Pojedyncze akcje w Twoim portfelu: zalety i wady
Jakie są wady i zalety pojedynczych akcji w Twoim portfelu?
Akcje, fundusze inwestycyjne lub fundusze ETF : Jaka jest najlepsza opcja, jeśli chcesz inwestować na giełdzie? Czy warto poświęcić czas i podjąć ryzyko, aby mieć pojedyncze akcje w swoim portfelu, czy też zamiast tego wybrać fundusze inwestycyjne lub ETF, które zapewniają ekspozycję na sektory, które lubisz, bez ryzyka umieszczenia wszystkich swoich jajek w jednym koszyku?
Chociaż istnieje wiele czynników do rozważenia – takich jak ilość czasu, jaki musisz poświęcić na inwestowanie lub potrzeby związane z planowaniem podatkowym w grę wchodzi jeszcze jedna teoria inwestowania. Nowoczesna teoria portfela koncentruje się na maksymalizacji zwrotu bez dodatkowego ryzyka.
Podsumowując, nowoczesna teoria portfela mówi, że istnieje punkt, w którym można łączyć różne inwestycje, które minimalizują ryzyko dla całego portfela, jednocześnie uzyskując maksymalne zwroty.
Dzieje się tak, ponieważ łącząc aktywa, dywersyfikujesz swoje niesystematyczne ryzyko lub ryzyko związane z jednym konkretnym akcją. Zyskujesz tę dywersyfikację, ponieważ kupujesz akcje, które mają ze sobą niską korelację, tak że gdy jedna akcja rośnie, inne są w dół.
Kluczowe wnioski
- Efektywność posiadania pojedynczych akcji w portfelu składa się z wielu czynników – takich jak ilość czasu, jaki musisz poświęcić na inwestycje, potrzeby w zakresie planowania podatkowego oraz doświadczenie jako inwestora.
- Zalety pojedynczych akcji w portfelach obejmują obniżone opłaty, zrozumienie należnych i zapłaconych podatków oraz możliwość lepszego poznania spółek, które posiadasz.
- Wady obejmują większą trudność w dywersyfikacji portfela, potencjalną potrzebę poświęcenia większej ilości czasu w portfelu oraz większą odpowiedzialność za unikanie emocjonalnego kupowania i sprzedawania w miarę wahań na rynku.
Zrozumienie zalet i wad pojedynczych akcji w portfelu
Kiedy próbujesz uzyskać jak największy zwrot przy minimalnym ryzyku, Twoim głównym zmartwieniem powinna być dywersyfikacja. Chociaż niskie opłaty i zarządzanie własną sytuacją podatkową są dobre, lepiej jest mieć odpowiednią dywersyfikację w swoim portfelu. Jeśli nie masz funduszy, aby to osiągnąć, prawdopodobnie lepszym rozwiązaniem będzie dla Ciebie ETF lub fundusz inwestycyjny – przynajmniej dopóki nie zbudujesz solidnej bazy akcji.
Zalety posiadania pojedynczych akcji
- Kupując pojedyncze akcje, widzisz obniżone opłaty. Nie musisz już płacić spółce funduszu rocznej opłaty za zarządzanie za inwestowanie swoich aktywów. Zamiast tego płacisz opłatę przy zakupie akcji i jedną przy ich sprzedaży. Przez resztę czasu nie ma dodatkowych kosztów. Im dłużej trzymasz zapasy, tym niższy jest koszt posiadania. Ponieważ opłaty mają duży wpływ na zwrot, samo to jest dobrym powodem do posiadania poszczególnych akcji. (Zobacz także: Koszt nowo wyemitowanych akcji ).
- Kiedy wybierasz akcje, rozumiesz, co posiadasz. Masz pełną kontrolę nad tym, w co inwestujesz i kiedy dokonujesz tej inwestycji.
- Łatwiej jest zarządzać podatkami od poszczególnych zapasów. To Ty decydujesz, kiedy sprzedajesz, więc kontrolujesz czas realizacji zysków lub strat. Kiedy inwestujesz w fundusz wspólnego inwestowania, fundusz określa, kiedy przyjąć zyski lub straty, a Ty otrzymujesz swoją część zysków. Dzieje się tak nawet wtedy, gdy pod koniec roku dokonałeś zakupu w funduszu.
Wady posiadania pojedynczych zapasów
- Trudniej jest osiągnąć dywersyfikację. W zależności od tego, jakiego badania się przyglądasz, musisz posiadać od 20 do 100 akcji, aby osiągnąć odpowiednią dywersyfikację. Wracając do teorii portfela, oznacza to większe ryzyko w przypadku poszczególnych akcji, chyba że posiadasz kilka akcji.
- Osiągnięcie takiej dywersyfikacji jest trudniejsze, im mniej masz pieniędzy. Zwłaszcza gdy zaczynasz inwestować, narażasz się na większe ryzyko ze względu na brak różnorodności. (Zobacz także: Inwestowanie w bezpieczeństwo i dochód: wprowadzenie. )
- Monitorowanie portfela zajmuje więcej czasu. Musisz upewnić się, że firmy, w które zainwestowałeś, nie mają problemów biznesowych, które mogłyby zniweczyć Twój zakład. Musisz także monitorować trendy w przemyśle i gospodarce. Jesteś swoim własnym menedżerem portfela, więc musisz poświęcić czas, aby upewnić się, że nie zajmujesz złej pozycji.
- Musisz kontrolować swoje emocje. Sprzedawanie przegranego lub kupowanie akcji typu hot-tip staje się łatwiejsze, ponieważ możesz natychmiast zalogować się i dokonać transakcji w ciągu kilku minut. Może to zwiększyć opłaty za handel, a także zablokować straty, których można byłoby uniknąć, trzymając coś nieco dłużej.