Jak handlować wiadomościami

Kluczowe wnioski

• Wiele wiadomości, które poruszają rynki, jest zaplanowanych, takich jak raporty o zyskach i aktualizacje gospodarcze. Zaplanuj swoją strategię z wyprzedzeniem, zamiast reagować w locie.
• Większość wydarzeń informacyjnych jest dobra dla jednej klasy aktywów i zła dla innych. Zabezpieczanie portfela przed stratami w postaci amortyzacji.
• Unikaj reagowania na sentyment tłumu. Jeśli masz zaufanie do swoich wyborów inwestycyjnych, trzymaj się ich.

Ogłoszenie Rezerwy Federalnej

Komunikaty Federalnego Komitetu Otwartego Rynku (FOMC) dotyczące stóp procentowych zawsze były jednymi z największych wydarzeń na rynku, ale ich ogłoszenie w połowie marca 2020 r. Wzbudziło niezwykłe zainteresowanie, nie tylko dlatego, że zostało wyemitowane w niedzielę.

Starając się złagodzić ekonomiczne skutki pandemii COVID-19, Fed obniżył główną stopę kredytową o 1%. To było drugie cięcie tego miesiąca. Ogłosiła również plany zakupu rządowych papierów wartościowych o wartości 700 miliardów dolarów.

Następnego dnia indeks Dow Jones Industrial Average spadł o 3000 punktów w najgorszym dniu od katastrofy w 1987 roku.

Wielu inwestorów postawiłoby na wspaniały dzień na Wall Street i byliby w błędzie. Dominowały inne nagłówki gazet, w tym komentarze ówczesnego prezydenta Donalda Trumpa, że ​​pandemia może trwać do sierpnia. (Okazało się, że jest znacznie gorzej.)

Niemniej jednak inwestorzy, którzy utrzymaliby się przez kilka kolejnych tygodni, zostaliby sowicie wynagrodzeni, gdyby rynki ponownie zaczęły rosnąć.

Inwestor w akcje, który chciał zabezpieczyć się przed potencjalnym ryzykiem spadku, mógł zrobić jedną z następujących czynności natychmiast po ogłoszeniu przez Fed:

• Skrócono pozycje w wysoce dochodowych pozycjach kapitałowych, aby zabrać trochę pieniędzy ze stołu.
• Nabyte stawia zarówno na konkretne akcje w portfelu lub na szerokim rynku Podobnie jak indeks S & P 500 i Nasdaq 100. stawia Purchasing daje inwestorowi prawo do sprzedaży akcji po uzgodnionej cenie w pewnym momencie w przyszłości. Jeżeli cena rynkowa papieru wartościowego spadnie poniżej uzgodnionej ceny, inwestor zyska na sprzedaży po wyższej cenie umownej.
• Kupił pewną ilość funduszy typu ETF (Inverse-Traded Funds), aby chronić zyski portfela. Poruszają się one w przeciwnym kierunku niż szeroki rynek lub konkretny sektor.

Raport z prac

Jeśli chodzi o publikacje danych ekonomicznych, niewiele z nich jest ważniejszych niż raport o zatrudnieniu w USA ze względu na jego szersze implikacje.

Handlowcy i inwestorzy uważnie obserwują poziom zatrudnienia, ponieważ ma on znaczący wpływ na zaufanie konsumentów i wydatki, które stanowią 70% gospodarki USA.

Liczby miejsc pracy, które są niezgodne z prognozami ekonomistów, są generalnie interpretowane jako oznaki początkowej słabości gospodarczej, podczas gdy liczby płac, które gwałtownie rosną w poprzednich prognozach, są postrzegane jako oznaka siły.

W marcu 2021 r. Rząd ogłosił, że zatrudnienie poza rolnictwem wzrosło w poprzednim miesiącu o 916 tys., Obniżając stopę bezrobocia do 6%. Spodziewano się, że powstanie tylko około 210 000 nowych miejsc pracy. Co najważniejsze, wiele nowych miejsc pracy było w branży turystycznej, co oznacza odbicie. Po huśtawkowej sesji indeks Dow Jones Industrial Average zamknął się w górę o 171 punktów.

Poradnik inwestora dotyczący handlu danymi o pracy opiera się na przewidywalnych reakcjach rynku.

• Liczba płac poniżej oczekiwań: oznacza, że Fed będzie zmuszony utrzymywać stopy procentowe na niskim poziomie przez dłuższy czas. W poniższej tabeli można przewidzieć wpływ na określone klasy aktywów:

Raport zysków przedsiębiorstwa

Jeśli inwestujesz w pojedyncze akcje, wskazane jest, aby mieć strategię handlową przed raportem o zyskach.

Cena akcji może wzrosnąć lub wzrosnąć w ciągu kilku minut po opublikowaniu liczb, które robią wrażenie lub rozczarowują. Wyobraź sobie, że masz ogromną krótką pozycję na giełdzie i obserwujesz, jak rośnie o 40% na rynku wtórnym, ponieważ jej zyski były znacznie lepsze niż oczekiwano.

Handel raportem o zarobkach w żadnym wypadku nie jest wymagany. Jeśli jesteś na giełdzie na dłuższą metę i wierzysz w jej potencjał, możesz przetrwać każdą kwartalną burzę. Ale jeśli masz dość dużą pozycję, długą lub krótką, na akcjach, musisz rozważyć zalety pozostawienia jej niezmienionej w raporcie zysków lub wprowadzenia zmian tuż przed opublikowaniem raportu. Czynniki, które powinny odgrywać rolę w tej decyzji, obejmują:

• Obecny stan całego rynku (byczy lub niedźwiedzia);
• Nastroje inwestorów dotyczące sektora, do którego należy akcje;
• Aktualny poziom krótkoterminowego zainteresowania akcją;
• Oczekiwania dotyczące zarobków (zbyt wysokie lub komfortowo niskie);
• Wyceny zapasów;
• Jego niedawne i średnioterminowe wyniki cenowe;
• Zyski i perspektywy zgłoszone przez konkurentów.

Grom z jasnego nieba

Nic dziwnego, że epidemia COVID-19, która zrujnowała prawie wszystko w 2020 roku, spowodowała krach na giełdzie. Było to globalne wydarzenie, które wprawiło giełdy na całym świecie w bessę trwającą od 20 lutego 2020 r. Do 7 kwietnia 2020 r.

Nie martw się, jeśli tego nie pamiętasz. Rynki akcji rozpoczęły wtedy długą trajektorię wzrostową i osiągnęły nowe rekordy. Hossa, która rozpoczęła się po kryzysie finansowym 2007-2008, została wznowiona po gwałtownym załamaniu trwającym niecałe dwa miesiące.

Nie oznacza to, że złe wieści nie mają znaczenia. Ale sugeruje, że odruchowa reakcja, aby sprzedać wszystko i zabrać na wzgórza, może nie być najlepszym sposobem działania. Przez lata rynki finansowe wykazywały odporność.

W czasach niepewności geopolitycznej rozsądne może być wycofywanie się z bardziej spekulacyjnych akcji i dokonywanie inwestycji o wyższej jakości. Możesz również rozważyć zabezpieczenie przed ryzykiem spadku za pomocą opcji i odwrotnych funduszy ETF.

Chociaż powinieneś zmniejszyć ekspozycję na akcje, jeśli jest niewygodnie wysoka, pamiętaj, że w większości przypadków krótkoterminowe korekty spowodowane nieoczekiwanymi wydarzeniami geopolitycznymi lub makroekonomicznymi okazały się kwintesencją długoterminowych możliwości zakupu.

Wskazówki dla nowych handlowców wiadomości

• Znaj daty i godziny ważnych wydarzeń: Informacje o datach i godzinach kluczowych wydarzeń rynkowych, takich jak ogłoszenia FOMC, publikacje danych ekonomicznych i raporty o zyskach kluczowych firm, są łatwo dostępne w Internecie. Zapoznaj się z tym kalendarzem wydarzeń z wyprzedzeniem.
• Przygotuj strategię z wyprzedzeniem: powinieneś zaplanować swoją strategię handlową z wyprzedzeniem, aby nie być zmuszonym do podejmowania pochopnych decyzji w ogniu chwili. Poznaj dokładne punkty wejścia i wyjścia do handlu przed rozpoczęciem akcji.
• Unikaj gwałtownych reakcji: podejmuj racjonalne decyzje inwestycyjne w oparciu o swoją tolerancję ryzyka i cele inwestycyjne. Czasami może to wymagać od ciebie bycia przeciwnikiem, ale jak potwierdzą odnoszący sukcesy inwestorzy długoterminowi, jest to najlepsze podejście do udanego inwestowania w akcje.
• Ogranicz swoje poziomy ryzyka: unikaj pokusy szybkiego zarobienia złotówki, zajmując skoncentrowaną długą lub krótką pozycję. A co, jeśli transakcja będzie przeciwko tobie?
• Miej odwagę swoich przekonań: zakładając, że odrobiłeś pracę domową, zastanów się nad dodaniem do istniejącej pozycji, jeśli akcje spadną do poziomu poniżej swojej rzeczywistej wartości, lub sprzedaj się w celu uzyskania zysków z akcji, która jest obecnie szalenie popularna.
• Zobacz szerszy obraz: często reakcja inwestorów na wiadomości może nie być zgodna z oczekiwaniami. Można by pomyśleć, że ogłoszenie obniżki dywidendy doprowadziłoby do wyprzedaży akcji. Czasami inwestować ors brawo ruch jako sygnał, że firma jest inwestowanie w jej działalności.
• Nie daj się zwieść sentymentom rynkowym: nadmierne wpływanie na nastroje rynkowe może skusić Cię do kupowania drogich zakupów – kiedy panuje euforia – i sprzedawania po niskich cenach, gdy panuje mrok i fatum. Rozważmy los wielu nieszczęsnych inwestorów, którzy byli tak wystraszeni niesłabnącą falą złych wiadomości w 2008 r., Że opuścili swoje pozycje kapitałowe blisko dołków, ponosząc przy tym ogromne straty. Przegapili oszałamiający wzrost o 166% w indeksie S&P 500 od marca 2009 do października 2013.
• Wiedz, kiedy „zniknąć” wiadomości: Czasami jest tak samo ważne, aby zignorować wiadomości lub „zniknąć”, jak wymienić je. Jeśli jesteś w tym przez dłuższy czas, możesz zignorować hałas.