Odroczone koszty nabycia (DAC)
Co to są odroczone koszty nabycia (DAC)?
Odroczone koszty akwizycji (DAC) to metoda rachunkowości stosowana w branży ubezpieczeniowej. Zastosowanie metody DAC pozwala firmie na odroczenie kosztów sprzedaży związanych z pozyskaniem nowego klienta w okresie obowiązywania umowy ubezpieczenia.
Kluczowe wnioski
- Odroczone koszty akwizycji (DAC) to metoda rachunkowości stosowana w branży ubezpieczeniowej.
- Zastosowanie metody DAC pozwala firmie na odroczenie kosztów sprzedaży związanych z pozyskaniem nowego klienta w okresie obowiązywania umowy ubezpieczenia.
- Stosowanie tej metody księgowania zwykle zmniejsza obciążenie polisy w pierwszym roku i zapewnia płynniejszy model dochodów.
- Firmy mogą jedynie odroczyć koszty związane z pomyślnym umieszczeniem nowej firmy i nie mogą zamortyzować wszystkich kosztów zaplecza.
Zrozumienie odroczonych kosztów nabycia (DAC)
prowizje za skierowanie do zewnętrznych dystrybutorów i brokerów, ubezpieczenie i wydatki medyczne. Często koszty te mogą przewyższać składki płacone we wczesnych latach różnych rodzajów planów ubezpieczeniowych.
Wdrożenie DAC umożliwia firmom ubezpieczeniowym stopniowe rozłożenie tych dużych kosztów (które w innym przypadku byłyby opłacane z góry) – w miarę uzyskiwania przychodów. Stosowanie tej metody księgowania prowadzi zwykle do płynniejszego wzorca dochodów.
Od 2012 r. Ubezpieczyciele są zobowiązani do przestrzegania nowej reguły Federalnej Rady Standardów Rachunkowości (FASB), „Rozliczanie kosztów związanych z nabyciem lub odnawianiem umów ubezpieczeniowych” lub ASU 2010-26.
FASB umożliwia towarzystwom ubezpieczeniowym kapitalizację kosztów pozyskania nowych klientów poprzez ich amortyzację w czasie. Dzięki temu procesowi przetworniki cyfrowo-analogowe są rejestrowane jako aktywa – a nie jako wydatki – i można je stopniowo spłacać.
Odroczone koszty akwizycji (DAC) są traktowane jako składnik aktywów w bilansie i amortyzowane przez okres trwania umowy ubezpieczenia.
FASB wymaga również, aby firmy amortyzowały salda na stałym poziomie przez przewidywany okres obowiązywania umów. W przypadku nieoczekiwanego rozwiązania umowy FASB orzeka, że DAC musi zostać odpisany, ale nie podlega testowi na utratę wartości. Oznacza to, że składnik aktywów nie jest wyceniany w celu sprawdzenia, czy nadal jest wart kwoty określonej w bilansie.
Uwagi specjalne
Amortyzacja odroczonych kosztów nabycia (DAC)
DAC reprezentuje „nieodzyskaną inwestycję” w wyemitowanych polisach i dlatego jest kapitalizowany jako składnik wartości niematerialnych w celu dopasowania kosztów do powiązanych przychodów. Z biegiem czasu koszty nabycia są ujmowane jako koszt, który pomniejsza składnik aktywów DAC. Proces ujmowania kosztów w rachunku zysków i strat nosi nazwę amortyzacji i odnosi się do środka trwałego DAC, który jest amortyzowany lub zmniejszany przez kilka lat.
Amortyzacja wymaga podstawy, która określa, ile DAC należy zamienić na koszt w każdym okresie rozliczeniowym. Podstawa amortyzacji różni się w zależności od klasyfikacji Federalnych Standardów Rachunkowości (FAS):
- FAS 60 / 97LP – składki
- FAS 97 – Szacowane zyski brutto (EGP)
- FAS 120 – Szacowane marże brutto (NWZ)
Zgodnie z FAS 60 założenia są „zablokowane” w kwestii polityki i nie można ich zmienić. Jednak zgodnie z FAS 97 i 120 założenia opierają się na szacunkach, które można w razie potrzeby ponownie skorygować. Amortyzacja DAC opiera się na szacunkowych marżach brutto, a do DAC stosuje się stopę procentową opartą na zwrotach z inwestycji.
Wymagania dotyczące odroczonych kosztów nabycia (DAC)
Przed wprowadzeniem ASU 2010-26 DAC był opisywany niejasno jako koszty, które „różnią się w zależności od – i są głównie związane z – zakupem umów ubezpieczeniowych”. To prowadziło firmy do trudnego zadania interpretacji, które wydatki kwalifikują się do odroczenia, i często powodowało, że szeroka gama firm ubezpieczeniowych klasyfikowała większość swoich kosztów jako DAC.
FASB stwierdziła później, że doszło do nadużywania rachunkowości DAC. Rada zareagowała, przedstawiając jaśniejsze wytyczne. ASU 2010-26 towarzyszyły dwie ważne zmiany mające na celu spełnienie kryteriów kapitalizacji:
- Firmy mogą jedynie odroczyć koszty związane z pomyślnym umieszczeniem nowej firmy, a nie wszystkie wydatki związane ze sprzedażą.
- Tylko część wydatków na zaplecze bezpośrednio związanych z przychodami można uznać za aktywa DAC.
Przykłady kosztów odroczonych obejmują:
- Prowizje przekraczające ostateczne prowizje
- Koszty ubezpieczenia
- Koszty wystawienia polisy