Analiza aktuarialna
Co to jest analiza aktuarialna?
Analiza aktuarialna jest rodzajem analizy aktywów do pasywów stosowanej przez firmy finansowe w celu upewnienia się, że mają środki na spłatę wymaganych zobowiązań. Ubezpieczeniowe i emerytalne produkty inwestycyjne to dwa powszechne produkty finansowe, w przypadku których potrzebna jest analiza aktuarialna.
Kluczowe wnioski
- Analiza aktuarialna jest formą analizy relacji aktywów do zobowiązań.
- Analiza ta ma na celu zapewnienie, że firmy mogą spłacać swoje zobowiązania.
- Dwa powszechne produkty wykorzystujące analizę aktuarialną to ubezpieczeniowe i emerytalne produkty inwestycyjne.
Jak działa analiza aktuarialna
Analiza aktuarialna jest wykorzystywana przez wiele firm finansowych do zarządzania ryzykiem związanym z określonymi produktami. Ten rodzaj pracy jest wykonywany przez wysoce wykształconych i certyfikowanych statystyków zawodowych, którzy koncentrują się na skorelowanych ryzykach produktów ubezpieczeniowych i ich klientów.
Analiza aktuarialna wykorzystuje modele statystyczne do zarządzania niepewnością finansową poprzez tworzenie świadomych prognoz dotyczących przyszłych wydarzeń. Firmy ubezpieczeniowe, banki, agencje rządowe i korporacje wykorzystują analizę aktuarialną do projektowania optymalnych polis ubezpieczeniowych, planów emerytalnych i planów emerytalnych.
Metodologia analizy aktuarialnej i zarządzania ryzykiem koncentruje się wokół koncepcji dopasowania aktywów do zobowiązań. Ta koncepcja jest stosowana w zarządzaniu inwestycjami, gdy produkt ma określone zobowiązania do wypłaty.
Przykłady analizy aktuarialnej
Aby zarządzać zobowiązaniami do wypłaty, analityczne modele analizy aktuarialnej będą obejmować kilka zmiennych.
Ubezpieczenie
W przypadku produktów ubezpieczeniowych firma finansowa musi zarządzać portfelem aktywów, który ma odpowiednią płynność do generowania natychmiastowych potrzeb i długoterminowych potrzeb w zakresie wypłat. Zmienne wpływające na zobowiązania produktowe będą się różnić w zależności od rodzaju produktów ubezpieczeniowych.
Zmienne na produkcie ubezpieczeniowym będą również miały wpływ na wysokość składki, jaką ubezpieczony musi zapłacić. Zmienne dotyczące ubezpieczenia samochodu mogą obejmować wiek kierowcy, historię prowadzenia pojazdu, typ samochodu i wiek pojazdu.
Renty
Innym przykładem produktu finansowego wymagającego analizy aktuarialnej jest renta. Firmy finansowe oferujące renty inwestują zaplanowane płatności inwestora w portfel inwestycji o różnym poziomie ryzyka i zwrotach. Produkty dożywotnie obiecują wypłatę zaplanowanych płatności inwestorom po określonym czasie i są zwykle używane na emeryturę.
Zarządzający funduszami dożywotnimi muszą zapewnić, że ich portfel aktywów jest odpowiednio dostępny do wypłaty płatności renty, gdy staną się wymagalne. Inwestują w różnorodne inwestycje rynkowe, aby uzyskać zwrot dla swoich inwestorów, obiecując jednocześnie dokonanie minimalnych płatności w fazie wypłaty produktu.
Plany emerytalne
Dla szerszego przykładu, inwestorzy mogą również spojrzeć na plany emerytalne. Plany emerytalne zarządzają szerokim portfelem aktywów i inwestują na różnych poziomach ryzyka, aby uzyskać zwrot, a jednocześnie obiecują wypłatę na emeryturze.
Programy emerytalne są często świadczeniami pracowniczymi. Plany te są zazwyczaj zarządzane przez radę inwestycyjną przeprowadzającą analizę aktuarialną inwestycji i wypłat w celu zapewnienia, że uczestnicy programu otrzymują odpowiednie wynagrodzenie.