Jak znaleźć fundusze powiernicze zwolnione z podatku?
Zwolnione z podatku fundusze inwestycyjne składają się po prostu z inwestycji, które generują wolne od podatku odsetki. Oferuje je wiele znanych firm inwestycyjnych, a niektóre nawet specjalizują się w tego typu instrumentach.
Kluczowe wnioski
- Fundusze inwestycyjne inwestowane w obligacje rządowe lub komunalne są często nazywane funduszami zwolnionymi z podatku, ponieważ odsetki generowane przez te obligacje nie podlegają opodatkowaniu podatkiem dochodowym.
- Chociaż odsetki od niektórych obligacji są zwolnione z stanowego lub lokalnego podatku dochodowego, nadal mogą podlegać federalnemu podatkowi dochodowemu, tak jak ma to miejsce w przypadku obligacji skarbowych.
- Ponieważ zwolnione z podatku fundusze inwestycyjne składają się z obligacji emitowanych przez rząd, które są praktycznie wolne od ryzyka, mają one zwykle znacznie niższe stopy zwrotu niż fundusze zawierające bardziej zmienne papiery wartościowe.
- Podczas gdy odsetki od obligacji rządowych są często wolne od podatku, wszelkie zyski kapitałowe osiągane w przypadku sprzedaży obligacji z premią już nie.
Co to jest fundusz powierniczy?
Fundusz wspólnego inwestowania to rodzaj wysoce płynnego papieru wartościowego, który jest bardzo popularny wśród inwestorów detalicznych. Chociaż fundusz wspólnego inwestowania jest technicznie rodzajem spółki inwestycyjnej, termin ten jest najczęściej używany w odniesieniu do portfela funduszu.
Fundusze inwestycyjne pozwalają wielu inwestorom łączyć swoje pieniądze, wykorzystując w ten sposób ich połączoną siłę inwestycyjną. Inwestorzy nabywają akcje funduszu, co uprawnia ich do otrzymania części jego wpływów. Fundusz inwestuje wkłady udziałowców w szereg papierów wartościowych, najczęściej akcje, obligacje i krótkoterminowe zadłużenie, a także przekazuje zyski inwestorom zgodnie z wielkością ich udziałów.
Rodzaje funduszy
Istnieją cztery podstawowe typy funduszy inwestycyjnych: akcje, obligacje, zrównoważone i rynkowe. Jak sugerują ich nazwy, zarówno fundusze akcyjne, jak i obligacyjne składają się z inwestycji odpowiednio na rynkach akcji i instrumentów dłużnych. Fundusze obligacji, podobnie jak same obligacje, są zwykle bardzo stabilne i przynoszą powolne, ale stałe dochody w czasie. Fundusze akcyjne mogą być dostosowane do różnych celów inwestycyjnych, od strategii obarczonej wysokim ryzykiem i zapewniającej wysokie zyski, po zróżnicowany portfel skoncentrowany na minimalizacji potencjalnych strat.
Fundusze zrównoważone obejmują połączenie tych dwóch papierów wartościowych;zazwyczaj obligacje hartują akcje, aby zapewnić średnie ryzyko. Fundusze rynku pieniężnego,powszechnie nazywane ekwiwalentami gotówki,obejmują inwestycje w krótkoterminowe dłużne papiery wartościowe, takie jak bony skarbowe (bony skarbowe) i papiery komercyjne, którychterminzapadalnościwynositrzynaście miesięcy.
Fundusze zwolnione z podatku
Fundusze inwestycyjne inwestowane w obligacje rządowe lub komunalne, zwane także munis, są często nazywane funduszami potrójnie wolne od podatku, co oznacza, że odsetki są zwolnione ze wszystkich stanowych, lokalnych i federalnych podatków dochodowych.
Jednak nie wszystkie obligacje są zwolnione ze wszystkich podatków. Chociaż odsetki od niektórych obligacji są zwolnione z stanowego lub lokalnego podatku dochodowego, nadal mogą podlegać federalnemu podatkowi dochodowemu, tak jak ma to miejsce w przypadku obligacji skarbowych (obligacji skarbowych).
Ponieważ zwolnione z podatku fundusze inwestycyjne składają się z obligacji emitowanych przez rząd, które są praktycznie wolne od ryzyka, mają one zwykle znacznie niższe stopy zwrotu niż fundusze zawierające bardziej zmienne papiery wartościowe. Dla niektórych korzyści podatkowe wynikające z tych aktywów przeważają nad zmniejszeniem potencjału zarobkowego. To, czy ten kompromis jest korzystny, zależy w dużej mierze od stawki podatku dochodowego i tego, ile Twoja inwestycja może zarobić w funduszu podlegającym opodatkowaniu.
Rozważając inwestycję w fundusze inwestycyjne, ważne jest, aby znać konkretne konsekwencje podatkowe każdego funduszu, aby upewnić się, że nie zostaniesz zaskoczony fakturą podatkową na inwestycję, która jest reklamowana jako wolna od podatku.
Zyski kapitałowe
Podczas gdy odsetki od obligacji rządowych są często wolne od podatku, wszelkie zyski kapitałowe osiągane w przypadku sprzedaży obligacji z premią już nie. Ponieważ inwestorzy funduszy inwestycyjnych nie mają kontroli nad tym, kiedy kupowane i sprzedawane są obligacje, istnieje możliwość nieoczekiwanego obciążenia podatkowego, jeśli fundusz generuje zysk z zysków kapitałowych, a nie z odsetek.