Stowarzyszenie dealerów funduszy powierniczych (MFDA)

Co to jest Stowarzyszenie Dealerów Funduszy Powierniczych?

Stowarzyszenie dealerów funduszy powierniczych w Kanadzie (MFDA) jest  organizacją samoregulacyjną (SRO), która nadzoruje kanadyjską branżę funduszy wspólnego inwestowania w zakresie sprzedaży funduszy inwestycyjnych inwestorom detalicznym.

Zrozumieć Stowarzyszenie Dealerów Funduszy Powierniczych (MFDA)

Stowarzyszenie Mutual Fund Dealers Association of Canada (MFDA) zostało utworzone w 1988 roku jako korporacja non-profit na polecenie kanadyjskich administratorów papierów wartościowych (CSA). Jego utworzenie nastąpiło w odpowiedzi na dziesięciokrotny wzrost wielkości branży funduszy powierniczych pod koniec lat osiemdziesiątych, a wśród obaw branży brakowało wystarczającej struktury regulacyjnej.

Jednym z celów deklarowanych przez MFDA jest uregulowanie działalności dealerów członkowskich, aby utrzymać wiarę publiczną w kanadyjską branżę funduszy inwestycyjnych. Jako organizacja subregionalna, jej ukrytą motywacją jest zminimalizowanie regulacji ze strony rządu.13-osobowa rada dyrektorów, w której skład wchodzi sześciu dyrektorów publicznych i sześciu dyrektorów branżowych, nadzoruje działalność MFDA.

Organizacja samoregulacyjna jest uznawana przez osiem na 10 prowincjonalnych komisji papierów wartościowych w Kanadzie. Na własny rachunek członkowie MFDA i ich doradcy mają ponad 700 miliardów dolarów aktywów klientów w administracji (AUA). MFDA twierdzi, że jej członkowie doradzają finansowo dziewięciu milionom kanadyjskich gospodarstw domowych.

Organ MFDA

Jako organizacja samoregulująca MFDA podlega nadzorowi CSA, ale ma swobodę ustanawiania i egzekwowania przepisów wykraczających poza minimum określone przez prawo. W ośmiu prowincjach, które formalnie uznają MFDA, dealerzy funduszy inwestycyjnych muszą być członkami MFDA, aby móc działać. W Quebecu MFDA współpracuje z Autorité des marchés financiers (AMF).

Plan strategiczny MFDA na lata 2018–2022

Jednym ze sposobów, w jaki MFDA zamierza zwiększyć zaufanie społeczne do kanadyjskiej branży funduszy inwestycyjnych, jest edukacja jej członków. Plan strategiczny MFDA na lata 2018-2022 jest kluczową inicjatywą mającą na celu nałożenie wymogu kształcenia ustawicznego na doradców MFDA, którzy w przeciwieństwie do agentów ubezpieczeń na życie i planistów finansowych nie muszą obecnie zdobywać punktów za kształcenie ustawiczne, aby zachować licencje w Kanadzie.

Dzięki temu członkowie MFDA będą bardziej zbliżeni do członków kilku innych kanadyjskich organów regulacyjnych, takich jak Kanadyjska Organizacja Regulacyjna Przemysłu Inwestycyjnego (IIROC), wymagając kilku punktów rozwoju zawodowego w cyklu dwuletnim. Wiele takich kredytów prawdopodobnie pokryje się z wymogami kredytowymi powiązanych branżowych organizacji samoregulujących, ale MFDA zobowiązała się do podjęcia działań, aby uniknąć niepotrzebnego powielania.