Kredyt Subprime
Co to jest kredyt Subprime?
Kredyt subprime odnosi się do pożyczek, zazwyczaj oferowanych po oprocentowaniu znacznie powyżej podstawowej stopy procentowej, udzielanych pożyczkobiorcom o słabych ratingach kredytowych.
Kluczowe wnioski
- Kredyt subprime odnosi się do pożyczek, zazwyczaj oferowanych po oprocentowaniu znacznie powyżej podstawowej stopy procentowej, udzielanych kredytobiorcom o słabych ratingach kredytowych.
- Kredyt subprime jest często jedynym rodzajem pożyczki dostępnym dla pożyczkobiorców o niskich ratingach kredytowych, wysokim poziomie zadłużenia, przypadkach zaległości w spłacie, niewypłacalności lub bankructwie oraz bez majątku lub aktywów, które można wykorzystać jako zabezpieczenie.
- Zwolennicy konsumentów twierdzą, że kredyt subprime jest dobrem społecznym i zapewnia finansowanie gospodarstwom domowym o niskich dochodach, mimo że zwiększa ryzyko boomów kredytowych i spadków.
Zrozumienie kredytu subprime
Kredyt subprime jest często jedynym rodzajem pożyczki dostępnym dla pożyczkobiorców o niskim ratingu kredytowym, wysokim poziomie zadłużenia, przypadkach zaległości w spłacie, niespłacalności lub bankructwie oraz bez majątku lub aktywów, które można wykorzystać jako zabezpieczenie. Pożyczkodawcy używają systemu oceny zdolności kredytowej, takiego jak FICO, do klasyfikowania pożyczkobiorców subprime na podstawie prawdopodobieństwa spłaty. Różni kredytodawcy stosują różne zasady określające, co stanowi kredyt subprime, ale wyniki FICO poniżej 619 były zwykle klasyfikowane jako subprime w przeszłości.
Kredyt subprime jest finansowany poprzez przepakowywanie zadłużenia z tytułu kart kredytowych subprime, kredytów samochodowych, kredytów biznesowych i hipotecznych w pule i sprzedawanie ich inwestorom jako papierów wartościowych zabezpieczonych aktywami, takich jak zabezpieczone papiery dłużne (CDO) i papiery wartościowe zabezpieczone hipoteką (MBS).
Podczas boomu mieszkaniowego na początku XXI wieku standardy udzielania kredytów hipotecznych subprime zostały złagodzone, a pożyczki NINJA zostały udzielone pożyczkobiorcom bez dochodów, pracy ani aktywów. Kiedy bańka pękła w 2007 r., Ilość kredytów subprime na rynkach finansowych przyczyniła się do krachu subprime i kryzysu subprime, który wywołał wielką recesję.
Zwolennicy konsumentów twierdzą, że kredyt subprime jest dobrem społecznym i zapewnia finansowanie gospodarstwom domowym o niskich dochodach. Zwiększa to jednak ryzyko boomów i załamań kredytowych. W Stanach Zjednoczonych banki zaostrzyły kryteria udzielania kredytów po kryzysie finansowym.
Jednak firmy zajmujące się finansowaniem samochodów wykorzystały niskie stopy procentowe do napędzenia boomu na kredyty samochodowe typu subprime, co pomogło gospodarce ożywić. Jednak zaległości w spłacaniu kredytów samochodowych osiągnęły poziom kryzysowy w 2017 r., Nawet gdy kredyty hipoteczne subprime nadal rosły, co doprowadziło do spekulacji, że jest to kolejna powstająca bańka kredytowa, która ostatecznie pęknie.