Captive Insurance Company
Co to jest Captive Insurance Company?
Wewnętrzna firma ubezpieczeniowa to zależny ubezpieczyciel będący w całości jej własnością, który świadczy usługi ograniczania ryzyka swojej spółce macierzystej lub grupie spółek powiązanych. Wewnętrzną firmę ubezpieczeniową można utworzyć, jeżeli spółka dominująca nie może znaleźć odpowiedniej firmy zewnętrznej, która ubezpieczy ją od określonego ryzyka biznesowego, jeżeli składki zapłacone wewnętrznemu ubezpieczycielowi tworzą oszczędności podatkowe, jeżeli udzielone ubezpieczenie jest tańsze lub oferuje lepsze pokrycie ryzyk spółki dominującej.
Wewnętrznego ubezpieczyciela nie należy mylić z wewnętrznym agentem ubezpieczeniowym, który jest agentem ubezpieczeniowym pracującym tylko dla jednego towarzystwa ubezpieczeniowego i któremu nie wolno sprzedawać produktów konkurencji.
Kluczowe wnioski
- Wewnętrzna firma ubezpieczeniowa jest spółką zależną będącą w całości własnością większej firmy, której zadaniem jest wystawianie polis ubezpieczeniowych dla jednostki dominującej, a także nie ubezpiecza żadnej innej firmy.
- Utworzenie zmonopolizowanej firmy ubezpieczeniowej może obniżyć koszty ubezpieczenia firmy i zapewnić bardziej szczegółowe ubezpieczenia, ale wiąże się również z dodatkowymi kosztami ogólnymi związanymi z prowadzeniem odrębnego ubezpieczyciela.
- Wiele większych firm utworzy wewnętrzną firmę ubezpieczeniową przede wszystkim ze względu na korzyści podatkowe, jakie może przynosić.
Zrozumienie Captive Insurance Company
A zmonopolizowanej firma ubezpieczeniowa jest formą korporacji „ samo-ubezpieczenia.” Chociaż istnieją korzyści finansowe wynikające z utworzenia oddzielnej jednostki do świadczenia usług ubezpieczeniowych, spółki macierzyste muszą wziąć pod uwagę związane z tym koszty administracyjne i ogólne, takie jak dodatkowy personel. Należy również wziąć pod uwagę złożone kwestie związane ze zgodnością. W rezultacie większe korporacje tworzą głównie wewnętrzne firmy ubezpieczeniowe, ale mogą również polegać na ubezpieczycielach będących stronami trzecimi, aby ubezpieczyć się od niektórych zagrożeń.
Kwestie podatkowe wewnętrznych firm ubezpieczeniowych
Koncepcja podatkowa wewnętrznego zakładu ubezpieczeń jest stosunkowo prosta. Spółka dominująca opłaca składki ubezpieczeniowe swojej wewnętrznej firmie ubezpieczeniowej i stara się odliczyć te składki w swoim kraju, który często jest jurysdykcją o wysokich podatkach. Spółka macierzysta zlokalizuje wewnętrzną firmę ubezpieczeniową w rajach podatkowych, takich jak Bermudy i Kajmany, aby uniknąć niekorzystnych skutków podatkowych. Obecnie kilka stanów w USA zezwala na tworzenie spółek typu captive. Ochrona przed opodatkowaniem jest pożądaną korzyścią dla spółki dominującej.
To, czy spółka dominująca zrealizuje ulgę podatkową od utworzenia zależnego zakładu ubezpieczeń, będzie zależało od klasyfikacji ubezpieczenia, które firma zawiera. W Stanach Zjednoczonych Internal Revenue Service (IRS) wymaga, aby podział ryzyka i przesunięcie ryzyka były obecne, aby transakcja należała do kategorii „ubezpieczenia”. IRS publicznie oświadczył, że podejmie działania przeciwko zmonopolizowanym firmom ubezpieczeniowym podejrzanym o nadużycia podatkowe.
Niektóre ryzyka mogą skutkować znacznymi wydatkami dla wewnętrznego ubezpieczyciela, których nie stać na koszt. Te spore ryzyko może doprowadzić do bankructwa. Pojedyncze zdarzenia mają mniejsze prawdopodobieństwo bankructwa dużego prywatnego ubezpieczyciela ze względu na zróżnicowaną pulę ryzyka, które posiada.
Przykłady wewnętrznych firm ubezpieczeniowych
Dobrze znana firma ubezpieczeniowa trafiła na pierwsze strony gazet po wycieku ropy naftowej British Petroleum w Zatoce Meksykańskiej w 2010 roku. W tym czasie krążyły doniesienia, że BP był ubezpieczony na własny rachunek przez wewnętrzną firmę ubezpieczeniową Jupiter Insurance z Guernsey i że może otrzymać z niej nawet 700 milionów dolarów. British Petroleum nie jest osamotnionym w tej praktyce i rzeczywiście wiele firm z listy Fortune 500 ma zależne firmy ubezpieczeniowe.