Duża wanna
Co to jest duża kąpiel?
Wielka kąpiel to termin księgowy, który jest definiowany przez zespół zarządzający firmy, świadomie manipulując rachunkiem zysków i strat, aby słabe wyniki wyglądały jeszcze gorzej, a przyszłe wyniki wyglądały lepiej. Często jest wdrażany w stosunkowo złym roku, aby firma mogła sztucznie zwiększyć przyszłoroczne zarobki.
Kluczowe wnioski
- Wielka kąpiel to nieetyczna taktyka księgowa, w wyniku której dochody w złym roku wyglądają jeszcze gorzej niż w rzeczywistości.
- Ta taktyka, często podejmowana w roku o złych dochodach, ma na celu sztuczne zawyżanie przyszłych wyników finansowych.
- Można zastosować różne techniki, aby przeprowadzić wielką kąpiel bez łamania prawa, co może wzbogacić menedżerów korporacji w kolejnych latach, ponieważ premie są często powiązane z wynikami zarobków.
Zrozumieć wielką kąpiel
Tak nazwano dużą wannę, ponieważ przypomina ona wycieranie łupków do czysta. Duży manewr księgowania kąpieli może skutkować dużym wzrostem pozornych przyszłych zarobków, co może skutkować większą premią dla kadry kierowniczej, dając im motywację do kontynuowania dużego manewru księgowego w wannie. Nowi dyrektorzy generalni czasami korzystają z dużej wanny, aby zrzucić winę za słabe wyniki firmy na poprzedniego dyrektora generalnego i przypisać sobie zasługi za przyszłoroczne ulepszenia.
Ponieważ akcje handlują zyskami, niekorzystny raport o zyskach może spowodować znaczną deprecjację akcji. Kiedy duża kąpiel w przyszłości pozytywnie wpłynie na zyski, cena akcji może odreagować i handlować nawet wyżej niż w innym przypadku bez manipulacji księgowych. Wielka kąpiel niekoniecznie jest nielegalna, ponieważ można ją skutecznie przeprowadzić w granicach obowiązujących zasad rachunkowości; jednak jest to postrzegane jako nieetyczne.
Jak firmy mogą przeprowadzić wielką kąpiel
Jeśli dyrektor generalny stwierdzi, że nie można określić minimalnych docelowych zarobków w danym roku, ma motywację, aby przenieść zarobki z teraźniejszości do przyszłości, ponieważ wynagrodzenie prezesa nie zmienia się, niezależnie od tego, czy niewiele lub dużo nie osiąga celów.
Prezes może przesuwać zyski do przodu na kilka sposobów: opłacając z góry wydatki, dokonując odpisów lub opóźniając realizację przychodów. Podejmując te kroki w ramach dużego manewru kąpielowego, dyrektor generalny zwiększa szanse na uzyskanie dużej premii w następnym roku. Przedpłacanie wydatków i dokonywanie odpisów są szczególnie przydatne w przypadku scenariusza dużej kąpieli.
Banki mogą również wziąć udział w dużej kąpieli. Banki zwykle borykają się z rosnącymi zaległościami w spłacie i niespłacanymi kredytami, gdy gospodarka przechodzi recesję i rośnie bezrobocie. Banki te często uprzednio odpisują kredyty, przewidując straty i tworzą rezerwę na straty kredytowe. Bank może skutecznie stworzyć wielką kąpiel i być liberalny, jeśli chodzi o rezerwę na straty kredytowe, ponieważ jego zyski ucierpiały w trudnych czasach gospodarczych.
Kiedy gospodarka ożywa, a spłaty kredytów są spłacane w terminie i w większych ilościach, bank może odwrócić niezrealizowane straty w rezerwie na straty kredytowe i zwiększyć zyski w przyszłych kwartałach. Kierownictwo może skorzystać na wyższych wynagrodzeniach, a cena akcji banku może odreagować po spadku w trudnych czasach finansowych.