Całkowity indeks rynku Wilshire 5000

Co to jest całkowity indeks rynku Wilshire 5000?

Wilshire 5000 Total Market Index (TMWX) to szeroko zakrojony indeks ważony kapitalizacją rynkową, składający się z 3451 spółek notowanych na giełdzie, które spełniają następujące kryteria:

• Firmy mają siedzibę w Stanach Zjednoczonych.
• Akcje są notowane i są przedmiotem aktywnego obrotu na giełdzie w USA.
• Akcje mają powszechnie dostępne informacje o cenach.

Zrozumieć Wilshire 5000

Nazwany na cześć prawie 5000 zapasów, które zawierał w momencie premiery, Wilshire 5000 urósł do wysokiej liczby 7562 31 lipca 1998 r. Od tego czasu liczba ta stale spadała do 3776 na dzień 31 grudnia 2013 r., Po czym powróciła do 3 818 na 30 września 2014 r. Od 2019 r. Indeks posiadał 3 492 akcje. Ostatnim razem, gdy Wilshire 5000 faktycznie zawierał 5000 lub więcej spółek, miał miejsce 29 grudnia 2005 r. Podobnie jak w przypadku wszystkich indeksów ważonych kapitalizacją rynkową, Wilshire przeważa spółki o wyższej wartości firmy i niedoważa te o niższej wartości firmy. Jest to jeden z najszerszych indeksów i służy do śledzenia ogólnych wyników amerykańskich giełd. Jego symbol giełdowy to TMWX lub W5000.

Wilshire faktycznie utrzymuje trzy wersje indeksu: jedną w pełni ważoną kapitalizacją rynkową, jedną dostosowaną do wartości zmiennoprzecinkowej i jedną równo ważoną.

Wilshire 5000 jest więc szerokim indeksem rynkowym. Indeks o szerokich podstawach ma odzwierciedlać ruchy całego rynku. Jeśli naprawdę chcesz zmierzyć „całkowity rynek”, najlepiej byłoby sprawdzić indeks rynku całkowitego Wilshire. Chociaż nie obejmuje wszystkich spółek notowanych na giełdzie, zawiera znacznie więcej niż inne indeksy, które ludzie często nazywają „rynkiem”.

Historia całkowitego indeksu rynkowego Wilshire 5000

Indeks Wilshire 5000 Total Market Index został ustanowiony przez Wilshire Associates w 1974 r. I został przemianowany na „Dow Jones Wilshire 5000” w kwietniu 2004 r., Po przejęciu indeksu przez Dow Jones & Company. 31 marca 2009 r. Indeks powrócił do Wilshire Associates po rozwiązaniu partnerstwa z Dow Jones.

Na początku wartość indeksu wynosiła 1404,60 punktów w dniu bazowym 31 grudnia 1980 r., A całkowita kapitalizacja rynkowa wynosiła 1 404,596 mld USD. W tym dniu każdy punkt indeksu był równy 1 miliardowi dolarów, ale korekty dzielników wynikające z działań korporacyjnych i zmian składu indeksu zmieniły relację w czasie.

Indeks wzrósł ponad 10 razy w ciągu niecałych dwudziestu lat, osiągając rekordowy poziom 14 751,64 punktów 24 marca 2000 r. Poziom ten został przekroczony dopiero 20 lutego 2007 r.

20 kwietnia 2007 r. Indeks po raz pierwszy zamknął się powyżej 15 000. W tym dniu S&P 500 wciąż znajdował się kilka punktów procentowych poniżej swojego maksimum z marca 2000 r., Ponieważ emisje o małej kapitalizacji nieobecne na S&P 500 i uwzględnione w Wilshire 5000 przewyższały emisje o dużej kapitalizacji, które dominowały na S&P 500 podczas cyklicznej hossy. Indeks osiągnął najwyższy w historii poziom 9 października 2007 r. Na poziomie 15 806,69 punktu, tuż przed nadejściem Wielkiej Recesji.

8 października 2007 r. Indeks Wilshire 5000 zamknął się poniżej 10 000 po raz pierwszy od 2003 r. Indeks kontynuował spadki do 13-letniego minimum, osiągając najniższy poziom 6.858,43 punktów 9 marca 2009 r., Co stanowi stratę około 10,9 USD. bilionów kapitalizacji rynkowej w porównaniu z rekordami z 2007 roku.

Wilshire 5000 osiągnął swoje pierwsze dzienne maksimum ponad 20 000 punktów 28 lutego 2014 r. 4 marca indeks po raz pierwszy zamknął się powyżej tego kamienia milowego. 1 lipca 2014 r. Indeks po raz pierwszy zamknął się powyżej poziomu 21 tys. Od 2 stycznia 2020 roku indeks osiągnął nowy rekord, powyżej 33250.