Wierność kontra awangarda: Porównanie dostawców 401 (k)
Fidelity i Vanguard to jedne z największych towarzystw funduszy na świecie i obie oferują plany 401 (k) w ramach swoich usług. Ponieważ plany 401 (k) działają na podstawie tych samych przepisów i regulacji podatkowych, istnieją trzy główne obszary porównania: same firmy, oferowane fundusze i cechy dostawców.
Struktura firmy
Właścicielem Vanguard są klienci, którzy inwestują w jego fundusze; pod tym względem przypomina spółdzielczą kasę pożyczkową należącą do klientów. Ponieważ nie ma zewnętrznych właścicieli, którzy chcą osiągnąć zyski, opłaty są na tyle wysokie, aby pokryć faktyczne koszty operacyjne i utrzymać firmę w dobrej kondycji, ale nie więcej.
Struktura właścicielska Fidelity jest bardziej tradycyjna w przypadku właścicieli zewnętrznych, w szczególności szeregu rodzinnych trustów. Ta fundamentalna różnica wyjaśnia, dlaczego opłaty Vanguard konsekwentnie podcinają średnią rynkową z dużym marginesem. Jednak Fidelity nie jest bynajmniej firmą kosztowną. Wiele z jego funduszy jest znacznie tańszych niż średnia rynkowa, aw kilku godnych uwagi przypadkach nawet pokonuje Vanguard.
W przeszłości firma Fidelity była krytykowana za praktykę podwykonawstwa funduszy, która zasadniczo pozwalała stronom trzecim na oznaczanie swoich funduszy jako „Fidelity” i dokonywanie cięcia zysków przy jednoczesnym określaniu niższego zwrotu z inwestycji dla inwestora. Ponieważ fundusze nie muszą ujawniać tych samych informacji, co prawdziwy fundusz Fidelity, inwestorzy nie mieli pojęcia, że są oszukiwani, według Kena Himmlera, planisty finansowego, autora i założyciela z Los Angeles. i prezes ds. projektowania i zarządzania emeryturami w H&H.
W 2012 r. Wszedł w życie nowy zbiór zasad dotyczących ujawniania informacji, który powinienznacznie zwiększyć przejrzystośćopłat 401 (k). Każdy dostawca 401 (k) jest teraz zobowiązany do ujawnienia każdego centa, którego pobiera w rocznym prospekcie emisyjnym, który wysyła swoim klientom.
Porównanie funduszy
Od lutego 2016 r. Vanguard oferuje ponad 124 fundusze w swoim składzie, a Fidelity ma około 575. Fidelity prowadzi również sieć funduszy z dostępem do ponad 10 000 funduszy od setek różnych dostawców.
Główną siłą Vanguard są bardzo niskie opłaty, zwłaszcza w przypadku funduszy indeksowych, które pomagają inwestorom w osiągnięciu zysków. Różnica w opłatach wynosząca 0,5% może wydawać się nieistotna na pierwszy rzut oka, ale wiele lat, a może nawet dziesięcioleci mieszania sprawia, że różnica wielkości gniazda w końcu jest dość znacząca.
Tymczasem Fidelity ma talent do przyciągania utalentowanych zarządzających funduszami i ma kilka wyjątkowo skutecznych, aktywnie zarządzanych funduszy. Opłaty mogą być wyższe, ale mogą być tego warte w przypadku sektorów niszowych i wiedzy regionalnej.
Kto ma lepszą ofertę, sprowadza się do tego, jakim jesteś inwestorem. Aktywny trader, który lubi węszyć okazje i niedowartościowane sektory, z pewnością doceni szeroki wybór Fidelity. Z kolei pasywnemu inwestorowi, który raz w roku spogląda na roczne sprawozdanie finansowe, może lepiej służyć szczuplejszy, ale tańszy wybór fundamentów oferowany przez Vanguard.
funkcje
Obie firmy oferują na swoich stronach internetowych wiele materiałów edukacyjnych na temat oszczędności emerytalnych, alokacji aktywów, składanych zwrotów i podstawowych informacji o funduszach. Vanguard ma bardziej dostosowane zasoby do konkretnych sytuacji, a Fidelity ma bardziej przejrzysty interfejs, dzięki czemu nawigacja jest dziecinnie prosta.
Każdy oferuje indywidualne konsultacje telefoniczne i pomoc przy zakładaniu nowych kont, a każdy oferuje łatwą opcję przeniesienia nieaktywnego kapitału 401 (k) od poprzednich pracodawców. Fidelity utrzymuje kilka centrów inwestycyjnych w większości obszarów metropolitalnych i prowadzi bezpłatne seminaria inwestycyjne na temat wszystkiego, od podstaw finansowych po zaawansowane strategie dywersyfikacji dochodów na emeryturze. Vanguard oferuje osobistych doradców, którzy prowadzą profile klientów i są dostępni przez telefon lub e-mail w celu konsultacji inwestycyjnych.
Prawdę mówiąc, obie firmy zapewniają bardzo wysoki poziom przyjazności dla użytkownika w swoich witrynach internetowych i usługach. Kluczem dla klienta jest ustalenie, jakie funkcje są dla Ciebie najważniejsze, jakiego rodzaju funduszy szukasz i jakie są koszty.