Pułapka na niedźwiedzie
Co to jest pułapka na niedźwiedzie?
Inwestowanie to trudne przedsięwzięcie i istnieje wiele sztuczek i pułapek, w które mogą wpaść niewtajemniczeni. Jedną z nich jest pułapka na niedźwiedzie. Pułapka na niedźwiedzie to techniczny wzorzec, który pojawia się, gdy wyniki akcji, indeksu lub innego instrumentu finansowego nieprawidłowo sygnalizują odwrócenie rosnącego trendu cenowego.
Pułapka polega więc na fałszywym odwróceniu spadkowego trendu cenowego. Pułapki na niedźwiedzie mogą kusić inwestorów do zajmowania długich pozycji w oparciu o przewidywanie ruchów cen, które nie wystąpią.
Kluczowe wnioski
- Pułapka na niedźwiedzie to fałszywa wskazówka techniczna wskazująca na odwrócenie się z rynku w dół do wzrostu, która może zwabić niczego niepodejrzewających inwestorów.
- Mogą one wystąpić na wszystkich typach rynków aktywów, w tym na akcjach, kontraktach terminowych, obligacjach i walutach.
- Pułapka na niedźwiedzie jest często wywoływana przez spadek, który skłania uczestników rynku do otwierania krótkich sprzedaży, które następnie tracą wartość w wyniku odwrócenia, gdy uczestnicy muszą zakryć krótkie pozycje.
Jak działa pułapka na niedźwiedzie
Na niektórych rynkach może być wielu inwestorów, którzy chcą kupić akcje, ale niewielu sprzedających jest skłonnych zaakceptować ich oferty. W takim przypadku kupujący mogą zwiększyć swoją ofertę – cenę, jaką są gotowi zapłacić za akcje. Prawdopodobnie przyciągnie to więcej sprzedawców na rynek, a rynek przesunie się wyżej z powodu braku równowagi między presją kupna i sprzedaży.
Jednak gdy akcje są nabywane, automatycznie stają się one presją na sprzedaż tych akcji, ponieważ inwestorzy zarabiają tylko wtedy, gdy je sprzedają. Dlatego też, jeśli zbyt wiele osób kupi akcje, zmniejszy to presję kupna i zwiększy potencjalną presję sprzedaży.
Aby zwiększyć popyt i spowodować wzrost cen akcji, instytucje mogą obniżyć ceny, aby rynki wyglądały na spadające. To powoduje, że początkujący inwestorzy sprzedają akcje. Gdy akcje spadną, inwestorzy wskakują z powrotem na rynek, a ceny akcji rosną wraz ze wzrostem popytu.
Jak pułapka na niedźwiedzie wpływa na inwestora
Pułapka na niedźwiedzie może skłonić uczestnika rynku do oczekiwania spadku wartości instrumentu finansowego, skłaniając do realizacji krótkiej pozycji na aktywie. Jednak w tym scenariuszu wartość składnika aktywów pozostaje bez zmian lub rośnie, a uczestnik jest zmuszony ponieść stratę.
Uparty przedsiębiorca może sprzedać aktywa spadkową w celu zachowania zysków, podczas gdy niedźwiedzi przedsiębiorca może próbować krótki, że aktywa z zamiarem zakupu go z powrotem po cena spadła do pewnego poziomu. Jeśli ten trend spadkowy nigdy nie wystąpi lub odwróci się po krótkim okresie, odwrócenie ceny jest identyfikowane jako pułapka na niedźwiedzie.
Uczestnicy rynku często polegają na wzorcach technicznych w celu analizy trendów rynkowych i oceny strategii inwestycyjnych. Handlowcy techniczni próbują zidentyfikować pułapki na niedźwiedzie i uniknąć ich, korzystając z różnych Fibonacciego, względne oscylatory siły i wskaźniki wolumenu. Narzędzia te mogą pomóc handlowcom zrozumieć i przewidzieć, czy obecny trend cenowy papieru wartościowego jest uzasadniony i trwały.
Pułapki na niedźwiedzie i krótka sprzedaż
Niedźwiedź to inwestor lub handlowiec na rynkach finansowych, który uważa, że cena papieru wartościowego wkrótce spadnie. Niedźwiedzie mogą również sądzić, że ogólny kierunek rynku finansowego może się pogorszyć. Niedoświadczona strategia inwestycyjna stara się czerpać korzyści ze spadku ceny aktywów i często realizowana jest krótka pozycja w celu realizacji tej strategii.
Pozycja krótka to technika handlowa, która pożycza akcje lub kontrakty aktywów od brokera za pośrednictwem rachunku zabezpieczającego. Inwestor sprzedaje pożyczone instrumenty z zamiarem ich odkupienia, gdy cena spadnie, księgując zysk ze spadku. Kiedy niedźwiedzi inwestor nieprawidłowo zidentyfikuje spadek ceny, wzrasta ryzyko wpadnięcia w pułapkę na niedźwiedzie.
Krótko sprzedający są zmuszeni pokrywać pozycje, gdy ceny rosną, aby zminimalizować straty. Późniejszy wzrost aktywności zakupowej może zapoczątkować dalszy wzrost, który może kontynuować wzrost cen paliw. Po tym, jak sprzedający na krótkiej pozycji kupią instrumenty wymagane do pokrycia pozycji krótkich, dynamika wzrostu aktywów ma tendencję do zmniejszania się.
Krótki sprzedawca ryzykuje zmaksymalizowanie straty lub wywołanie wezwania do uzupełnienia depozytu zabezpieczającego, gdy wartość papieru wartościowego, indeksu lub innego instrumentu finansowego nadal rośnie. Inwestor może zminimalizować szkody spowodowane pułapkami, umieszczając stop loss podczas wykonywania zleceń rynkowych.