Certyfikat depozytu o stałej stopie procentowej (CD)
Co to jest certyfikat depozytu o stałej stopie procentowej (CD)?
Świadectwo depozytowe o stałym oprocentowaniu (CD) to instrument inwestycyjny, który ma ustaloną stopę procentową przez cały okres jego obowiązywania. Dyski CD zwykle oferują okresy w odstępach od trzech miesięcy do jednego roku, a następnie przechodzą na okresy dwuletnie, trzyletnie i pięcioletnie. Im dłuższy okres obowiązywania CD o stałym oprocentowaniu, tym wyższa stała stopa procentowa. Zarówno duże, jak i małe banki detaliczne oferują płyty CD o stałym oprocentowaniu.
Kluczowe wnioski
- Świadectwo depozytowe o stałym oprocentowaniu (CD) to instrument inwestycyjny o stałej stopie procentowej przez cały okres jego obowiązywania.
- Po zapadalności płyty CD posiadacze mogą albo wypłacić całą kwotę, albo przenieść ją na inną płytę.
- Zazwyczaj długoterminowe płyty CD o stałym oprocentowaniu są obciążone wyższymi stopami procentowymi, a za wcześniejszą wypłatę środków z płyty CD grozi kara.
- W przeciwieństwie do CD o zmiennym oprocentowaniu, stopa procentowa dla CD o stałym oprocentowaniu pozostaje stała.
Zrozumienie płyty CD o stałej stawce
Oszczędzający, którzy są konserwatywni w swoich inwestycjach, przyciągają płyty CD o stałym oprocentowaniu, które zapewniają im znane strumienie dochodu aż do terminu zapadalności. Ponadto, ponieważ płyty CD są gwarantowane przez Federalną Korporację Ubezpieczeń Depozytów (FDIC) do 250 000 USD (na posiadacza konta, na emitenta), inwestorzy, którzy lokują swoje pieniądze w tych instrumentach, czują się dobrze, jeśli chodzi o bezpieczeństwo wartości aktywów. Płyty CD o stałym oprocentowaniu mogą nie płacić tak wysokich odsetek jak inne papiery wartościowe o stałym dochodzie, ale konserwatywni oszczędzający akceptują kompromis niższego oprocentowania za mniejsze ryzyko kapitałowe.
Zazwyczaj za wcześniejszą wypłatę środków z płyty CD grozi kara, więc posiadacz płyty CD prawie zawsze zostawia pieniądze na instrumencie do momentu, gdy dojrzeje. Po osiągnięciu dojrzałości, w zależności od potrzeb finansowych danej osoby, mogą one zamienić dojrzałą płytę CD na inną. Nowa stała stopa prawdopodobnie będzie się jednak różnić od tej, która dopiero się dojrzała. Ogólne środowisko stóp procentowych w gospodarce determinuje sposób, w jaki banki emitujące ustalają CD o stałym oprocentowaniu.
Płyta CD o stałej stawce a płyta CD o zmiennej stawce
Płyta CD o zmiennej stopie procentowej ma ustalony termin, podobnie jak CD o stałej stopie, ale płatności odsetkowe mogą się zmieniać, ponieważ stopa CD jest powiązana z pewnym indeksem, takim jak indeks podstawowej stopy procentowej, indeks cen konsumpcyjnych (CPI) lub weksel skarbowy stawka. Wypłacana kwota oparta jest na procentowej różnicy między początkową wartością indeksu a końcową wartością indeksu. Inwestor w CD o zmiennym oprocentowaniu ma mniejszą awersję do ryzyka niż nabywca CD o stałym oprocentowaniu, a osoba fizyczna, inwestując pieniądze w CD o zmiennym oprocentowaniu, może wyrazić przekonanie, że stopy procentowe w gospodarce wzrosną w okresie płyty CD. Jeśli okaże się to słuszne, płyta CD wzbudzi większe zainteresowanie niż płyta CD o stałym oprocentowaniu.
Posiadacze płyt CD muszą płacić federalne podatki od odsetek, które zarabiają według ich stawki podatkowej.
Przykład płyty CD o stałej oprocentowaniu
Bank oferuje płytę CD o stałym oprocentowaniu, która gwarantuje zwrot oprocentowania w wysokości 5%. Okres ważności płyty CD wynosi sześć miesięcy. Tatiana inwestuje 1000 $ w płytę CD. Po sześciu miesiącach ma możliwość wycofania 1050 dolarów lub przerzucenia ich na inną płytę. Decyduje się na drugą opcję i na koniec roku wycofuje 1100 dolarów w terminie zapadalności. Będzie winna podatek od swoich zarobków w wysokości 100 dolarów.
Przyjaciel Tatiany, Marc, również zainwestował 1000 dolarów w tę samą płytę, ale jest zmuszony wycofać całą kwotę po trzech miesiącach z powodu sytuacji rodzinnej. Kara za wcześniejsze wycofanie wynosi trzymiesięczne odsetki. Marc płaci karę w wysokości 12,5 dolara za wcześniejszą wypłatę.