Metoda drabiny łańcuchowej – CLM
Jaka jest metoda drabiny łańcuchowej?
Metoda Chain Ladder (CLM) to metoda obliczania rezerwy na roszczenia w sprawozdaniu finansowym firmy ubezpieczeniowej. Metoda drabiny łańcuchowej jest stosowana przez ubezpieczycieli do prognozowania wielkości rezerw, które muszą zostać utworzone w celu pokrycia przewidywanych przyszłych szkód, poprzez prognozowanie przeszłych szkód na przyszłość. Dlatego CLM działa tylko wtedy, gdy zakłada się, że wcześniejsze wzorce strat utrzymają się w przyszłości. Gdy z jakiegoś powodu obecne szkody ubezpieczyciela ulegną zmianie, metoda drabiny łańcuchowej nie zapewni dokładnego oszacowania bez odpowiednich korekt.
Ta metoda aktuarialna jest jedną z najpopularniejszych metod rezerwowych stosowanych przez firmy ubezpieczeniowe. Metodę drabiny łańcuchowej można porównać z metodą Bornhuetter-Ferguson Technique and Expected Loss Ratio (ELR) do obliczania rezerw towarzystw ubezpieczeniowych.
Kluczowe wnioski
- Metoda drabiny łańcuchowej (CLM) to popularny sposób szacowania przez firmy ubezpieczeniowe wymaganych rezerw na roszczenia.
- CLM oblicza straty poniesione, ale niezgłoszone (IBNR) za pomocą trójkątów spływu, probabilistycznego drzewa dwumianowego zawierającego straty za bieżący rok, a także składki i wcześniejsze estymatory strat.
- Podstawowym założeniem metody drabiny łańcuchowej jest to, że doświadczenia z wcześniejszych roszczeń są dobrym predyktorem przyszłych wyników.
Metoda drabiny łańcuchowej
Metoda drabiny łańcuchowej służy do obliczania szacunków strat poniesionych, ale niezgłoszonych (IBNR), przy użyciu trójkątów odpływu strat zapłaconych i strat poniesionych, stanowiących sumę strat zapłaconych i rezerw przypadków. Firmy ubezpieczeniowe są zobowiązane do odłożenia części składek, które otrzymują z działalności ubezpieczeniowej, na pokrycie roszczeń, które mogą zostać zgłoszone w przyszłości. Prognozowana kwota szkód wraz z kwotą faktycznie wypłaconych szkód określa, jaki zysk ubezpieczyciel opublikuje w swoich dokumentach finansowych.
Trójkąty spływu (lub trójkąty opóźnienia) to dwuwymiarowe macierze, które są generowane przez gromadzenie danych roszczenia w pewnym okresie czasu. Dane roszczenia są poddawane stochastycznemu procesowi tworzenia macierzy odpływu po uwzględnieniu wielu stopni swobody.
Kluczowe założenia
W swej istocie metoda drabiny łańcuchowej działa przy założeniu, że wzorce w działalności roszczeniowej w przeszłości będą nadal widoczne w przyszłości. Aby to założenie się potwierdziło, dane z przeszłych strat muszą być dokładne. Na dokładność może wpływać kilka czynników, w tym zmiany w ofercie produktów, zmiany regulacyjne i prawne, okresy występowania roszczeń o dużym znaczeniu oraz zmiany w procesie likwidacji szkód. Jeśli założenia wbudowane w model różnią się od obserwowanych szkód, ubezpieczyciele mogą być zmuszeni do wprowadzenia korekt w modelu.
Tworzenie szacunków może być trudne, ponieważ losowe fluktuacje danych dotyczących roszczeń i niewielki zestaw danych mogą skutkować błędami prognozowania. Aby złagodzić te problemy, ubezpieczyciele łączą dane dotyczące szkód obu firm z ogólnymi danymi z branży.
Kroki stosowania metody drabiny łańcuchowej
Według Jacqueline Friedland „ Szacowanie niezapłaconych roszczeń przy użyciu podstawowych technik ”, siedem kroków do zastosowania metody drabiny łańcuchowej to:
- Skompiluj dane oświadczeń w trójkącie rozwoju
- Oblicz czynniki wiek do wieku
- Oblicz średnie czynniki wieku do wieku
- Wybierz czynniki rozwoju roszczenia
- Wybierz współczynnik ogona
- Oblicz łączne czynniki rozwoju roszczeń
- Ostateczne roszczenia dotyczące projektu
Czynniki wieku do wieku, zwane również czynnikami rozwoju strat (LDF) lub współczynnikami powiązań, reprezentują stosunek kwot strat od jednej daty wyceny do drugiej i mają na celu uchwycenie wzorców wzrostu strat w czasie. Czynniki te są wykorzystywane do prognozowania, gdzie ustali się ostateczna kwota strat.