Rachunkowość rynkowa a rachunkowość kosztów historycznych: jaka jest różnica?
Rachunkowość rynkowa a rachunkowość kosztów historycznych: przegląd
Rachunek kosztów historycznych i wycena według wartości rynkowej lub wartości godziwej to dwie metody stosowane do rejestrowania ceny lub wartości składnika aktywów. Koszt historyczny mierzy wartość pierwotnego kosztu składnika aktywów, podczas gdy wycena rynkowa mierzy bieżącą wartość rynkową składnika aktywów.
Kluczowe wnioski
- Rachunkowość wyceny według wartości rynkowej i rachunkowość kosztu historycznego to dwie metody stosowane do wyceny lub wyceny aktywów.
- Rachunkowość wyceny według wartości rynkowej wycenia składnik aktywów według jego bieżącej wartości rynkowej, podczas gdy rachunkowość według kosztu historycznego wycenia składnik aktywów według zapłaconej ceny pierwotnej.
- Przy stosowaniu rachunkowości według wartości rynkowej rachunkowość finansowa jest zwykle dokładniejsza, ponieważ rejestruje cenę, jaką dany składnik aktywów sprzedałby w dniu dzisiejszym.
- Rachunkowość wyceny według wartości rynkowej może być ryzykowna, gdy ceny są zmienne, co prowadzi do niedokładnych szacunków.
- Chociaż rachunek kosztów historycznych jest konserwatywny i łatwy do obliczenia, często błędem jest, jeśli od pierwotnego zakupu minęło dużo czasu.
Rachunkowość rynkowa
Mark-to-market metoda rozliczania rejestruje aktualną cenę rynkową składnika aktywów lub zobowiązania w sprawozdaniu finansowym. Znany również jakorachunkowość wartości godziwej, jest to podejście, które firmy stosują do raportowania swoich aktywów i pasywów w szacunkowej kwocie pieniędzy, jaką otrzymałyby, gdyby sprzedały aktywa lub zmniejszyły swoje zobowiązania na dzisiejszym rynku. Dzięki zastosowaniu współczesnych miar rachunkowość według wartości rynkowej ma na celu zwiększenie dokładności i przydatności informacji księgowych.
Na przykład firma ABC kupiła wiele nieruchomości w Nowym Jorku 100 lat temu za 50 000 USD. Są teraz wyceniane na wartość rynkową 50 milionów dolarów. Jeśli firma stosuje zasady wyceny według wartości rynkowej, wówczas koszt nieruchomości ujętych w bilansie wzrośnie do 50 mln USD, aby dokładniej odzwierciedlić ich wartość na dzisiejszym rynku.
Jednak problemy z tą metodą mogą się pojawić, gdy ceny rynkowe gwałtownie się wahają, jak to miało miejsce podczas krachu kredytów hipotecznych subprime w latach 2007-2008, który doprowadził do Wielkiej Recesji i lat obniżonych cen nieruchomości. W latach poprzedzających kryzys finansowy firmy i banki stosowały rachunkowość mark-to-market, co powodowało wzrost wskaźników efektywności firm.
Wraz ze wzrostem cen aktywów przedsiębiorstw w związku z ożywieniem na rynku mieszkaniowym, obliczone zyski zostały zrealizowane jako dochód netto. Jednak w momencie wybuchu kryzysu ceny nieruchomości gwałtownie spadły. Nagle wszystkie oceny ich wartości zostały ze szkodą dla nich błędne, a winę za to ponosi rachunkowość według wartości rynkowej.
Rachunkowość według wartości rynkowej może sprawić, że zyski będą wyglądać na wyższe, co jest czasami preferowane, jeśli premie menedżerskie są oparte na liczbach zysków.
Kiedy pojawiają się ostre, nieprzewidywalne wahania cen, księgowanie według wartości rynkowej okazuje się niedokładne. W przeciwieństwie do rachunku kosztów historycznych, koszty pozostają stałe, co może okazać się dokładniejszym miernikiem wartości w dłuższej perspektywie.
Rachunek kosztów historycznych
Rachunek kosztów historycznych jest metodą księgową, w ramach której aktywa wymienione w sprawozdaniu finansowym przedsiębiorstwa są rejestrowane na podstawie ceny, po jakiej zostały pierwotnie zakupione.
Zgodnie z ogólnie przyjętymi zasadami rachunkowości (GAAP) w Stanach Zjednoczonych, zasada kosztu historycznego uwzględnia aktywa w bilansie przedsiębiorstwa na podstawie kwoty kapitału wydanego na ich zakup. Ta metoda jest oparta na przeszłych transakcjach firmy i jest konserwatywna, łatwa do obliczenia i niezawodna.
Jednak historyczny koszt składnika aktywów nie musi być koniecznie istotny w późniejszym czasie. Gdyby firma kupiła budynek kilkadziesiąt lat temu, wówczas współczesna wartość rynkowa budynku mogłaby być warta znacznie więcej, niż wskazuje bilans.
W powyższym przykładzie firma ABC kupiła wiele nieruchomości w Nowym Jorku 100 lat temu za 50 000 USD. Teraz, 100 lat później, rzeczoznawca majątkowy bada wszystkie nieruchomości i stwierdza, że ich oczekiwana wartość rynkowa wynosi 50 milionów dolarów.
Jeśli firma stosuje historyczne zasady rachunkowości, wówczas koszt nieruchomości ujętych w bilansie pozostaje na poziomie 50 000 USD. Wielu może uważać, że w szczególności wartość nieruchomości, a ogólnie majątek firmy, nie jest dokładnie odzwierciedlona w księgach. Z powodu tej rozbieżności niektórzy księgowi rejestrują aktywa według wartości rynkowej przy sporządzaniu sprawozdań finansowych.
Uwagi specjalne
Właściwa metoda księgowania staje się bardziej skomplikowana przy określaniu różnych aspektów składnika aktywów, takich jak amortyzacja i utrata wartości. Koszt historyczny jest standardem przy rejestrowaniu rzeczowych aktywów trwałych (PP&E) w sprawozdaniach finansowych. Wartość rynkowa zależy od szerszego zestawu czynników, takich jak popyt, podaż i nietrwałość.
Amortyzacja jest zawsze obliczana na podstawie kosztu historycznego, podczas gdy utrata wartości jest zawsze obliczana według wartości rynkowej. Aktywa rzeczowe są częściej rejestrowane według kosztu historycznego, podczas gdy zbywalne papiery wartościowe są rejestrowane według wartości rynkowej.