Formularz SEC F-6

Co to jest formularz SEC F-6?

Formularz SECF-6 to dokument regulacyjny, który wszystkie firmy inwestycyjne muszą zarejestrować w Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (SEC), jeśli chcą oferować amerykańskie kwity depozytowe (ADR) wydane przez depozytariusza w zamian za zdeponowanie papierów wartościowych oferowanych przez zagranicznego emitenta.

Zrozumienie formularza SEC F-6

Krótko mówiąc, formularz F-6 wymienia akcje zagranicznych papierów wartościowych na giełdzie w USA, w tym informacje, takie jak emitent paragonu i nazwa zagranicznych akcji, które reprezentuje. Ważne jest, aby uznać, że profile cen i płynności różnią się od zagranicznych odpowiedników ADR ze względu na fakt, że dwa powiązane podmioty handlują na oddzielnych giełdach.

Formularz SEC F-6 jest wymagany na mocy ustawy  opapierach wartościowych z 1933 r. Często określa się je mianem ustawy „Prawda o papierach wartościowych”, ponieważ ten formularz szczegółowo ujawnia istotne fakty dotyczące papierów wartościowych spółki.1 W szerszym ujęciu ten formularz jest narzędziem wykorzystywanym w szerszej kampanii SEC, mającej na celu uzbrojenie inwestorów w więcej informacji i zwalczanie oszustw związanych z papierami wartościowymi.

Formularz F-6 jest prawie identyczny z formularzem F-6EF, który również rejestruje ADR-y w SEC. Jednak „EF” w formularzu F-6EF oznacza, że ​​formularz jest „automatycznie ważny” w momencie złożenia, co oznacza, że ​​SEC uważa papiery wartościowe za zarejestrowane w momencie ich otrzymania.

Wymagania kwalifikacyjne do korzystania z formularza F-6

Zgodnie z aktualnym językiem formularza:

F-6 może być wykorzystany do rejestracji zgodnie z Ustawą o papierach wartościowych z 1933 r. („Ustawa o papierach wartościowych”) akcji depozytowych potwierdzonych amerykańskimi kwitami depozytowymi („ADR”) wydanymi przez depozytariusza w zamian za zdeponowanie papierów wartościowych zagranicznego emitenta ( niezależnie od fizycznej lokalizacji certyfikatów), jeżeli spełnione są następujące warunki:

(1) Posiadacz ADR jest uprawniony do wycofania zdeponowanych papierów wartościowych w dowolnym momencie z zastrzeżeniem (i) przejściowych opóźnień spowodowanych zamknięciem ksiąg transferowych depozytariusza lub emitenta zdeponowanych papierów wartościowych lub zdeponowaniem akcji w związku z głosowaniem na zgromadzeniu akcjonariuszy lub wypłacie dywidend, (ii) uiszczanie opłat, podatków i podobnych obciążeń oraz (iii) przestrzeganie wszelkich przepisów prawa lub regulacji rządowych dotyczących ADR-ów lub wycofywania zdeponowanych papierów wartościowych;

(2) Zdeponowane papiery wartościowe są oferowane lub sprzedawane w transakcjach zarejestrowanych zgodnie z Ustawą o papierach wartościowych lub w transakcjach, które byłyby z niej zwolnione, gdyby były zawierane w Stanach Zjednoczonych;i

(3) Na dzień złożenia niniejszego oświadczenia rejestracyjnego, emitent zdeponowanych papierów wartościowych składa sprawozdania zgodnie z wymogami okresowego raportowania określonymi w sekcji 13 (a) lub 15 (d) ustawy o obrocie papierami wartościowymi z 1934 r. Lub zdeponowane papiery wartościowe są zwolnione z tego przez zasadę 12g3-2 (b) (§ 240. l2g3-2 (b) niniejszego rozdziału), chyba że emitent zdeponowanych papierów wartościowych jednocześnie złoży oświadczenie o rejestracji zdeponowanych papierów wartościowych na innym formularzu.

Jak złożyć formularz SEC F-6

Firmy muszą złożyć formularz F-6 w formacie elektronicznym za pośrednictwem systemu elektronicznego gromadzenia, analizy i wyszukiwania danych SEC(EDGAR). Umożliwia to inwestorom, organom regulacyjnym i innym zainteresowanym stronom szybki i łatwy dostęp do informacji, jeśli sobie tego życzą. Obowiązują opłaty rejestracyjne i opłaty za zgłoszenie.