Pożyczki magazynowe
Co to są pożyczki magazynowe?
Pożyczka magazynowa to linia kredytowa udzielana pożyczkodawcy. Środki są wykorzystywane do opłacenia kredytu hipotecznego, który pożyczkobiorca wykorzystuje na zakup nieruchomości. Życie pożyczki zazwyczaj rozciąga się od jej powstania do czasów jest sprzedawany na rynku wtórnym, bezpośrednio lub za pośrednictwem sekurytyzacji.
Spłatę magazynowych linii kredytowych zapewniają pożyczkodawcy poprzez prowizje od każdej transakcji, oprócz opłat w przypadku wniesienia przez pożyczkodawcę zabezpieczenia.
Kluczowe wnioski
- Pożyczki magazynowe to dla banku sposób na udzielanie pożyczek bez wykorzystywania własnego kapitału.
- Instytucje finansowe udostępniają hurtowe linie kredytowe pożyczkodawcom hipotecznym; pożyczkodawcy muszą spłacić instytucję finansową.
- Bank obsługuje wniosek i zatwierdzenie pożyczki oraz przekazuje środki od pożyczkodawcy hurtowni wierzycielowi na rynku wtórnym. Bank otrzymuje od wierzyciela środki na spłatę pożyczkodawcy hurtowni oraz zyski w postaci punktów i pierwotnych opłat.
Poradnik dotyczący pożyczek magazynowych
Kredytodawcom hipotecznym udzielają kredytów hipotecznych instytucje finansowe. Kredytodawcy są uzależnieni od ewentualnej sprzedaży kredytów hipotecznych, aby spłacić instytucję finansową i osiągnąć zysk. Z tego powodu instytucja finansowa, która udostępnia hurtową linię kredytową, uważnie monitoruje postęp każdej pożyczki u pożyczkodawcy hipotecznego do momentu jej sprzedaży.
Pożyczki magazynowe nie są pożyczkami hipotecznymi. Magazynowa linia kredytowa umożliwia bankowi sfinansowanie kredytu bez wykorzystywania własnego kapitału.
Jak działa wypożyczanie magazynów
Pożyczki magazynowe można najprościej rozumieć jako sposób na zapewnienie przez bank lub podobną instytucję środków pożyczkobiorcy bez wykorzystywania jego kapitału. Mały lub średni bank może preferować korzystanie z pożyczek magazynowych i zarabiać na opłatach za udzielenie kredytu i na sprzedaży kredytu, zamiast zarabiać na odsetkach i prowizjach od 30-letniego kredytu hipotecznego.
W przypadku pożyczek magazynowych bank zajmuje się złożeniem wniosku i zatwierdzeniem pożyczki, ale środki na pożyczkę uzyskuje od pożyczkodawcy hurtowego. Gdy bank następnie sprzedaje kredyt hipoteczny innemu wierzycielowi na rynku wtórnym, otrzymuje środki, które następnie wykorzystuje na spłatę pożyczkodawcy hurtowni. Bank czerpie zyski z tego procesu, zbierając punkty i prowizje początkowe.
Pożyczki magazynowe to pożyczki komercyjne Barry’ego Epsteina, konsultanta ds. Kredytów hipotecznych, organy nadzoru bankowego zazwyczaj traktują kredyty magazynowe jako linie kredytowe, dając im klasyfikację ważoną 100% ryzykiem. Epstein sugeruje, że magazynowe linie kredytowe są klasyfikowane w ten sposób, częściowo dlatego, że czas / ekspozycja na ryzyko wynosi dni, a czas / ekspozycja na ryzyko dla not hipotecznych w latach.
Podstawy
Pożyczki magazynowe są podobne do finansowania wierzytelności dla sektorów przemysłowych, chociaż zabezpieczenie jest zwykle znacznie bardziej znaczące w przypadku pożyczek magazynowych. Podobieństwo polega na krótkoterminowym charakterze pożyczki. Kredytodawcom hipotecznym przyznaje się krótkoterminową, odnawialną linię kredytową w celu zamknięcia kredytów hipotecznych, które są następnie sprzedawane na wtórnym rynku hipotecznym.
Krach na rynku mieszkaniowym w latach 2007-2008 miał drastyczny wpływ na kredyty magazynowe. Rynek kredytów hipotecznych wysechł, ponieważ ludzie nie mogli już sobie pozwolić na posiadanie domu. Wraz z ożywieniem gospodarczym wzrosła liczba kredytów hipotecznych, podobnie jak kredyty magazynowe.