Definicja pożyczki komercyjnej i przemysłowej (C&I)
Co to jest pożyczka na cele komercyjne i przemysłowe (C&I)?
Pożyczka komercyjna i przemysłowa (C&I) to każda pożyczka udzielona firmie lub korporacji, a nie osobie fizycznej. Pożyczki komercyjne i przemysłowe zapewniają kapitał obrotowy lub finansują wydatki kapitałowe, takie jak maszyny lub sprzęt. Ten rodzaj pożyczki ma zwykle charakter krótkoterminowy i prawie zawsze jest zabezpieczony jakimś zabezpieczeniem.
Od maja 2020 r. Firmy i korporacje w Stanach Zjednoczonych zaciągnęły ponad 2,5 miliarda dolarów pożyczek C&I. Te pożyczki branżowe stały się bardziej popularne w ciągu ostatnich 20 lat, ponieważ zapewniają mniejszym firmom środki do generowania kapitału obrotowego lub finansowania wydatków.
Kluczowe wnioski
- Co to jest pożyczka C&L? Zwykle jest to pożyczka krótkoterminowa dostępna dla firm i korporacji, a nie dla osób fizycznych.
- Zwykle pożyczka C&I jest pożyczką krótkoterminową mającą na celu zapewnienie kapitału obrotowego lub sfinansowanie takich pozycji, jak sprzęt lub maszyny.
- Mniejsze firmy mogą wykorzystywać pożyczki C&I do finansowania wydatków, a ich popularność wzrosła w ciągu ostatnich dwóch dekad.
- Pożyczki C&I są zwykle zabezpieczone zabezpieczeniem samej firmy i zazwyczaj spłacane są w krótkim przedziale czasowym (od jednego do dwóch lat).
Jak działają pożyczki komercyjne i przemysłowe
Pożyczki komercyjne zwykle pobierają elastyczne stopy procentowe, które są powiązane z główną stopą procentową banku lub inną stopą referencyjną, taką jak LIBOR. Wielu pożyczkobiorców musi również składać regularne sprawozdania finansowe, przynajmniej raz w roku lub częściej w przypadku pożyczkobiorców obciążonych wyższym ryzykiem. Pożyczkodawcy zwykle wymagają odpowiedniego utrzymania zabezpieczenia pożyczki i zobowiązują pożyczkobiorców do przestrzegania pewnych warunków, takich jak wskaźnik pokrycia obsługi długu (DSCR).
Małe i średnie przedsiębiorstwa stanowią większość pożyczkobiorców udzielających pożyczek C&I, ponieważ generalnie nie są w stanie wygenerować wystarczających przepływów pieniężnych do ciągłego samofinansowania działalności oraz ponieważ nie mają dostępu do rynków akcji i obligacji, z których korzystają duże przedsiębiorstwa.
Aby jeszcze bardziej uściślić definicję pożyczek C&I, należy odróżnić je od pożyczek konsumenckich i kredytów na nieruchomości. Banki wyodrębniają te kategorie kredytów w swoich sprawozdaniach finansowych.
Plusy i minusy kredytów C&I
Pożyczki C&I pozwalają firmom ominąć zazwyczaj długi i żmudny proces gromadzenia inwestorów kapitałowych. Pozyskiwanie inwestorów kapitałowych jest nie tylko bardziej kosztowne i czasochłonne, ale wiąże się również z odpowiedzialnością przed tymi inwestorami. Pożyczki C&I z niezbędnym zabezpieczeniem mogą stanowić szybki sposób na pozyskanie środków potrzebnych do ekspansji.
Jednak pożyczki C&I muszą zostać spłacone, zwykle w ciągu roku lub dwóch. Odsetki, zwane również obsługą zadłużenia, mogą być wysokie, a gotówka wykorzystana na spłatę pożyczki zabiera kapitał obrotowy firmy.
Jak firmy wykorzystują pożyczki C&I
Pożyczki C&I można wykorzystać w dowolnym momencie życia małej firmy, która musi szybko wygenerować gotówkę na kapitał obrotowy, przejęcia i fuzje lub finansowanie kapitałowe. Startup może zaciągnąć pożyczkę C&I na rozpoczęcie działalności, ponieważ wydatek gotówki przy starcie jest zwykle znacznie większy niż napływ, przynajmniej do momentu, gdy firma zacznie przyciągać klientów.
Pożyczki C&I są również wykorzystywane, aby pomóc małym firmom w finansowaniu wzrostu i ekspansji.
Tego typu pożyczki są również przydatne, aby pomóc małym firmom czerpać radość z zakupu majątku kapitałowego, takiego jak maszyny i sprzęt. Można je wykorzystać do zakupu i renowacji nowych obiektów, zakupu zapasów, wyposażenia sklepu detalicznego lub innego lokalu lub rozpoczęcia produkcji. Można ich również używać do łączenia się z konkurentem lub dostawcą we wspólnym przedsięwzięciu.
Śledzenie zagregowanych pożyczek C&I
Rada Gubernatorów Rezerwy Federalnej śledzi wszystkie pożyczki C&I w kraju. Wzrost niespłaconych kredytów C&I jest dodatnio skorelowany ze wzrostem PKB i istnieją dowody na to, że spowolnienie w zakresie kredytów C&I z grubsza zbiega się z recesjami gospodarczymi. Jednak ta zależność, jeśli jest ważna, może osłabić się, gdy gospodarka krajowa nadal migruje w kierunku usług i odchodzi od produkcji dóbr.