Największe firmy private equity w Los Angeles

Jako największe miasto na zachodnim wybrzeżu i drugie co do wielkości w Stanach Zjednoczonych, Los Angeles służy jako ważne centrum finansowe. Miasto jest domem dla wielomiliardowego przemysłu rozrywkowego. Poza produkcją obfitego bogactwa, obecność branży generuje dużąaktywność startupową w mieście, ponieważ przedsiębiorcy wymyślają pomysły biznesowe na potrzeby branży rozrywkowej.

Położenie miasta na Pacyfiku sprawia, że ​​Los Angeles, wraz z Honolulu i rynków finansowych w Azji, w tym Japonii, Singapuru, Malezji i Hongkongu.

LA Private Equity

Połączenie dużych pieniędzy przepływających przez gospodarkę miasta i żyznego krajobrazu dla rozwijających się start-upów i kapitału prywatnego. Firma private equity inwestuje kapitał w firmy prywatne w zamian za udział we własności. W tym momencie, w zależności od tego, czy firma private equity staje się właściciel mniejszościowy lub większościowy właściciel, firma może współpracować z istniejącym zarządzania z celem dostosowania planu biznesowego firmy, by stać się bardziej opłacalne, lub może wykonać pełnego przejęcia z następujących firma, skutecznie stając się jej nowym zarządem i restrukturyzując biznes od góry do dołu.

Private equity zwykle koncentruje się na dwóch rodzajach przedsiębiorstw: firmach o ugruntowanej pozycji, które walczą o utrzymanie rentowności, oraz nowych firmach oferujących innowacyjne produkty i pomysły. Podczas gdy w Los Angeles nie ma wielkich firm, takich jak założona przez Mitt Romney Bain Capital, która posiada aktywa o wartości około 100 miliardów dolarów, jego scena private equity jest solidna.3

Oaktree Capital Group, LLC

Oaktree Capital Group LLC (NYSE:OAK ) to zdecydowanie największa i najbardziej znana firma private equity w Los Angeles. Jego całkowite aktywa, od 2020 r., Przekraczają 113 miliardów dolarów. Docelowe firmy pochodzą z różnych branż. Ze względu na lokalizację w Los Angeles, firma koncentruje się głównie na przemyśle rozrywkowym i medialnym. Inwestycje rozrywkowe Oaktree obejmują Triton Digital i Townsquare Media.

Inne branże, na których skupia się firma, to transport, opieka zdrowotna,ropa i gaz oraz usługi konsumenckie. Oaktree nawiązał współpracę z inną firmą w 2014 roku, aby przejąć większościowy pakiet udziałów w Fitness First, największej sieci fitness w Australii. Firma dokonała dużej inwestycji w General Maritime, spółkę obsługującą linię tankowców z Nowego Jorku. Oaktree przejął również w 2010 roku dwie duże firmy aluminiowe: Aleris International i Almatis Group.

Leonard Green & Partners

Drugą co do wielkości firmą private equity w Los Angeles, pod względem aktywów ogółem, jest Leonard Green & Partners z siedzibą przy Santa Monica Boulevard. Jego całkowite aktywa, od 2015 r., Przekraczają 16 mld USD. Firma kieruje swoją ofertę do wielu firm z sektora handlu detalicznego i produktów konsumenckich. Niektóre z jego największych inwestycji obejmują Rite Aid w 1999 r., Big 5 Sporting Goods w 1992 r., Dwie oddzielne inwestycje w Petco (2000 i 2006) oraz przejęcie Sports Authority w 2006 r.12131415 Leonard Green &;Partnerzy nabyli również udziały w David’s Bridal and Whole Foods Market.17

Preferowanym modelem biznesowym firmy jest przeprowadzanie wykupów lewarowanych uznanych spółek publicznych i przywracanie ich własności prywatnej. Wykup lewarowany polega na wykorzystaniu pożyczonych pieniędzy do zainwestowania w inną firmę; pożądanym rezultatem jest oczywiście to, że zysk z inwestycji znacznie przewyższa odsetki narosłe od pożyczonych pieniędzy.

Kayne Anderson MLP Investment Company

Kayne Anderson MLP Investment Company (NYSE: inwestycji kapitałowych w spółki przejmowane. Podczas gdy Oaktree rzadko inwestuje mniej niż 25 milionów dolarów, a jego typowa inwestycja wynosi od 100 milionów do 200 milionów dolarów, Kayne Anderson inwestuje zaledwie 1,5 miliona dolarów, a jego średni rozmiar inwestycji oscyluje w granicach 25 milionów dolarów.20

Firma specjalizuje się w branży energetycznej ;w szczególności Kayne Anderson celuje w średnie przedsiębiorstwa naftowe i gazowe. W portfelu inwestycyjnym Kayne Anderson brakuje firm o dużej renomie, w które inwestują firmy takie jak Oaktree, ale obejmuje on wiele regionalnych firm o wysokim wzroście, takich jak Addison Oil, Blacksand Energy i Ensign Oil & Gas.

Pacific Coast Capital Partners

Pacific Coast Capital Partners (PCCP) ma aktywa o wartości 9,9 miliarda dolarów od 2020 roku, co czyni ją czwartą co do wielkości firmą private equity w Los Angeles. Typowa wielkość inwestycji firmy jest podobna do wielkości inwestycji Kayne Anderson, czyli około 25 milionów dolarów lub więcej na firmę docelową. Podczas gdy Kayne Anderson czasami dokonuje inwestycji o wartości zaledwie 1,5 miliona dolarów, PCCP rzadko, jeśli w ogóle, spada poniżej 10 milionów dolarów.

Firma koncentruje się głównie na branży nieruchomości. PCCP zainwestował 96 milionów dolarów w Hyatt Phoenix i 16 milionów dolarów w Hilton San Jose. Oprócz hoteli i kurortów, PCCP skierowany jest do firm deweloperskich, w tym mieszkaniowych, komercyjnych i przemysłowych. Firma zainwestowała 35 milionów dolarów w firmę deweloperską Otay 311. Firma poszukuje deweloperów zajmujących się rewitalizacją zniszczonych lub zniszczonych terenów. Firma zainwestowała 34 miliony dolarów w przejściowy Stanford Place.

Levine Leichtman Capital Partners

Levine Leichtman Capital Partners zamyka pierwszą piątkę z aktywami o wartości prawie 7 miliardów dolarów od 2020 r. Firma ma mniej aktywnych inwestycji niż Kayne Anderson czy PCCP, ale jej średnia wielkość inwestycji jest większa. Podobnie jak w przypadku PCCP, minimalna kwota inwestycji dla Levine Leichtman wynosi 5 milionów dolarów. Średnia wielkość inwestycji Levine Leichtman jest jednak dwukrotnie większa niż w przypadku PCCP: 50 milionów dolarów w porównaniu z 25 milionami dolarów.

Rynek docelowy firmy i jej portfel inwestycyjny są zróżnicowane. Branże docelowe obejmują handel detaliczny, restauracje i rozrywkę, finanse, produkcję, lotnictwo i opiekę zdrowotną. Niektóre z największych i najbardziej znanych inwestycji Levine Leichtman to CiCi’s Pizza, Overhill Farms, Quizno’s, FASTSIGNS International i AmeriCredit Corporation.

Kilka ostatnich inwestycji firmy, począwszy od 2015 r., Obejmuje Blue Ridge ESOP Associates i Driver’s ALevine Leichtman Capital Partners.„Portfolio ”. Dostęp 6 lipca 2020 r.28 Levine Leichtman realizuje strategię inwestowania w kapitał wzrostowy. Firma dokonuje inwestycji kapitałowych w dojrzałe firmy, które chcą się rozwijać lub restrukturyzować, zachowując jednocześnie swoje obecne zarządzanie i strukturę korporacyjną.