Konserwatywne inwestowanie

Co to jest konserwatywne inwestowanie?

Inwestowanie konserwatywne to strategia inwestycyjna, w której priorytetem jest ochrona kapitału nad zwrotami rynkowymi. Inwestowanie konserwatywne ma na celu ochronę wartości portfela inwestycyjnego poprzez inwestowanie w papiery wartościowe o niższym ryzyku, takie jak papiery wartościowe o stałym dochodzie i papiery wartościowe rynku pieniężnego, a często także w akcje typu blue chip lub akcje o dużej kapitalizacji. W konserwatywnej strategii inwestowania cała połowa lub więcej portfela będzie na ogół utrzymywana w dłużnych papierach wartościowych, a nie w akcjach.

Zrozumieć konserwatywne inwestowanie

Konserwatywni inwestorzy mają tolerancję na ryzyko od niskiego do umiarkowanego. W związku z tym konserwatywny portfel inwestycyjny będzie obejmował dużą liczbę inwestycji o niskim ryzyku i stałym dochodzie oraz niewielką ilość wysokiej jakości akcji lub funduszy. Chociaż konserwatywna strategia inwestycyjna może chronić przed inflacją, może nie przynosić znaczących zwrotów w czasie w porównaniu z bardziej agresywnymi strategiami. Inwestorów często zachęca się do inwestowania zachowawczego, zbliżając się do wieku emerytalnego, niezależnie od indywidualnej tolerancji na ryzyko.

Konserwatywne strategie inwestycyjne i portfelowe

Zachowanie kapitału i bieżącego dochodu to popularne konserwatywne strategie inwestycyjne. Zachowanie kapitału koncentruje się na utrzymaniu aktualnego poziomu kapitału i zapobieganiu jakimkolwiek stratom portfela. Strategia ochrony kapitału obejmuje bezpieczne, krótkoterminowe instrumenty, takie jak bony skarbowe i certyfikaty depozytowe. Strategia ochrony kapitału może być odpowiednia dla starszego inwestora, który chce zmaksymalizować swoje obecne aktywa finansowe bez znaczącego ryzyka.

Bieżąca strategia dochodowa może być odpowiednia dla starszych inwestorów o niższej tolerancji na ryzyko, którzy szukają sposobu, aby nadal zarabiać stały dopływ pieniędzy po przejściu na emeryturę i bez ich zwykłego wynagrodzenia. Bieżące strategie dochodowe służą do identyfikacji inwestycji, które dają ponadprzeciętne rozkłady, takie jak dywidendy i odsetki. Bieżące strategie dochodowe, choć ogólnie stosunkowo stabilne, mogą być uwzględnione w szeregu decyzji dotyczących alokacji w całym spektrum ryzyka. Strategie skoncentrowane na dochodzie mogą być odpowiednie dla inwestora zainteresowanego podmiotami o ugruntowanej pozycji, które płacą konsekwentnie (tj. Bez ryzyka niewykonania zobowiązania lub przekroczenia terminu wypłaty dywidendy), takich jak akcje o dużej kapitalizacji lub akcje blue chip.

Alternatywy dla konserwatywnego inwestowania

Konserwatywne strategie inwestycyjne generalnie przynoszą mniejszy zwrot niż bardziej agresywne strategie, takie jak portfel wzrostu. Na przykład strategia wzrostu kapitału ma na celu maksymalizację wzrostu wartości kapitału lub wzrostu wartości portfela w perspektywie długoterminowej. Taki portfel mógłby inwestować w akcje o małej kapitalizacji wysokiego ryzyka, takie jak spółki nowych technologii, obligacje śmieciowe lub obligacje o ratingu niższym niż inwestycyjne, międzynarodowe akcje na rynkach wschodzących oraz instrumenty pochodne.

Ogólnie rzecz biorąc, portfel wzrostu wartości kapitału będzie zawierał około 65–70% akcji, 20–25% papierów wartościowych o stałym dochodzie, a pozostałą część w gotówkowych lub pieniężnych papierach wartościowych. Chociaż strategie zorientowane na wzrost z definicji dążą do wysokich zwrotów, taka kombinacja nadal w pewnym stopniu chroni inwestora przed poważnymi stratami. Inwestorzy, którzy są zaznajomieni z rynkiem i badaniami giełdowymi, mogą również odnieść sukces w portfelu inwestującym w wartość, który obfituje w akcje, a nawet w portfelu inwestującym pasywnie funduszem ETF, łączącym fundusze akcyjne i obligacyjne.