Triple Top
Co to jest potrójny szczyt?
Potrójny szczyt to rodzaj wzoru wykresu używanego w analizie technicznej do przewidywania odwrócenia ruchu ceny aktywów. Składający się z trzech szczytów, potrójny szczyt sygnalizuje, że aktywa mogą już nie rosnąć, a niższe ceny mogą być w drodze.
Potrójne szczyty mogą występować we wszystkich przedziałach czasowych, ale aby wzorzec można było uznać za potrójny szczyt, musi wystąpić po trendzie wzrostowym. Przeciwieństwem potrójnego jest potrójne dno, co oznacza, że cena aktywa nie spada i może wzrosnąć.
Kluczowe wnioski
- Potrójny szczyt tworzą trzy szczyty poruszające się w tym samym obszarze, z cofnięciami pomiędzy nimi.
- Potrójny szczyt jest uważany za zakończony, co wskazuje na dalszy spadek ceny, gdy cena spadnie poniżej wsparcia dla formacji.
- Trader wychodzi z pozycji longs lub wchodzi w szorty, gdy potrójny top się kończy.
- Jeśli handlujesz wzorem, stop loss można umieścić powyżej oporu (szczytów).
- Szacunkowy punkt docelowy dla wzoru to wysokość wzorca odjęta od punktu wybicia.
Jak działa Triple Top
Formacja potrójnego szczytu występuje, gdy cena aktywa tworzy trzy szczyty na prawie tym samym poziomie cenowym. Obszar szczytów to opór. Wycofania między szczytami nazywane są dołkami wahań. Po trzecim szczycie, jeśli cena spadnie poniżej wahań minimów, wzór jest uważany za kompletny, a inwestorzy obserwują dalszy ruch w dół.
Trzy kolejne szczyty sprawiają, że potrójna góra jest wizualnie podobna do wzoru głowy i ramion; jednak w tym przypadku środkowy pik jest prawie równy pozostałym pikom, a nie jest wyższy. Wzór jest również podobny do wzoru podwójnego szczytu, gdy cena dwukrotnie dotyka obszaru oporu, tworząc parę wysokich punktów przed spadkiem.
Potrójne szczyty są sprzedawane zasadniczo w taki sam sposób, jak wzory na głowę i ramiona.
Powiedzmy, że cena akcji osiąga szczyt na 119 USD, wraca do 110 USD, wraca do 119,25 USD, wraca do 111 USD i do 118 USD, a następnie spada poniżej 111 USD, czyli potrójnego szczytu i sygnalizuje, że kurs najprawdopodobniej spadnie. Wyglądałoby to tak:
Znaczenie potrójnego szczytu
Technicznie rzecz biorąc, potrójny wzorzec pokazuje, że cena nie jest w stanie spenetrować obszaru szczytów. W przełożeniu na rzeczywiste zdarzenia oznacza to, że po wielu próbach zasób nie jest w stanie znaleźć wielu nabywców w tym przedziale cenowym. Gdy cena spada, wywiera presję na wszystkich handlowców, którzy kupili podczas formacji, aby rozpocząć sprzedaż. Jeśli cena nie może wzrosnąć powyżej oporu, istnieje ograniczony potencjał zysku w jej utrzymaniu. Gdy cena spada poniżej wahań dołków wzorca, sprzedaż może się nasilać, ponieważ byli kupujący wychodzą, tracąc długie pozycje, a nowi inwestorzy wskakują na krótkie pozycje. To jest psychologia wzorca i to, co pomaga podsycić wyprzedaż po jego zakończeniu.
Żaden wzór nie działa cały czas. Czasami potrójny szczyt utworzy się i zakończy, co prowadzi inwestorów do przekonania, że aktywa będą nadal spadać. Ale wtedy cena może odreagować i przesunąć się powyżej obszaru oporu. W celu ochrony, trader może ustawić stop loss na krótkich pozycjach powyżej ostatniego szczytu lub powyżej ostatniego wahania w ramach wzoru. Ten ruch ogranicza ryzyko transakcji, jeśli cena nie spadnie, a zamiast tego wzrośnie.
Handel potrójnymi najlepszymi wzorami
Niektórzy inwestorzy wejdą w pozycję krótką lub wyjdą z pozycji długich, gdy cena aktywa spadnie poniżej wsparcia formacji. Poziom wsparcia wzoru to ostatni wahania dołka po drugim szczycie lub, alternatywnie, trader może połączyć spadki wahań między szczytami z linią trendu. Kiedy cena spada poniżej linii trendu, wzór jest uważany za kompletny i oczekuje się dalszego spadku ceny.
Aby dodać potwierdzenie do wzoru, inwestorzy będą obserwować duży wolumen, gdy cena spada dzięki wsparciu. Wolumen powinien wzrosnąć, pokazując duże zainteresowanie sprzedażą. Jeśli wolumen nie wzrośnie, wzór jest bardziej podatny na niepowodzenie (wzrost cen lub nie spadający zgodnie z oczekiwaniami).
Wzór zapewnia ujemną wartość docelową równą wysokości wzoru odjętej od punktu wybicia. Ten cel jest szacunkowy. Czasami cena spadnie znacznie poniżej celu, innym razem nie osiągnie celu.
W połączeniu z potrójnym szczytem mogą być również używane inne wskaźniki techniczne i formacje wykresów. Na przykład trader może obserwować niedźwiedzi krzyżowanie się MACD po trzecim szczycie lub wypadnięcie RSI z wykupionego terytorium, aby potwierdzić spadek ceny.
Prawdziwy przykład potrójnego szczytu
Poniższy wykres przedstawia przykład potrójnego szczytu w Bruker Corp. (BRKR). Cena osiąga blisko 36,50 USD przy trzech kolejnych próbach. Cena cofa się między każdą próbą, tworząc wzór potrójnego szczytu. Akcje szybko przebiły się poniżej wsparcia linii trendu na poziomie 34 USD i nadal spadały wraz ze wzrostem wolumenu.
Inwestorzy mogą wchodzić na krótkie pozycje lub je opuszczać, gdy cena spadnie poniżej wsparcia na poziomie 34 USD. Stop loss można początkowo umieścić tuż nad głównym obszarem oporu.
Szacunkowy cel spadku to wysokość wzorca, około 3,25 USD, po odjęciu od punktu przełamania 34 USD. Dlatego celem jest 30,75 USD. Cel został osiągnięty, zanim cena zaczęła się odbijać, chociaż nie zawsze tak się stanie.
Specjalne uwagi dotyczące potrójnego szczytu
Podobnie jak w przypadku podwójnych szczytów i dołków, stosunek ryzyka do nagrody jest wadą tych potrójnych wzorców. Ponieważ zarówno stop loss, jak i target są oparte na wysokości wzoru, są z grubsza równe. Większość profesjonalnych traderów preferuje schematy, w których potencjalny zysk jest większy niż ryzyko. Umieszczenie stop lossa w formacji, zamiast nad nią (potrójne dno) lub poniżej (potrójne dno), poprawia nagrodę w stosunku do ryzyka. Ryzyko opiera się tylko na części wysokości wzoru, podczas gdy cel jest oparty na pełnej wysokości wzoru.
W zależności od tego, które punkty wejścia są używane – linia trendu lub niedawny spadek wycofania – można mieć dwa cele zysku, ponieważ wysokość wzoru można dodać do każdego z tych punktów przełamania. Handlowcy mogą wybrać preferowany docelowy poziom wybicia, aby uzyskać większy zysk z handlu.