Zdefiniowanie 3 typów inwestycji: własność, pożyczki i gotówka
Słowo „inwestycja” zostało pomieszane z nadużyciem. Akcja lub obligacja to inwestycja. Obecnie zachęca się ludzi do inwestowania w edukację, samochody, a nawet telewizory z płaskim ekranem. Wszystkie te rzeczy mogą mieć rozsądny sens finansowy, ale ściśle rzecz biorąc nie są to inwestycje.
Bez względu na to, co mówią reklamy, istnieją tylko trzy podstawowe kategorie inwestycji. Są to produkty, które kupuje się z oczekiwaniem, że przyniosą dochód lub zysk, albo jedno i drugie.
1. Inwestycje właścicielskie
Własność jest tym, co przychodzi na myśl większości ludzi, gdy pojawia się słowo „inwestycja”. Są to najbardziej zmienne i dochodowe rodzaje inwestycji. Oto przykłady.
Dyby
Posiadanie akcji oznacza posiadanie części firmy. Może to być niewielka stawka, ale to własność.
Mówiąc szerzej, wszystkie papiery wartościowe będące przedmiotem obrotu, od kontraktów futures po swapy walutowe, są inwestycjami własnościowymi. Inwestorzy kupują je, aby mieć udział w zyskach lub dlatego, że wzrosną na wartości, lub jedno i drugie.
Niektóre z tych inwestycji, takie jak akcje, dają prawo do części wartości firmy. Inne, takie jak kontrakty futures, mają prawo do podjęcia określonych działań, które przyniosą korzyści ich właścicielom.
Kluczowe wnioski
- Akcje, nieruchomości i metale szlachetne to inwestycje własnościowe. Kupujący ma nadzieję, że z czasem ich wartość wzrośnie.
- Pożyczanie pieniędzy to inwestycja. Obligacje, a nawet konta oszczędnościowe to pożyczki, które z czasem są dla inwestora oprocentowane.
- Ekwiwalenty gotówki, takie jak rachunki rynku pieniężnego, można łatwo zlikwidować w razie potrzeby i spłacić inwestorom niewielką kwotę odsetek.
Twoje oczekiwanie zysku jest realizowane (lub nie) przez to, jak rynek wycenia aktywa, do których posiadasz prawa. Jeśli posiadasz akcje Apple (AAPL), a firma odnotowuje rekordowy zysk, inni inwestorzy również będą chcieli akcji Apple. Ich popyt na akcje podnosi cenę, zwiększając zysk, jeśli zdecydujesz się sprzedać akcje.
Biznes
Pieniądze zainwestowane w założenie i prowadzenie biznesu to inwestycja.
Przedsiębiorczość jest jedną z najtrudniejszych inwestycji, ponieważ wymaga czegoś więcej niż tylko pieniędzy. W konsekwencji jest to inwestycja właścicielska o niezwykle dużym potencjale zwrotu.
Tworząc produkt lub usługę i sprzedając go ludziom, którzy tego chcą, przedsiębiorcy mogą zrobić ogromne osobiste fortuny. Dobrym przykładem jest Bill Gates, założyciel firmy Microsoft i jeden z najbogatszych ludzi na świecie.
Nieruchomość
Domy i mieszkania kupowane w celu wynajęcia lub odsprzedaży są inwestycjami.
Dom, w którym mieszkasz, to inna sprawa, ponieważ zaspokaja podstawowe potrzeby. Wypełnia potrzebę schronienia. Może z czasem zyskać na wartości, ale nie należy go kupować w oczekiwaniu na zysk. Krach kredytów hipotecznych w 2008 r. I podwodne kredyty hipoteczne dobrze ilustrują niebezpieczeństwo rozważania głównego miejsca zamieszkania jako inwestycji.
Wszystko, co traci na wartości w miarę użytkowania, nie jest inwestycją. To wydatek.
Wiele osób popełniło błąd kupując domy, na które ich nie było stać, zakładając, że wkrótce te domy będą mogły zostać sprzedane za znacznie więcej.
Cenne przedmioty i przedmioty kolekcjonerskie
Złoto i drogocenne kamienie szlachetne, obrazy impresjonistów i podpisane koszulki LeBrona Jamesa – wszystko to można uznać za inwestycje własnościowe, pod warunkiem, że przedmioty te zostały kupione z zamiarem odsprzedaży z zyskiem.
Podobnie jak inne inwestycje, ich wartość może z czasem wzrosnąć lub spaść. Zmieniają się gusta w sztuce i przedmiotach kolekcjonerskich. Wartość rynkowa złota i klejnotów zmienia się.
Z zimnego spojrzenia inwestora mają też swoje koszty. Aby zachować swoją wartość, muszą być ubezpieczone i utrzymywane w nienaruszonym stanie.
2. Inwestycje pożyczkowe
Pożyczanie pieniędzy to kategoria inwestowania. Ryzyko jest na ogół niższe niż w przypadku wielu inwestycji, w związku z czym zyski są stosunkowo skromne.
Obligacji wyemitowane przez spółkę lub rząd zapłaci określoną kwotę odsetek przez określony czas. Jedynym realnym ryzykiem jest bankructwo firmy lub rządu, w którym to przypadku posiadacz obligacji może odzyskać niewielką część inwestycji lub nie odzyskać jej wcale.
Konta oszczędnościowe
Konto regularne to inwestycja. Inwestor zasadniczo pożycza pieniądze bankowi. Bank zapłaci odsetki posiadaczowi rachunku i osiągnie zysk, pożyczając resztę pieniędzy przedsiębiorstwom z wyższą stopą procentową.
Zwrot z kont oszczędnościowych jest obecnie dość niski, ale ryzyko jest zasadniczo zerowe. W Stanach Zjednoczonych konta oszczędnościowe są w pełni ubezpieczone do kwoty 250 000 USD przez Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC).
Więzy
Obligacje to uniwersalna kategoria obejmująca szeroki wachlarz inwestycji, od amerykańskich obligacji skarbowych i międzynarodowych emisji dłużnych po śmieciowe obligacje korporacyjne i swapy ryzyka kredytowego (CDS).
Ryzyko i zwroty są bardzo zróżnicowane dla różnych typów obligacji. Ogólnie rzecz biorąc, te rodzaje inwestycji pożyczkowych wiążą się z mniejszym ryzykiem i zapewniają niższy zwrot niż inwestycje własnościowe.
3. Ekwiwalenty gotówki
Są to inwestycje „równie dobre jak gotówka”, co oznacza, że można je łatwo i szybko zamienić z powrotem na gotówkę.
Fundusze rynku pieniężnego
Fundusze rynku pieniężnego są podobne do kont oszczędnościowych i można je kupić w dowolnym banku. Różnica polega na tym, że inwestor zobowiązuje się do pozostawienia pieniędzy w spokoju przez pewien czas w zamian za nieco wyższą stopę procentową. Okres ten wynosi zaledwie trzy miesiące i nie dłużej niż rok.
Fundusze rynku pieniężnego są bardziej płynne niż inne inwestycje, co oznacza, że możesz wypisywać czeki z rachunków rynku pieniężnego tak samo, jak w przypadku konta czekowego. Chociaż, gdy zaczniesz wypisywać na nim czeki, stracisz wiele z jego wartości jako inwestycji.
To nie są inwestycje
Edukacja
Edukacja jest często nazywana inwestycją iz pewnością może przynosić korzyści przez całe życie, w tym wyższe dochody. Można argumentować, że sprzedajemy naszą edukację tak, jakby była to mała usługa biznesowa w zamian za stały dochód.
Kierując się tą logiką, inwestujemy, kupując piłeczkę antystresową lub filiżankę kawy. Są to dobra, które oferują korzyści, ale nie są inwestycjami.
Zakupy konsumenckie
Łóżka, samochody, telefony komórkowe, telewizory i wszystko inne, co traci na wartości wraz z użytkowaniem i czasem, nie jest inwestycją. Możesz wydać więcej, aby zdobyć coś o wyższej wartości wewnętrznej, ale gdy już tego użyjesz, będzie to nadal towary używane.