Program Oceny Kapitału Nadzorczego (SCAP)
Co to jest program oceny kapitału nadzorczego (SCAP)?
Program oceny kapitału nadzorczego (SCAP) był finansowym testem warunków skrajnych największych amerykańskich banków, przeprowadzonym przez System Rezerwy Federalnej tylko raz, w środku kryzysu finansowego lat 2008–2009.
Test polegał na ocenie buforów kapitałowych amerykańskich instytucji bankowych przeprowadzonej wiosną 2009 roku. Miał on na celu zmierzenie siły finansowej 19 największych krajowych instytucji finansowych w przyszłości.
Kluczowe wnioski
- Test SCAP został przeprowadzony tylko raz, w środku kryzysu finansowego lat 2008–2009.
- Test mierzył zdolność największych amerykańskich banków do przetrwania kolejnego ekstremalnego, ale hipotetycznego przyszłego kryzysu.
- Okazało się, że dziesięć z 19 banków „zbyt dużych, by upaść” nie dysponuje odpowiednim kapitałem, aby sprostać kolejnemu kryzysowi.
Kryzys finansowy spowodował poważne niedokapitalizowanie wielu banków i instytucji, a testy warunków skrajnych miały wykazać, jak dobrze sektor bankowy może wytrzymać wpływ poważnego spowolnienia gospodarczego.
Jak działał SCAP
Testy warunków skrajnych zostały przeprowadzone tylko na instytucjach bankowych, których aktywa przekraczają 100 miliardów dolarów. Zasadniczo były to banki, które Fed uznał za „zbyt duże, by upaść”.
Federalne organy nadzoru bankowego starały się ustalić, czy każda z tych instytucji miała wystarczający bufor gotówkowy, aby wytrzymać straty, jednocześnie zapewniając klientom dostęp do kredytu. W teście warunków skrajnych zastosowano scenariusz odniesienia do pomiaru kapitału wspólnego Tier I każdej instytucji lub dostępnych rezerw gotówkowych. Instytucje zostały również przetestowane pod kątem ich wyników w odniesieniu do hipotetycznego i skrajnego scenariusza, pewnego rodzaju najgorszego scenariusza.
Banki mogły otrzymać dowolną z pięciu ocen:
- Dobrze skapitalizowane
- Odpowiednio skapitalizowane
- Niedokapitalizowany
- Znacznie niedokapitalizowane
- Krytycznie niedokapitalizowane
Hipotetyczny test SCAP
Testy warunków skrajnych sprawdzały hipotetyczne wyniki banków w zestawie scenariuszy, jednych gorszych od innych. Na przykład test warunków skrajnych może zapytać, co by się stało, gdyby wszystkie poniższe zdarzenia miały miejsce w tym samym czasie: 10% stopa bezrobocia, 20% spadek na giełdzie i 40% spadek cen mieszkań w całym kraju. Każdy bank otrzymał polecenie wykorzystania kolejnych dziewięciu kwartałów przewidywanych danych finansowych, aby określić, czy będzie miał wystarczająco dużo kapitału, aby przejść przez symulowany kryzys.
Co znalazł Fed
Po zakończeniu testów ostateczne wyniki pokazały, że 10 z 19 testowanych banków nie dysponowałoby odpowiednim kapitałem, aby zaspokoić potrzeby biznesowe w czasie kryzysu finansowego.
Jednak każdy bank, który przeszedł testy, spełniał wymagane prawem wymogi kapitałowe.
Fed podał do publicznej wiadomości wyniki banków, które przeszły testy warunków skrajnych. Banki, które nie przeszły testów warunków skrajnych, były źle postrzegane przez opinię publiczną.
Testy ogólnie pomogły zidentyfikować wszelkie możliwe zagrożenia katastrofą gospodarczą w sektorze bankowym. Wyniki te wymuszają na bankach utrzymywanie wyższych rezerw na wypadek kolejnego kryzysu finansowego.