Backspread

Co to jest backspread?

Backspread to rodzaj planu handlu opcjami, w którym trader kupuje więcej opcji call lub put niż sprzedaje. Plan transakcyjny typu backspread może koncentrować się na opcjach kupna lub opcjach sprzedaży dla konkretnej inwestycji bazowej. Backspread to złożona strategia handlowa o wysokim ryzyku, która jest zwykle używana tylko przez zaawansowanych traderów.

Jak działa Backspread

Backspread będzie generalnie skonstruowany jako backspread wywołania lub put backspread. Rozproszenie wsteczne można również uznać za rodzaj strategii wskaźnikowej, ponieważ spowoduje nierówne inwestycje w dwa rodzaje opcji. Backspread jest przeciwieństwem frontspread, w którym trader sprzedaje więcej opcji niż kupuje.

Rozpiętość współczynnika

Rozpiętość współczynnika terminowego pomaga traderowi zilustrować i zrozumieć stosunek dwunożnego planu handlowego. Standardowa strategia spreadu ma miejsce, gdy inwestor dokonuje równych inwestycji w obie części planu handlowego z teoretycznym stosunkiem 1: 1. Każda strategia spreadu, która nie inwestuje równo w dwie części planu handlowego, jest uważana za strategię wskaźnikową, w której wskaźnik jest obliczany na podstawie wag inwestycji.

Zadzwoń do Backspread

Backspread call backspread lub call ratio backspread polega na sprzedaży (wypisaniu) mniejszej liczby opcji kupna na bazowym papierze wartościowym, niż została kupiona. Trader zazwyczaj sprzedaje opcje kupna i wykorzystuje wpływy do kupowania opcji kupna na tym samym papierze wartościowym. Call backspread to zwyżkowy plan handlowy, który ma na celu zyskanie na rosnącej wartości bazowego papieru wartościowego.

Jeden z przykładów call backspread mógłby polegać na napisaniu call call z niską ceną wykonania i jednoczesnym zakupie dwóch opcji call z wyższą ceną wykonania. W przypadku wywołania wstecznego wszystkie opcje będą miały ten sam termin ważności i podstawę. (Zobacz także: Podstawy backspread o długim współczynniku)

Umieść Backspread

Backspread put lub put ratio backspread jest konstruowany poprzez sprzedaż (wypisanie) mniejszej liczby opcji sprzedaży na bazowy papier wartościowy niż jest to kupione. Inwestor zazwyczaj sprzedaje opcje sprzedaży i wykorzystuje uzyskane wpływy do kupowania opcji sprzedaży na tym samym papierze wartościowym. Put backspread to niedźwiedzia strategia handlowa, która stara się zyskać na spadającej wartości bazowego papieru wartościowego.

Na przykład backspread put może polegać na wpisaniu jednej opcji sprzedaży z wyższą ceną wykonania i jednoczesnym zakupie dwóch opcji sprzedaży z niższą ceną wykonania. Backspreads użyje kontraktów opcyjnych, które mają ten sam termin wygaśnięcia i ten sam instrument bazowy. Zazwyczaj są one zbudowane w stosunku 2: 1, 3: 2 lub 3: 1.

Frontspread

Frontspread wdroży plan handlu w której przedsiębiorca sprzedaje więcej zamówień, niż kupować. Przednie spready są również konstruowane jako frontspread wywoławczy lub nakładany frontspread.