Definicja szybkości resetowania

Co to jest stopa resetowania?

Stopa resetowania to nowa stopa procentowa, którą pożyczkobiorca musi zapłacić od kwoty głównej pożyczki o zmiennej stopie procentowej, gdy nastąpi zaplanowana data zmiany. W umowie kredytowej pożyczkobiorcy pożyczkodawca poda szczegółowe informacje na temat warunków resetowania pożyczki i obliczeń stopy procentowej.

Jak działa szybkość resetowania

Stopa resetowania może być powiązana ze wszystkimi typami pożyczek o zmiennej stopie procentowej. Pożyczka o zmiennej stopie procentowej to pożyczka, której stopa procentowa zmienia się w czasie, ponieważ jest oparta na bazowej referencyjnej stopie procentowej lub indeksie, który zmienia się okresowo.

Podczas gdy większość pożyczek osobistych o zmiennej stopie procentowej ma zmienną stopę procentową, która zmienia się wraz ze wzrostem lub spadkiem bazowej stopy indeksowanej, istnieją pewne rodzaje pożyczek o zmiennym oprocentowaniu, które mają strukturę z określonym harmonogramem zmiany stóp procentowych. Pożyczkodawca może stworzyć strukturę dowolnego rodzaju pożyczki o zmiennej stopie procentowej z oprocentowaniem, które jest resetowane zgodnie z określonym harmonogramem. Na przykład kredyty hipoteczne o zmiennym oprocentowaniu mają określony harmonogram zmiany stóp procentowych.

Pożyczki ze zmienną stopą procentową to złożony produkt; uwzględniają zarówno stopę indeksowaną, jak i marżę przy obliczaniu stopy procentowej. Pożyczkodawcy opierają pożyczkę na określonej indeksowanej stopie procentowej, zwykle jest to podstawowa stopa procentowa, londyńska stopa procentowa oferowana międzybankowo (LIBOR) lub stopa skarbu USA.

W ramach procesu gwarantowania pożyczkodawca przydzieli marżę pożyczkobiorcom poszukującym produktu kredytowego o zmiennej stopie procentowej. Marża oparta jest na profilu kredytowym pożyczkobiorcy; w przypadku kredytobiorców o niskiej jakości kredytowej marża będzie wyższa. W przypadku kredytobiorców o wysokiej jakości kredytowej będzie wyższa. Pożyczkobiorca jest odpowiedzialny za spłatę w pełni zindeksowanej stopy, która obejmuje stopę indeksowaną powiększoną o marżę.

W przypadku większości kredytów o zmiennej stopie procentowej w pełni indeksowana stopa procentowa będzie się zmieniać, ilekroć bazowa indeksowana stopa procentowa wzrośnie lub spadnie. W przypadku pożyczki o zmiennej stopie procentowej z zaplanowanymi datami zmiany stopy procentowej stopa zostanie zresetowana na podstawie harmonogramu wyszczególnionego w warunkach pożyczki. Pożyczki o zmiennej stopie procentowej można resetować według różnych harmonogramów, które mogą obejmować daty resetowania miesięczne, kwartalne lub roczne. Jeśli pożyczka ma zaplanowaną datę resetowania, wówczas stopa resetowania zostanie zmieniona na w pełni indeksowaną stopę w tym dniu. Kurs może wzrosnąć lub spaść w zależności od kursu rynkowego. Może też pozostać taka sama.

Jedną z oczywistych zalet zmiennej stopy procentowej jest to, że jeśli spadnie bazowa stopa procentowa lub indeks, spadną również płatności odsetkowe pożyczkobiorcy. I odwrotnie, jeśli indeks bazowy rośnie, rosną płatności odsetkowe.

Przykład stopy resetowania

Pożyczki hipoteczne o zmiennym oprocentowaniu są jednym z najpopularniejszych produktów pożyczkowych, w których stosuje się zaplanowaną datę resetowania. Pożyczki te oferują pożyczkobiorcom zarówno stałe, jak i zmienne oprocentowanie przez cały okres trwania pożyczki.

Pożyczkobiorcy mogą zwykle zidentyfikować kredyt hipoteczny o regulowanej stopie procentowej z zaplanowaną datą resetowania według nazwy. Na przykład pożyczka „5/1 ARM” byłaby oprocentowana według stałej stopy procentowej przez pięć lat, po której następowałaby stopa zmienna, która jest resetowana co roku. Data pierwszej zmiany pożyczkobiorcy miałaby nastąpić pod koniec piątego roku. W tym momencie odsetki zostałyby zresetowane do w pełni zindeksowanej stopy pożyczkobiorcy. W pełni zindeksowana stopa procentowa byłaby następnie resetowana zgodnie z harmonogramem 12-miesięcznym na pozostałą część okresu pożyczki.