Fundusz

Co to jest fundusz?

Fundusz to pula pieniędzy przeznaczona na określony cel. Fundusz może zostać utworzony w dowolnym celu, niezależnie od tego, czy jest to rząd miasta odkładający pieniądze na budowę nowego centrum obywatelskiego, uczelnia odkładająca pieniądze na przyznanie stypendium, czy też firma ubezpieczeniowa odkładająca pieniądze na pokrycie roszczeń klientów.

Jak działają fundusze

Osoby fizyczne, firmy i rządy wykorzystują fundusze do odkładania pieniędzy. Osoby fizyczne mogą założyć fundusz awaryjny lub fundusz deszczowy, aby pokryć nieprzewidziane wydatki lub fundusz powierniczy, aby odłożyć pieniądze dla określonej osoby.

Inwestorzy indywidualni i instytucjonalni mogą również lokować pieniądze w różnych typach funduszy w celu zarabiania pieniędzy. Przykłady obejmują fundusze inwestycyjne, które zbierają pieniądze od wielu inwestorów i inwestują je w zdywersyfikowany portfel aktywów, oraz fundusze hedgingowe, które inwestują aktywa osób o wysokiej wartości netto (HNWI) i instytucji w sposób, który ma na celu zarabianie powyżej – zwroty rynkowe. Rządy wykorzystują fundusze, takie jak specjalne fundusze dochodów, do opłacania określonych wydatków publicznych.

Typowe rodzaje funduszy

Oto przykłady funduszy powszechnie używanych do osobistych przedsięwzięć:

• Fundusze awaryjne to osobiste środki oszczędnościowe tworzone przez osoby, które służą do pokrycia okresów trudności finansowych, takich jak utrata pracy, długotrwała choroba lub duży wydatek. Zasadą jest utworzenie funduszu awaryjnego, który zawiera co najmniej trzymiesięczny dochód netto.
• Fundusze uniwersyteckie to zazwyczaj uprzywilejowane podatkowo plany oszczędnościowe, tworzone przez rodziny w celu przeznaczania funduszy na wydatki związane z uczelniami ich dzieci.
• Fundusze powiernicze to porozumienie prawne ustanowione przez koncesjodawcę, który wyznacza powiernika do zarządzania cennymi aktywami na rzecz wymienionego beneficjenta przez okres czasu, po którym całość lub część środków jest udostępniana beneficjentowi lub beneficjentom.
• Fundusze emerytalne to pojazdy oszczędnościowe, z których korzystają osoby fizyczne oszczędzające na emeryturę. Emeryci otrzymują miesięczne dochody lub emerytury z funduszy emerytalnych.

W dziedzinie inwestycji niektóre rodzaje funduszy obejmują:

• Fundusze inwestycyjne to fundusze inwestycyjne zarządzane przez profesjonalnych menedżerów, którzy lokują środki otrzymane od inwestorów indywidualnych w akcje, obligacje i / lub inne aktywa.
• Fundusze rynku pieniężnego to wysoce płynne fundusze wzajemne kupowane w celu uzyskania odsetek dla inwestorów poprzez krótkoterminowe oprocentowane papiery wartościowe, takie jak bony skarbowe i papiery komercyjne.
• Fundusze giełdowe (ETF) są podobne do funduszy inwestycyjnych, ale są przedmiotem obrotu na giełdach publicznych, podobnie jak akcje.
• Fundusze hedgingowe to narzędzia inwestycyjne dla zamożnych osób lub instytucji, których celem jest zwiększenie zwrotu z puli funduszy inwestorów poprzez włączenie strategii wysokiego ryzyka, takich jak krótka sprzedaż, instrumenty pochodne i dźwignia finansowa.
• Fundusze obligacji rządowych są przeznaczone dla inwestorów, którzy chcą odłożyć swoje pieniądze na inwestycje o niskim ryzyku za pośrednictwem skarbowych papierów wartościowych, takich jak obligacje skarbowe, lub papiery dłużne emitowane przez agencje, takie jak papiery wartościowe emitowane przez Fannie Mae. Obie alternatywy są wspierane przez rząd USA.

Rząd tworzy również fundusze, które są przydzielane z różnych powodów. Niektóre fundusze rządowe obejmują:

• Środki na obsługę zadłużenia są przeznaczone na spłatę długu publicznego.
• Środki z funduszy projektów kapitałowych są wykorzystywane do finansowania projektów kapitałowych kraju, takich jak zakup, budowa lub renowacja sprzętu, konstrukcji i innych aktywów kapitałowych.
• Fundusze stałe to inwestycje i inne zasoby, których rząd nie może spieniężyć ani wydać. Jednak rząd zwykle ma prawo wydać wszelkie dochody generowane przez te inwestycje na odpowiednie funkcje rządu.