sklasyfikowana w ten sposób, muszą być spełnione oba warunki.
• Dyspozycja dyskwalifikująca:  sprzedaż akcji ISO, które nie spełniają określonych wymagań dotyczących okresu utrzymywania.

Podobnie jak w przypadku opcji pozaustawowych, przyznanie lub nabycie uprawnień nie pociąga za sobą żadnych konsekwencji podatkowych. Jednak przepisy podatkowe dotyczące ich wykonywania różnią się znacznie od opcji pozaustawowych. Pracownik, który skorzysta z opcji pozaustawowej, musi zgłosić element okazyjny transakcji jako osiągnięty dochód, który podlega potrąceniu u źródła. Posiadacze ISO nie będą na tym etapie niczego zgłaszać; do momentu sprzedaży akcji nie są sporządzane żadne sprawozdania podatkowe. Jeśli sprzedaż akcji jest transakcją kwalifikującą się, pracownik zgłosi tylko krótkoterminowy lub długoterminowy zysk kapitałowy ze sprzedaży. Jeśli sprzedaż jest rozkazem dyskwalifikującym, pracownik będzie musiał zgłosić każdy element umowy z ćwiczenia jako wypracowany dochód.

Say Pat otrzymuje od swojej firmy 1000 nieustawowych opcji na akcje i 2000 motywacyjnych opcji na akcje. Cena wykonania dla obu wynosi 25 USD. Wykonują wszystkie rodzaje opcji około 13 miesięcy później, kiedy akcje są sprzedawane po 40 USD za akcję, a następnie sprzedają 1000 akcji z opcji motywacyjnych sześć miesięcy później, po 45 USD za akcję. Osiem miesięcy później sprzedają resztę akcji po 55 USD za akcję.

Pierwsza sprzedaż akcji motywacyjnych jest rozkazem dyskwalifikującym, co oznacza, że ​​Pat będzie musiał zgłosić element okazyjny w wysokości 15 000 USD (rzeczywista cena akcji 40 USD – cena wykonania 25 USD = 15 USD x 1000 akcji) jako dochód. Będą musieli zrobić to samo z elementem okazyjnym z ich działań pozaustawowych, więc będą mieli 30000 USD dodatkowego dochodu W-2 do zaraportowania w roku wykonania. Jednak długoterminowy zysk kapitałowy w wysokości 30 000 USD (cena sprzedaży 55 USD – cena wykonania 25 USD x 1000 akcji) zostanie zgłoszony tylko za ich kwalifikującą się dyspozycję ISO.

Należy zauważyć, że pracodawcy nie są zobowiązani do potrącania żadnego podatku z ćwiczeń ISO, więc ci, którzy zamierzają wydać dyspozycję dyskwalifikującą, powinni zadbać o wydzielenie środków na opłacenie podatków federalnych, stanowych i lokalnych, a także ZUS, Medicare i FUTA.

Raportowanie i AMT

Chociaż kwalifikujące się dyspozycje ISO mogą być zgłaszane jako długoterminowe zyski kapitałowe na formularzu IRS 1040, element okazyjny w wykonaniu jest również pozycją preferencyjną dla alternatywnego podatku minimalnego. Podatek ten jest naliczany dla składających wnioski, którzy mają duże kwoty pewnych rodzajów dochodu, takich jak elementy okazyjne ISO lub odsetki od obligacji komunalnych, i ma na celu zapewnienie, że podatnik zapłaci co najmniej minimalną kwotę podatku od dochodu, który w przeciwnym razie byłby opodatkowany. wolny. Można to obliczyć na formularzu IRS 6251, ale pracownicy, którzy wykonują dużą liczbę ISO, powinni wcześniej skonsultować się z doradcą podatkowym lub finansowym, aby mogli odpowiednio przewidzieć konsekwencje podatkowe swoich transakcji. Wpływy ze sprzedaży ISO magazynie należy zgłaszać na formularzu IRS 3921, a następnie przeniesione do Schedule D.

Podsumowanie

Motywacyjne opcje na akcje mogą przynosić znaczne dochody ich posiadaczom, ale przepisy podatkowe dotyczące ich realizacji i sprzedaży mogą być w niektórych przypadkach skomplikowane. W tym artykule omówiono tylko najważniejsze informacje o działaniu tych opcji i sposobach ich wykorzystania. Aby uzyskać więcej informacji na temat opcji motywacyjnych, skonsultuj się z przedstawicielem HR lub doradcą finansowym.