2 najlepsze aluminiowe fundusze ETF (IYM, JJU)
Fundusze notowane na giełdzie, czyli ETF, zapewniają alternatywne środki dostępu dla inwestorów poszukujących potencjalnych zysków na rynku aluminium. Fizyczne aluminium nie jest dostępne jako aktywa inwestycyjne w taki sam sposób, jak metale, takie jak złoto, srebro i platyna. Przedmiotem obrotu są kontrakty terminowe na aluminium; Jednak wielu inwestorów nie jest zaznajomionych z handlem na rynkach kontraktów terminowych i obawia się korzystania z tak wysoko lewarowanych inwestycji. Niektóre aluminiowe fundusze notowane na giełdzie zapewniają dostęp do kontraktów terminowych na aluminium za pomocą niezaleŜnej inwestycji, która jest przedmiotem obrotu jak akcje zwykłe na giełdzie.
Fundusze ETF umożliwiają również uzyskanie globalnie zdywersyfikowanego portfela. Jedną z głównych zalet ETF jest to, że zapewniają one znacznie łatwiejszy dostęp do zagranicznych rynków kapitałowych niż jest to tradycyjnie dostępne. Może to być szczególnie ważne dla inwestorów poszukujących okazji w towarze takim jak aluminium, którego większość wydobycia i produkcji ma miejsce w krajach poza Stanami Zjednoczonymi. Do największych światowych producentów rud aluminium należą Chiny, Australia i Rosja.
Aluminium jest najczęściej wykorzystywane w przemyśle budowlanym i opakowaniowym oraz w branży motoryzacyjnej. Zwiększony popyt na lekkie aluminium w samochodach w celu zmniejszenia zużycia paliwa jest jednym z czynników wpływających na cenę rynkową.
Istnieją zarówno towarowe kontrakty terminowe typu futures, jak i fundusze ETF oparte na akcjach, oferujące ekspozycję na rynek aluminium. Jednym z głównych funduszy ETF dostępnych w tej klasie aktywów jest w rzeczywistości notatka giełdowa (ETN). ETN, mimo że wchodzą w skład tradycyjnych funduszy ETF, są dłużnymi papierami wartościowymi, a zatem podlegają ryzyku kredytowemu zgodnie ze stabilnością finansową emitenta.
Do najpopularniejszych funduszy ETF, z których korzystają inwestorzy, aby uzyskać ekspozycję na rynek aluminium, należą iShares US Basic Materials ETF (IYM) oraz iPath Series B Bloomberg Aluminium Subindex Total Return ETN (JJU).
W marcu 2018 roku prezydent Trump nałożył 10% cło na import aluminium i 25% na import stali, z odstępstwami dla Kanady i Meksyku.
1. ETF iShares US Basic Materials (IYM)
ETF iShares US Basic Materials nie koncentruje się wyłącznie na aluminium, ale ma tę zaletę, że daje inwestorom fundusz ETF oparty na akcjach, który zawiera pewną ekspozycję na rynek aluminium poprzez fundusze takie jak Alcoa (AA) i Newmont Mining (NEM). Celem ETF jest śledzenie wyników inwestycyjnych indeksu składającego się z amerykańskich akcji w sektorze materiałów podstawowych. Celem funduszu jest zapewnienie ekspozycji przedsiębiorstwom amerykańskim zajmującym się produkcją surowców, w tym metali, chemikaliów i produktów leśnych.
ETF ma wskaźnik wydatków na poziomie 0,43% i oferuje skromną stopę dywidendy w wysokości 1,42%. Jest to najbardziej odpowiednie dla inwestorów, którzy chcą mieć zdywersyfikowaną ekspozycję na aluminium wraz z innymi akcjami w sektorze materiałów podstawowych, ale wolą utrzymywać wyłącznie inwestycje kapitałowe.
2. iPath Series B Bloomberg Aluminium Subindex Total Return ETN (JJU)
Dla inwestorów poszukujących bardziej bezpośredniej inwestycji w aluminium dostępny jest ETN iPath Series B Bloomberg Aluminium Subindex Total Return. Ten ETN ma na celu odzwierciedlenie zwrotów, które mogą być potencjalnie osiągalne dzięki niezaleŜnej inwestycji w kontrakty futures na aluminium. Indeks bazowy reprezentuje jeden kontrakt futures na aluminium, który jest stale przenoszony na następny najbliższy miesiąc handlowy.
Fundusz ma roczną stawkę opłat dla inwestorów w wysokości 0,45%. Ponieważ jest to produkt oparty na kontraktach terminowych, nie ma zysku z dywidendy. Wydawcą tego ETN jest Barclays Bank PLC.