4 powody, dla których warto pożyczać od swojego 401 (k)
Media finansowe ukuły kilka pejoratywnych sformułowań, aby opisać pułapki pożyczania pieniędzy z planu 401 (k). Niektórzy – w tym specjaliści od planowania finansowego – chcieliby nawet, abyś uwierzył, że zaciągnięcie pożyczki z planu 401 (k) jest napadem rabunku popełnionym na emeryturze.
Jednak w niektórych sytuacjach pożyczka 401 (k) może być odpowiednia. Przyjrzyjmy się, jak można rozsądnie wykorzystać taką pożyczkę i dlaczego nie musi oznaczać kłopotów z Twoimi oszczędnościami emerytalnymi.
Kluczowe wnioski
- Jeśli zrobisz to z właściwych powodów, zaciągnięcie krótkoterminowej pożyczki 401 (k) i spłacenie jej zgodnie z harmonogramem niekoniecznie jest złym pomysłem.
- Powody, dla których warto pożyczyć z 401 (k), obejmują szybkość i wygodę, elastyczność spłaty, przewagę kosztową i potencjalne korzyści z oszczędności emerytalnych na słabszym rynku.
- Powszechne argumenty przeciwko zaciągnięciu kredytu to negatywny wpływ na wyniki inwestycji, nieefektywność podatkowa oraz to, że pozostawienie pracy z niespłaconą pożyczką będzie miało niepożądane konsekwencje.
- Słaby rynek akcji może być jednym z najlepszych momentów na zaciągnięcie pożyczki 401 (k).
Kiedy pożyczka 401 (k) ma sens
Kiedy musisz znaleźć gotówkę na poważną krótkoterminową potrzebę płynności, pożyczka z planu 401 (k) jest prawdopodobnie jednym z pierwszych miejsc, na które powinieneś zwrócić uwagę. Zdefiniujmy krótkoterminowe jako mniej więcej rok lub mniej. Zdefiniujmy „poważną potrzebę płynności” jako poważne jednorazowe zapotrzebowanie na fundusze lub ryczałtową płatność gotówkową – lub, aby stwierdzić, co oczywiste, poważny kryzys, taki jak wybuch koronawirusa, który przerywa regularny przepływ dochodów.
Kathryn B. Hauer, MBA, CFP®, planistka finansowa zWilson David Investment Advisors i autorkaFinancial Advice for Blue Collar America, ujęła to w ten sposób: „Spójrzmy prawdzie w oczy, w prawdziwym świecie czasami ludzie potrzebują pieniędzy. Pożyczanie od twojego 401 (k) może być finansowo mądrzejszy niż zaciągnięcie paraliżująco wysoko oprocentowanej pożyczki pod zastaw samochodu, zastawu lub chwilówki – lub nawet bardziej rozsądnejpożyczki osobistej. Na dłuższą metę będzie cię to kosztować mniej.
Dlaczego 401 (k) jest atrakcyjnym źródłem pożyczek krótkoterminowych? Ponieważ może to być najszybszy, najprostszy i najtańszy sposób na zdobycie potrzebnej gotówki. Otrzymanie pożyczki od 401 (k) nie jest zdarzeniem podlegającym opodatkowaniu, chyba że zostaną naruszone limity pożyczki i zasady spłaty, i nie ma to wpływu na twoją zdolność kredytową.
Zakładając, że spłacisz krótkoterminową pożyczkę zgodnie z harmonogramem, zwykle będzie to miało niewielki wpływ na postępy w oszczędzaniu na emeryturę. W rzeczywistości w niektórych przypadkach może to nawet mieć pozytywny wpływ. Poszukajmy głębiej, aby wyjaśnić, dlaczego.
401 (k) Podstawy pożyczki
Technicznie rzecz biorąc, pożyczki 401 (k) nie są prawdziwymi pożyczkami, ponieważ nie obejmują pożyczkodawcy ani oceny Twojej historii kredytowej. Dokładniej opisuje się je jako możliwość dostępu do części własnych pieniędzy z planu emerytalnego – zwykle do 50 000 USD lub 50% aktywów, w zależności od tego, która z tych kwot jest niższa – na zasadzie wolnej od podatku. Następnie musisz spłacić pieniądze, do których uzyskałeś dostęp zgodnie z zasadami mającymi na celu przywrócenie planu 401 (k) do mniej więcej jego pierwotnego stanu, tak jakby transakcja nie miała miejsca.
27 marca 2020 r.prezydent Trump podpisałpakiet pomocy w nagłych wypadkach na koronawirusa owartości 2 bilionów dolarów. Podwoił on kwotę 401 (k) pieniędzy dostępnych jako pożyczka do 100 000 USD. Wcześniej było to 50 000 USD lub 50% Twojego konta, w zależności od tego, która wartość jest niższa.
Innym mylącym pojęciem w tych transakcjach jest termin odsetki. Wszelkie odsetki naliczone od niespłaconego salda pożyczki są spłacane przez uczestnika na jego własne konto 401 (k), więc technicznie rzecz biorąc, jest to również przelew z jednej kieszeni do drugiej, a nie koszt lub strata pożyczki. W związku z tym koszt pożyczki 401 (k) na postęp w oszczędzaniu emerytalnym może być minimalny, neutralny lub nawet dodatni. Ale w większości przypadków będzie to mniej niż koszt spłaty realnych odsetek od kredytu bankowego lub konsumenckiego.
1:01
4 najważniejsze powody, dla których warto pożyczyć od 401 (k)
Cztery główne powody, dla których warto spojrzeć na 401 (k) w przypadku poważnych krótkoterminowych potrzeb gotówkowych, to:
1. Szybkość i wygoda
W większości planów 401 (k) złożenie wniosku o pożyczkę jest szybkie i łatwe, nie wymaga długich wniosków ani sprawdzania zdolności kredytowej. Zwykle nie generuje zapytania o kredyt ani nie wpływa na Twoją zdolność kredytową.
Wiele 401 (k) pozwala na składanie wniosków o pożyczkę za pomocą kilku kliknięć na stronie internetowej, dzięki czemu możesz mieć fundusze w dłoni w ciągu kilku dni, zachowując całkowitą prywatność. Jedną z innowacji, która jest obecnie stosowana w niektórych planach, jest karta debetowa, za pomocą której można natychmiast udzielić wielu pożyczek na niewielkie kwoty.
2. Elastyczność spłaty
Chociaż przepisy określają pięcioletni harmonogram spłaty amortyzacji, w przypadku większości pożyczek 401 (k) można spłacić pożyczkę planowaną szybciej bez kary za przedpłatę. Większość planów pozwala na wygodną spłatę pożyczki poprzez przed opodatkowaniem, które finansują twój plan. Wyciągi z planu pokazują kredyty na Twoim koncie pożyczkowym i pozostałe saldo kwoty głównej, tak jak zwykły wyciąg z kredytu bankowego.
3. Przewaga kosztowa
Nie ma kosztów (innych niż pożyczki może skromny powstawanie lub opłata administracyjna), by wykorzystać swoją 401 (k) pieniądze dla krótkoterminowych potrzeb płynnościowych. Oto jak to zwykle działa:
Określasz rachunki inwestycyjne, z których chcesz pożyczyć pieniądze, a te inwestycje są likwidowane na czas trwania pożyczki. W związku z tym tracisz wszelkie dodatnie zyski, które zostałyby wygenerowane przez te inwestycje przez krótki okres. A jeśli rynek się załamuje, sprzedajesz te inwestycje taniej niż kiedyś. Zaletą jest to, że unikniesz również dalszych strat inwestycyjnych na tych pieniądzach.
Przewaga kosztowa pożyczki 401 (k) to równowartość oprocentowania porównywalnej pożyczki konsumenckiej pomniejszonej o wszelkie utracone zyski z inwestycji w pożyczonym kapitale. Oto prosta formuła:
Załóżmy, że możesz zaciągnąć pożyczkę bankową lub pożyczkę gotówkową z karty kredytowej z oprocentowaniem wynoszącym 8%. Twój portfel 401 (k) generuje zwrot w wysokości 5%. Twoja korzyść kosztowa pożyczki z planu 401 (k) wyniosłaby 3% (8 – 5 = 3).
Zawsze, gdy można oszacować, że przewaga kosztowa będzie dodatnia, pożyczka na plan może być atrakcyjna. Należy pamiętać, że to wyliczenie pomija wpływ podatków, co może zwiększyć przewagę pożyczki planowanej, ponieważ odsetki od pożyczki konsumenckiej są spłacane dolarami po opodatkowaniu.
4. Oszczędności emerytalne mogą przynieść korzyści
Gdy spłacasz pożyczkę na swoje konto 401 (k), zwykle są one przypisywane z powrotem do inwestycji w Twoim portfelu. Konto spłacisz nieco więcej, niż z niego pożyczyłeś, a różnica nazywa się „odsetkami”. Pożyczka nie ma żadnego (to znaczy neutralnego) wpływu na emeryturę, jeśli jakiekolwiek utracone dochody z inwestycji odpowiadają wpłaconym „odsetkom” – tj. Możliwości zarobkowe są równoważone płatnością odsetek w przeliczeniu na dolara.
Jeśli zapłacone odsetki przekraczają utracone dochody z inwestycji, zaciągnięcie pożyczki 401 (k) może w rzeczywistości zwiększyć postęp w zakresie oszczędności emerytalnych. Należy jednak pamiętać, że spowoduje to proporcjonalne zmniejszenie oszczędności osobistych (niezwiązanych z emeryturą).
Mity giełdowe
Powyższa dyskusja prowadzi nas do rozwiązania innego (błędnego) argumentu dotyczącego 401 (k) pożyczek: Wycofując fundusze, drastycznie gniazda emerytalnego. To niekoniecznie prawda. Przede wszystkim, jak wspomniano powyżej, spłacasz środki i zaczynasz to robić dość szybko. Biorąc pod uwagę długoterminowy horyzont większości 401 (k) s, jest to dość mały (i finansowo nieistotny) przedział.
19%
Odsetek 401 (tys.) Uczestników z niespłaconymi pożyczkami w ramach programu w 2016 r. (Najnowsze informacje), według badania Instytutu Badań nad Świadczeniami Pracowniczymi.
Drugi problem związany z rozumowaniem dotyczącym złego wpływu na inwestycje: ma tendencję do zakładania tej samej stopy zwrotu na przestrzeni lat i – jak zdumiewająco jasno pokazały ostatnie wydarzenia – giełda nie działa w ten sposób. Portfel zorientowany na wzrost, który jest obciążony akcjami, będzie miał wzloty i spadki, zwłaszcza w krótkim okresie.
Jeśli Twoje 401 (k) zostanie zainwestowane w akcje, rzeczywisty wpływ krótkoterminowych pożyczek na postępy w przechodzeniu na emeryturę będzie zależał od aktualnego otoczenia rynkowego. Wpływ powinien być umiarkowanie negatywny na rynkach o silnych wzrostach i może być neutralny lub nawet pozytywny na rynkach bocznych lub spadkowych.
Ponura, ale dobra wiadomość: najlepszy czas na zaciągnięcie pożyczki to moment, w którym czujesz, że rynek akcji jest wrażliwy lub słabnie, na przykład podczas recesji. Przypadkowo wiele osób uważa, że potrzebują funduszy lub zachować płynność finansową w takich okresach.
Obalanie mitów faktami
Istnieją dwa inne powszechne argumenty przeciwko pożyczkom 401 (k): pożyczki nie są efektywne podatkowo i powodują ogromne bóle głowy, gdy uczestnicy nie mogą ich spłacić przed odejściem z pracy lub przejściem na emeryturę. Skonfrontujmy te mity z faktami:
Nieefektywność podatkowa
Twierdzi się, że pożyczki 401 (k) są nieefektywne podatkowo, ponieważ muszą być spłacane w dolarach po opodatkowaniu, co powoduje podwójne opodatkowanie spłaty pożyczki. Takiemu traktowaniu podlega jedynie odsetkowa część spłaty. Media zwykle nie zauważają, że koszt podwójnego opodatkowania odsetek od pożyczek jest często dość niski w porównaniu z kosztem alternatywnych sposobów wykorzystania krótkoterminowej płynności.
Oto hipotetyczna sytuacja, która jest zbyt często bardzo realna: załóżmy, że Jane robi stały postęp w oszczędzaniu na emeryturze, odkładając 7% swojej pensji do 401 (k). Jednak wkrótce będzie musiała wykorzystać 10 000 dolarów, aby pokryć czesne za studia. Przewiduje, że może spłacić te pieniądze z pensji w ciągu około roku. Znajduje się w 20% federalnym i stanowym przedziale podatkowym. Oto trzy sposoby, w jakie może skorzystać z gotówki:
- Pożycz od niej 401 (k) z „stopą procentową” w wysokości 4%. Jej koszt podwójnego opodatkowania odsetek wynosi 80 USD (10 000 USD pożyczki x 4% odsetek x 20% stawki podatku).
- Pożycz od banku przy realnej stopie procentowej 8%. Jej koszt odsetkowy wyniesie 800 dolarów.
- Przestań planować odroczenia 401 (k) na rok i wykorzystaj te pieniądze na opłacenie czesnego w college’u. W takim przypadku straci ona postęp w zakresie rzeczywistych oszczędności emerytalnych, zapłaci wyższy bieżący podatek dochodowy i potencjalnie straci wszelkie składki dopasowane do pracodawcy. Koszt może łatwo wynieść 1000 USD lub więcej.
Podwójne opodatkowanie odsetek od pożyczki 401 (k) staje się znaczącym kosztem tylko wtedy, gdy pożyczane są duże kwoty, a następnie spłacane w okresach wieloletnich. Nawet wtedy zwykle wiąże się to z niższymi kosztami niż alternatywne sposoby uzyskiwania dostępu do podobnych kwot gotówki za pośrednictwem kredytów bankowych / konsumenckich lub przerwy w odroczeniach planu.
Odejście z pracy z niespłaconą pożyczką
Załóżmy, że bierzesz pożyczkę w ramach planu, a następnie tracisz pracę. Będziesz musiał spłacić pożyczkę w całości. Jeśli tego nie zrobisz, pełne saldo niespłaconej pożyczki zostanie uznane za dystrybucję podlegającą opodatkowaniu, ajeśli masz mniej niż 59 lat, możesz również spotkać się z karą podatkową w wysokości 10% od niespłaconego salda. Chociaż scenariusz ten jest dokładnym opisem prawa podatkowego, nie zawsze odzwierciedla rzeczywistość.
Na emeryturze lub rozstaniu z pracą wiele osób często decyduje się na potrącenie części swoich 401 (k) pieniędzy jako wypłaty podlegającej opodatkowaniu, zwłaszcza jeśli brakuje im gotówki. Posiadanie niespłaconego salda pożyczki ma podobne konsekwencje podatkowe jak dokonanie tego wyboru.
Większość planów nie wymaga dystrybucji planów po przejściu na emeryturę lub odłączeniu się od służby. Co więcej, ustawa o pomocy związanej z pomocą koronawirusa i bezpieczeństwie gospodarczym (CARES) wydłuża termin spłaty wszelkich nowych lub istniejących pożyczek 401 (k) o jeden rok. Jest to uzupełnienie przedłużenia przyznanego ustawą o cięciach podatkowych i zatrudnieniu (TCJA) z 2017 r., Które wydłużyło czas potrzebny na spłatę pożyczki do terminu wymagalności podatku za rok, w którym odchodzisz z pracy. Wcześniej wszystko, co generalnie wymagało spłaty, to 60- lub 90-dniowy okres karencji po wyjściu z pracy. Tak więc pożyczkobiorcy 401 (k) mają dodatkowe możliwości oddychania.
Osoby, które chcą uniknąć negatywnych konsekwencji podatkowych, mogą skorzystać z innych źródeł, aby spłacić swoje pożyczki 401 (k) przed dokonaniem wypłaty. Jeśli robią to, pełny bilans Plan może kwalifikować się do podatku uprzywilejowanych przeniesienia lub dachowania. Jeżeli niespłacone saldo pożyczki jest uwzględnione w dochodzie uczestnika podlegającym opodatkowaniu, a pożyczka jest następnie spłacana, kara w wysokości 10% nie ma zastosowania.
Poważniejszym problemem jest zaciąganie 401 (k) pożyczek podczas pracy bez zamiaru lub możliwości spłaty ich w terminie. W takim przypadku niespłacone saldo pożyczki jest traktowane podobnie jak trudna wypłata, co ma negatywne konsekwencje podatkowe, a być może także niekorzystny wpływ na prawa do udziału w programie.
401 (k) Pożyczki na zakup domu
Przepisy wymagają, aby pożyczki z planu 401 (k) były spłacane na zasadzie amortyzacji (tj. Z ustalonym harmonogramem spłaty w regularnych ratach) przez okres nie dłuższy niż pięć lat, chyba że pożyczka jest przeznaczona na zakup podstawowego miejsca zamieszkania. Wprzypadku tych konkretnych pożyczek dozwolone sądłuższe okresy spłaty. Jednak IRS nie określa, jak długo, więc jest to coś do uzgodnienia z administratorem planu. I zapytaj, czy dostaniesz dodatkowy rok z powodu rachunku CARES.
Pamiętaj też, że CARES zwiększyło kwotę, jaką uczestnicy mogą pożyczyć ze swoich planów do 100 000 USD. Poprzednio maksymalna kwota, jaką uczestnicy mogli pożyczyć ze swojego planu, wynosiła 50% salda posiadanego konta lub 50 000 USD, w zależności od tego, która z tych kwot jest niższa. Jeśli saldo posiadanego konta jest mniejsze niż 10 000 USD, nadal możesz pożyczyć do 10 000 USD.
Pożyczenie z 401 (k) w celu całkowitego zaciągnięcie kredytu hipotecznego. Pożyczki planowe nie oferują odliczeń podatkowych za spłatę odsetek, podobnie jak większość rodzajów kredytów hipotecznych. I chociaż wycofanie i spłata w ciągu pięciu lat jest w porządku w zwykłym schemacie 401 (k) rzeczy, wpływ na postępy w przechodzeniu na emeryturę w przypadku pożyczki, która musi zostać spłacona przez wiele lat, może być znaczący.
Jednak pożyczka 401 (k) może działać dobrze, jeśli potrzebujesz natychmiastowych środków na pokrycie zaliczki lub kosztów zamknięcia domu. Nie wpłynie to również na Twoje kwalifikacje do kredytu hipotecznego. Ponieważ pożyczka 401 (k) z technicznego punktu widzenia nie jest długiem – w końcu wycofujesz własne pieniądze – nie ma ona żadnego wpływu na stosunek zadłużenia do dochodów ani na wynik kredytowy, dwa duże czynniki, które mają wpływ na pożyczkodawców.
Jeśli potrzebujesz sporej sumy na zakup domu i chcesz wykorzystać środki 401 (k), możesz rozważyć wypłatę w trudnych warunkach zamiast lub dodatkowo do pożyczki. Ale przy wypłacie zapłacisz podatek dochodowy, a jeśli kwota przekracza 10 000 USD, również 10% kary.
Podsumowanie
Argumenty, że 401 (k) pożyczek „kradną” lub „naliczają” konta emerytalne często mają dwie wady: zakładają stale wysokie zyski giełdowe w portfelu 401 (k) i nie uwzględniają kosztu odsetek związanych z pożyczaniem podobnych kwot za pośrednictwem pożyczki bankowe lub inne pożyczki konsumenckie (takie jak gromadzenie środków na karcie kredytowej).
Nie bój się cennej opcji płynności wbudowanej w Twój plan 401 (k). Kiedy pożyczasz sobie odpowiednią sumę pieniędzy z odpowiednich krótkoterminowych powodów, transakcje te mogą być najprostszym, najwygodniejszym i najtańszym dostępnym źródłem gotówki. Przed zaciągnięciem jakiejkolwiek pożyczki należy zawsze mieć jasny plan spłaty tych kwot zgodnie z harmonogramem lub wcześniej.
Mike Loo, wiceprezes ds. Zarządzania majątkiem w Trilogy Financial, ujął to w ten sposób: „Chociaż okoliczności związane z zaciągnięciem pożyczki 401 (k) mogą się różnić, sposobem na uniknięcie wad związanych z zaciągnięciem pożyczki w pierwszej kolejności jest zapobieganie. jesteś w stanie poświęcić czas na wstępne planowanie, wyznaczenie sobie celów finansowych i zobowiązanie się do oszczędzania części swoich pieniędzy zarówno często, jak i wcześnie, może się okazać, że masz dostępne środki na koncie innym niż 401 (k), w ten sposób zapobiegając potrzebie zaciągnięcia pożyczki 401 (k). ”