Zyski na rynkach niedźwiedzi i byków
Zarówno bessy, jak i hossy stanowią ogromne możliwości zarabiania pieniędzy, a kluczem do sukcesu jest stosowanie strategii i pomysłów, które mogą generować zyski w różnych warunkach. Wymaga to konsekwencji, dyscypliny, skupienia i umiejętności wykorzystywania strachu i chciwości. Ten artykuł pomoże Ci zapoznać się z inwestycjami, które mogą prosperować na rynkach wzrostowych lub spadkowych.
Kluczowe wnioski
- Na każdym rynku można zarobić na różne sposoby. Zarówno hossy, jak i bessy oferują różne możliwości, jeśli potrafisz je dostatecznie wcześnie dostrzec.
- Sposoby zysku na bessie obejmują krótkie pozycje, opcje sprzedaży i krótkie fundusze ETF.
- Sposoby zysku na byku obejmują długie pozycje, opcje kupna i fundusze ETF.
Sposoby zarabiania na rynkach niedźwiedzi
Bessę definiuje się jako spadek średniej rynkowej o 20% lub więcej. Ogólnie rzecz biorąc, rynki bessy pojawiają się podczas recesji lub depresji gospodarczej, kiedy panuje pesymizm. Ale pośród gruzów leżą możliwości zarabiania pieniędzy dla tych, którzy wiedzą, jak używać odpowiednich narzędzi. Oto kilka sposobów na zyskanie na bessach:
1. Pozycje krótkie
Zajęcie krótkiej pozycji, zwanej również krótką sprzedażą, ma miejsce, gdy pożyczasz akcje i sprzedajesz je w oczekiwaniu, że akcje spadną w przyszłości. Jeśli działa to zgodnie z planem i cena akcji spada, kupujesz te akcje po niższej cenie, aby pokryć krótką pozycję i zarobić na różnicy. Na przykład, jeśli sprzedasz akcje ABC po 35 USD za akcję, a cena spadnie do 20 USD, możesz odkupić akcje po 20 USD, aby zamknąć krótką pozycję. Twój całkowity zysk wyniósłby zatem 15 USD na akcję.
2. Opcje sprzedaży
Opcja put to prawo do sprzedaży akcji w określonej cenie wykonania aż w określonym terminie w przyszłości, zwana data ważności. Pieniądze, które płacisz za opcję, nazywane są premią. Wartość opcji sprzedaży rośnie wraz ze spadkiem wartości akcji bazowych. Jeśli cena akcji spadnie poniżej ceny wykonania opcji sprzedaży, możesz albo skorzystać z prawa do sprzedaży akcji po wyższej cenie wykonania, albo sprzedać opcję sprzedaży z zyskiem.
3. Krótkie fundusze ETF
Krótki fundusz typu ETF, zwany także odwrotnym ETF, generuje zwroty, które są odwrotnością określonego indeksu. Na przykład ETF, który działa odwrotnie do Nasdaq -100, spadnie o około 25%, jeśli indeks wzrośnie o 25%. Ale jeśli indeks spadnie o 25%, ETF wzrośnie proporcjonalnie. Ta odwrotna zależność sprawia, że krótkie / odwrotne fundusze ETF są odpowiednie dla inwestorów, którzy chcą czerpać zyski ze spowolnienia na rynkach lub którzy chcą zabezpieczyć długie pozycje przed takim spadkiem.
Sposoby zarabiania na rynkach byków
Hossa występuje, gdy ceny papierów wartościowych rosną szybciej niż ogólna średnia stopa. Hossom towarzyszą okresy wzrostu gospodarczego i optymizmu inwestorów. Oto kilka odpowiednich narzędzi dla rosnących rynków akcji :
1. Długie pozycje
Pozycja długa to po prostu zakup akcji lub innego papieru wartościowego w oczekiwaniu na wzrost ceny. Ogólnym celem jest zakup akcji po niskiej cenie i sprzedaż za więcej, niż zapłaciłeś. Różnica odzwierciedla Twój zysk.
2. Opcje połączeń
Opcja call to prawo do zakupu akcji w określonej cenie (cena wykonania), aż w określonym terminie (data ważności). Wartość wezwań rośnie wraz ze wzrostem ceny akcji bazowych. Jeśli cena akcji wzrośnie powyżej ceny wykonania opcji, nabywca opcji może skorzystać z prawa do zakupu akcji po niższej cenie wykonania, a następnie sprzedać ją po wyższej cenie na otwartym rynku, generując w ten sposób zysk. Kupujący opcję może również sprzedać opcję kupna na otwartym rynku z zyskiem, zakładając, że cena akcji jest powyżej ceny wykonania.
3. Długie fundusze ETF
Większość funduszy ETF podąża za określoną średnią rynkową, taką jak Dow Jones Industrial Average (DJIA) lub Standard & Poor’s 500 Index (S&P 500), i handluje jak akcjami. Generalnie koszty transakcyjne i koszty operacyjne są niskie i nie wymagają minimum inwestycyjnego. Fundusze ETF starają się powielać ruchy indeksów, którymi się kierują, przy mniejszych kosztach. Na przykład, jeśli S&P 500 wzrośnie o 10%, fundusz ETF oparty na indeksie wzrośnie w przybliżeniu o tę samą kwotę.
Jak rozpoznać rynki niedźwiedzi i byków
Rynki obracają się cyklicznie, co oznacza, że większość inwestorów doświadczy zarówno hossy, jak i bessy. Kluczem do osiągnięcia zysków na obu typach rynków jest wykrycie, kiedy rynki zaczynają osiągać szczyt lub kiedy osiągają dno.
Jednym ze sposobów jest spojrzenie na linię awansu / spadku, która przedstawia liczbę nowych emisji podzieloną przez liczbę spadających emisji w danym okresie. Liczba większa niż 1 jest uważana za byczą, a liczba mniejsza niż 1 jest uważana za niedźwiedzia.
Rosnąca linia potwierdza, że rynki idą w górę. Jednak spadkowa linia w okresie, gdy rynki nadal rosną, może sygnalizować korektę. Kiedy linia spada od kilku miesięcy, a średnie nadal rosną, można to uznać za korelację ujemną i prawdopodobna jest poważna korekta lub bessy. Linia wzrostu / spadku, która nadal przesuwa się w dół, sygnalizuje, że średnie pozostaną słabe. Jeśli jednak linia wzrośnie przez kilka miesięcy, a średnie spadną, ta pozytywna dywergencja może oznaczać początek hossy.
Linia wzrostu / spadku to tylko jeden z wielu wskaźników, które mogą pomóc w określeniu trendu.
Podsumowanie
Istnieje wiele sposobów zarabiania zarówno na rynkach niedźwiedzi, jak i hossy. Kluczem do sukcesu jest pełne wykorzystanie narzędzi odpowiednich dla każdego rynku. Krótka sprzedaż, opcje sprzedaży i krótkie lub odwrotne fundusze ETF to kilka narzędzi bessy, które pozwalają inwestorom wykorzystać słabość rynku, podczas gdy długie pozycje w akcjach, ETFach i opcjach kupna są odpowiednie dla hossy. Ponadto ważne jest, aby używać wskaźników do wykrywania, kiedy hossy i bessy zaczynają się lub kończą.