Czy plany SIMPLE IRA podlegają regułom ERISA?
Ustawa o zabezpieczeniu dochodów emerytalnych pracowników (ERISA) obejmuje większość planów emerytalnych sponsorowanych przez pracodawców, w tym PROSTE indywidualne konta emerytalne (SIMPLE IRA). SIMPLE IRA zostały zaprojektowane tak, aby ułatwić firmom zatrudniającym mniej niż 100 pracowników utworzenie planu emerytalnego korzystającego z opodatkowania dla swoich pracowników.
Oto przegląd tego, jak reguły ERISA mają zastosowanie do SIMPLE IRA.
Kluczowe wnioski
- SIMPLE IRA podlegają zasadom ERISA, które obejmują większość programów emerytalnych sponsorowanych przez pracodawców.
- ERISA dyktuje strukturę i zarządzanie planem.
- Wymagania dla SIMPLE IRA obejmują określenie, kto jest uprawniony do udziału oraz kiedy i jak obsługiwane są składki.
Wymagania ERISA dla SIMPLE IRA
SIMPLE to skrót od Savings Incentive Match Plans for Employees. PROSTE IRA nie mają obciążeń administracyjnych i sprawozdawczych, jakie mają kwalifikowane plany emerytalne (takie jak 401 (k) s ), i są łatwiejsze do skonfigurowania.
ERISA, która została uchwalona w 1974 r., Wyszczególnia wymagania dotyczące strukturyzacji planów emerytalnych pracodawców i zarządzania nimi. W przypadku SIMPLE IRA ERISA dyktuje, którzy pracownicy są uprawnieni i jak firma traktuje składki pracowników.
Pracodawcy muszą wyraźnie przytoczyć szczegóły dotyczące funkcji planu w ramach Podsumowującego Opisu Planu. Ten dokument zawiera wyjaśnienie praw pracowników i obowiązków pracodawców.
ERISA pozwala pracodawcom na pewną elastyczność w dostosowywaniu wymagań kwalifikacyjnych, ale ogólnie wszyscy pracownicy w wieku powyżej 21 lat, którzy przepracowali co najmniej rok, muszą kwalifikować się do planu. Niektórzy pracodawcy mogą pozwolić pracownikom na wcześniejsze uzyskanie uprawnień, czasem nawet natychmiast.
Zasady dotyczące składek pracowników
ERISA definiuje również kluczowe kwestie związane z obsługą składek pracowniczych. Na przykład składki na odroczenie wynagrodzenia dla SIMPLE IRA muszą zostać zdeponowane na koncie uczestnika do końca miesiąca następującego po miesiącu, w którym środki zostały wstrzymane z wypłaty uczestnika.
Osoby samozatrudnione, nawet te, które nie mają pracowników, mogą założyć SIMPLE IRA.
SIMPLE IRA podlegają limitom składek. W latach 2020 i 2021 pracownicy mogą wnieść nawet 13500 USD. Osoby w wieku 50 lat i starsze mogą wnieść dodatkowe 3000 USD, co jest określane jako nadrabianie zaległości.
Pracodawca może dopasować tę kwotę do dolara za maksymalnie 3% wynagrodzenia pracownika. Lub alternatywnie, pracodawca może wnieść 2% wynagrodzenia każdego pracownika bez wymagania składek od pracowników. Nazywa się to wkładem nieselektywnym.
Limity składek są tradycyjnego lub Roth IRA, ale niższe niż limity dla 401 (k). W latach 2020 i 2021 roczny limit składek dla tradycyjnych i Roth IRA wynosi 6000 USD, przy czym dla osób powyżej 50. roku życia dozwolony jest dodatkowy wkład w wysokości 1000 USD. W latach 2020 i 2021 pracownicy mogą wnieść aż 19,500 USD do 401 (tys.), Z wkładem wyrównawczym w wysokości 6500 USD.
Wybory inwestycyjne dla SIMPLE IRA
Ponieważ te konta są kontami IRA, uczestnicy-pracownicy mają pełną kontrolę nad wyborami inwestycyjnymi dla ich SIMPLE IRA. Różni się to od planów 401 (k), w których zazwyczaj pracodawca oferuje ograniczoną liczbę wstępnie sprawdzonych funduszy, spośród których pracownicy mogą wybierać.
W przypadku SIMPLE IRA pracodawca wybiera i składa plan za pomocą formularzy IRS5304-SIMPLE lub 5305-SIMPLE. Pracodawca może wyznaczyć konkretną instytucję finansową do prowadzenia rachunków wszystkich uczestników lub zezwolić uczestnikom na przechowywanie ich SIMPLE IRA w wybranej przez nich instytucji finansowej.