Guideline Premium and Corridor Test (GPT)
Co to jest Guideline Premium and Corridor Test (GPT)
Wytyczne dotyczące składki i testu korytarzowego (GPT) służą do określenia, czy produkt ubezpieczeniowy może być opodatkowany jako ubezpieczenie, a nie jako inwestycja. GPT ogranicza kwotę składek, które można wpłacić do polisy ubezpieczeniowej w stosunku do świadczenia z tytułu śmierci na podstawie polisy.
Kluczowe wnioski
- Wytyczne dotyczące składki i korytarza testowego (GPT) to test stosowany w celu ustalenia, czy produkt ubezpieczeniowy podlega opodatkowaniu jako ubezpieczenie, czy jako inwestycja.
- Wysokość składek, które można wpłacić do polisy ubezpieczeniowej w odniesieniu do świadczenia z tytułu śmierci na podstawie polisy, jest ograniczona przez wytyczne dotyczące składek i testu korytarzowego (GPT).
- GPT jest stosowany, gdy polisa ubezpieczeniowa koncentruje się na części stanowiącej akumulację środków pieniężnych, a nie na części świadczenia z tytułu śmierci.
- Aby spełnić definicję ubezpieczenia podaną przez Internal Revenue Service (IRS), polisa ubezpieczeniowa na życie musi przewidywać wystarczającą „kwotę ryzyka”, czyli ochronę świadczenia na wypadek śmierci, jaką beneficjent otrzymuje w przypadku śmierci ubezpieczonego.
- Wytyczne dotyczące premii i testu korytarzowego (GPT) zostały ustanowione na mocy ustawy o redukcji deficytu (DEFRA).
Zrozumienie Guideline Premium and Corridor Test (GPT)
GPT to metoda zatwierdzona przez Internal Revenue Service (IRS), która określa, czy polisa ubezpieczeniowa na życie jest dozwolona w korzystnym opodatkowaniu.
Polisy na życie mają wiele różnych kształtów i rozmiarów. Szczególnym elementem uniwersalnej polisy ubezpieczenia na życie jest podział składki na dwie części. Pierwsza część jest przeznaczona na koszt polisy, a druga na rachunek akumulacji środków pieniężnych; rodzaj konta oszczędnościowego dla ubezpieczonych. Ta rezerwa gotówkowa może być pożyczana lub zezwalana na wypłaty, zarówno z pewnymi zastrzeżeniami.
Struktura polis ubezpieczeniowych na życie może polegać na pełnym wykorzystaniu świadczenia z tytułu śmierci w przypadku śmierci osoby lub pełnego wykorzystania rezerwy zgromadzonej w gotówce. Te, które koncentrują się na świadczeniach z tytułu śmierci, zaczynają od wyższych składek we wczesnych latach i niższych w późniejszych latach. Odwrotnie jest w przypadku ubezpieczeń na życie skoncentrowanych na akumulacji gotówki, z niższymi składkami we wczesnych latach i wyższymi w późniejszych latach.
Niezależnie od wybranej polisy ubezpieczeniowej na życie, każda polisa musi przejść określony test w celu ustalenia, czy kwalifikuje się do opodatkowania jako produkt ubezpieczeniowy, czy też jako inwestycja. Opodatkowanie jako produkt ubezpieczeniowy jest lepsze, ponieważ stawka podatku jest niższa.
Istnieją dwa testy służące do określenia tego czynnika: wytyczne dotyczące premii i testu korytarzowego (GPT) oraz test akumulacji wartości gotówki (CVAT).
Implementacja Guideline Premium and Corridor Test (GPT)
Metodę GPT stosuje się, gdy ubezpieczający chce zapłacić maksymalną kwotę składek przy zachowaniu zmiennego świadczenia z tytułu śmierci lub chce bardziej zwiększyć ilość gotówki, jaką może zgromadzić w ramach polisy, niż maksymalizować świadczenie z tytułu śmierci. Zamiast skupiać się na świadczeniu z tytułu śmierci dostępnym w oczekiwanym okresie życia, GPT jest stosowany, gdy ubezpieczający chce zmaksymalizować część kumulacji gotówki ze świadczeniami w późniejszym wieku.
Wartość polis ubezpieczeniowych może rosnąć z odroczonym podatkiem, przy czym świadczenia z tytułu śmierci są zwolnione z podatku dochodowego lub podatku od zysków kapitałowych. Zdolność do przejścia GPT jest niezwykle ważna zarówno dla ubezpieczającego, jak i ubezpieczyciela. Jeśli produkt ubezpieczeniowy nie przejdzie testu, nie jest już uważany za produkt ubezpieczeniowy, a zatem jest opodatkowany jak inwestycja, co oznacza, że niezaliczenie testu prowadzi do wyższej stawki podatkowej.
Oprócz kierowanego testu składki i korytarza ubezpieczyciel ma możliwość zaprojektowania polisy tak, aby pomyślnie przeszła test akumulacji wartości gotówki (CVAT). CVAT ogranicza wartość pieniężną w stosunku do świadczenia z tytułu śmierci, w przeciwieństwie do GPT, która ogranicza składki w stosunku do świadczenia z tytułu śmierci. Określenie, którego testu użyć, zależy od wybranego produktu ubezpieczeniowego.
Ubezpieczyciel musi wskazać, który test będzie stosowany w dniu wystawienia, a po wystawieniu polisy ubezpieczyciel nie może zdecydować o zastosowaniu innej opcji testu. Wybór testu może określić, jakie będą składki polisy, wartość pieniężna i świadczenia.
Guideline Premium and Corridor Test (GPT) oraz ustawa o redukcji deficytu (DEFRA).
Ponieważ uniwersalne ubezpieczenia na życie mają aspekt inwestycyjny polegający na akumulacji gotówki wraz z odsetkami od rezerw gotówkowych, zaczęto je traktować jako instrumenty inwestycyjne z wartością wykupu gotówki. IRS uważał, że ważne jest rozróżnienie między polisami ubezpieczeniowymi na życie, które były używane jako tradycyjne ubezpieczenia lub jako narzędzia inwestycyjne, dlatego ustanowili ustawę o redukcji deficytu z 1984 r. (DEFRA).
DEFRA określiła kwalifikacje, jakie muszą spełniać uniwersalne polisy ubezpieczeniowe na życie, aby zachować uprzywilejowany status podatkowy zgodnie z sekcją 7702 Kodeksu Podatkowego (IRC). Aby spełnić definicję IRC ubezpieczenia na życie, umowy ubezpieczenia na życie muszą przewidywać wystarczającą „kwotę ryzyka”, co oznacza, że zwykła ochrona przed śmiercią, jaką otrzymywałby beneficjent w przypadku śmierci ubezpieczonego, jest wystarczająca.