Indeks zrównoważonego rozwoju Dow Jones w Ameryce Północnej
Co to jest indeks Dow Jones Sustainability (DJSI) North America?
Dow Jones Sustainability North America Index lub DJSI North America to indeks giełdowy obejmujący 20% największych 600 akcji w indeksie S&P Global Broad Market Index (BMI) w oparciu o ich zrównoważony rozwój, środowisko i zarządzanie (ESG) praktyki.
Nie należy go mylić z indeksem Dow Jones Sustainability North America 40 Index lub Dow Jones Sustainability United States 40 Index. Te podzbiory dotyczą 40 największych firm zorientowanych na zrównoważony rozwój, zarówno w Stanach Zjednoczonych, jak iw Ameryce Północnej. Zostały uruchomione w 2008 roku, trzy lata po DJSI North America.
Kluczowe wnioski
- Indeks Dow Jones Sustainability North America Index (DJSI North America) śledzi praktyki ESG dla 20 procent największych z 600 największych spółek w indeksie S&P Global Broad Market Index.
- ESG odnosi się do inwestycji podkreślających dobry ład korporacyjny, odpowiedzialność społeczną i kwestie środowiskowe.
- Indeks Dow Jones Sustainability North America 40 to podzbiór indeksu DJSI, który obejmuje 40 największych firm zorientowanych na zrównoważony rozwój.
- Dane wykorzystywane przez DJSI North America są zgłaszane przez firmy. W związku z tym informacje te mogą być nieobiektywne.
Zrozumienie indeksu Dow Jones Sustainability North America
Indeks Dow Jones Sustainability (DJSI) to zbiór indeksów wprowadzonych na rynek w 1999 roku jako pierwsze globalne wskaźniki zrównoważonego rozwoju. Głównym celem tych indeksów Dow Jones jest ocena zrównoważonego rozwoju różnych spółek notowanych na giełdzie. Indeksy to partnerstwo pomiędzy S&P Dow Jones Indices i RobecoSAM.
Wśród tych indeksów znajduje się Indeks Dow Jones Sustainability North America, utworzony w 2005 roku wraz z jego pododdziałem Dow Jones Sustainability United State Index, po utworzeniu Dow Jones Sustainability World Index w 1999 roku.
Wiele firm, które stają się członkami tego indeksu, postrzega go jako okazję do zwiększenia świadomości akcjonariuszy w zakresie działań środowiskowych ich firmy i wydaje komunikaty prasowe, aby ogłosić swoje członkostwo w indeksie. Firmy te często wykorzystują członkostwo jako okazję do zareklamowania swojego przywództwa w ESG
Ogólnie rzecz biorąc, indeksy zrównoważonego rozwoju Dow Jones są złotym standardem na całym świecie, służącym do oceny wyników wielu spółek notowanych na giełdzie.
Jak działa DJSI
Indeks Dow Jones Sustainability North America wykazał 143 osoby we wrześniu 2019 r. Na dzień 21 września 2019 r. DJSI North America odnotował pięcioletnie roczne zwroty w wysokości 7,3%, w porównaniu z rocznym zwrotem globalnego wskaźnika BMI S&P na poziomie 4,2. %.
Indeks DJSI North America wykazał, że ślad węglowy jest prawie o 50 procent lepszy niż bardziej włączający S&P Global BMI, emisje z rezerw paliw kopalnych stanowiły średnio mniej niż połowę emisji zgłoszonych dla S&P Global BMI, a DJSI North America osiągnął również lepsze wyniki w zakresie wydajności węglowej.
Indeks DJSI North America jest ważony na podstawie kapitalizacji rynkowej w wolnym obrocie, a zmiany są wprowadzane corocznie we wrześniu na podstawie zaktualizowanych wyników w zakresie zrównoważonego rozwoju. Zrównoważony rozwój każdej firmy jest oceniany za pomocą skomplikowanego systemu ważenia, którego Dow Jones użył do oceny wskaźników ekonomicznych, środowiskowych i społecznych, w tym:
- Zarządzanie ryzykiem i sytuacjami kryzysowymi w przypadku katastrof środowiskowych.
- Standardy łańcucha dostaw.
- Łagodzenie zmiany klimatu.
- Ekoefektywność operacyjna.
- Praktyki pracy i prawa człowieka.
- Rozwój kapitału ludzkiego.
Kandydujące firmy są dalej oceniane na podstawie komentarzy mediów i interesariuszy oraz kryteriów branżowych. Firmy są ponownie wyceniane każdego roku; te, które nie wykazują stałego postępu, mogą zostać usunięte z indeksu. Trzy największe holdingi DJSI North America na 21 września 2019 r. To Microsoft (MSFT), Johnson & Johnson (JNJ) i Visa (V).
Ponieważ DJSI North America opiera się na danych, które firmy zgłaszają samodzielnie do RobecoSAM, ważne jest, aby zrozumieć, że informacje, które dostarczają, mogą być stronnicze.