Myć się
Co to jest pranie?
Mycie to seria transakcji, w wyniku których suma zysku netto wynosi zero. Na przykład inwestor może stracić 100 USD na jednej inwestycji i zyskać 100 USD na innej inwestycji. To jest mycie. Jednak konsekwencje podatkowe mogą być skomplikowane dla inwestora.
Pranie jest również określane jako propozycja progu rentowności.
Kluczowe wnioski
- W inwestowaniu pranie to strata, która jest niwelowana przez równy zysk.
- Dla celów podatkowych pranie to strata inwestycyjna, którą można potraktować jako odliczenie.
- Istnieją ograniczenia czasowe dotyczące zdolności inwestora do odliczenia straty w przypadku ponownego zakupu tych samych akcji.
Zrozumieć pranie
Kiedy jest to pranie, dwie transakcje znoszą się nawzajem, skutecznie tworząc próg opłacalności.
Jeśli firma wydaje 25 000 dolarów na produkcję towarów i sprzedaje je za 25 000 dolarów, rezultatem jest pranie. Jeśli inwestor straci 5000 USD na sprzedaży inwestycji i zyska 5000 USD ze sprzedaży innej, transakcja zostanie wyprana.
To dość proste, ale IRS ma skomplikowane przepisy podatkowe dotyczące sprzedaży prania przez inwestorów i są one związane z dochodzeniem strat na inwestycjach. W szczególności przepisy uniemożliwiają inwestorowi dochodzenie roszczeń ze straty w przypadku sprzedaży papieru wartościowego ze stratą, a następnie odkupienia tego samego lub zasadniczo identycznego papieru wartościowego w ciągu 30 dni.
Załóżmy na przykład, że inwestor kupuje 100 akcji spółki Anheuser-Busch (BUD) za 10 000 USD. Zaledwie sześć tygodni później wartość 100 akcji spada do 7 000 USD. Inwestor sprzedaje wszystkie 100 udziałów, mając nadzieję na odliczenie straty kapitałowej w wysokości 3000 USD w momencie opodatkowania, ale potem, tydzień później, decyduje, że BUD to prawdziwa okazja i ponownie kupuje 100 udziałów.
Początkowej straty nie można żądać do celów podatkowych, ponieważ to samo zabezpieczenie zostało odkupione w ograniczonym przedziale czasowym.
Inwestor nie może sprzedać akcji ze stratą, kupić te same akcje ponownie w ciągu 30 dni i nadal żądać odliczenia straty.
Jednak strata wynikająca z prania nie jest całkowicie zmarnowana. Stratę można odnieść do podstawy kosztowej drugiego zakupu BUD. Zwiększa to podstawę kosztów zakupionych papierów wartościowych, a tym samym zmniejszy wielkość przyszłych dochodów podlegających opodatkowaniu w przypadku sprzedaży akcji. Korzyści płynące z prania zostały opóźnione, ale nie zniknęły.
Ponadto okres utrzymywania papierów wartościowych typu „wash” jest dodawany do okresu utrzymywania zastępczych papierów wartościowych. W tym przykładzie inwestor dodał sześć tygodni do okresu utrzymywania tych akcji, co znacznie ułatwiło zakwalifikowanie się do 15% korzystnej stawki podatkowej od długoterminowych zysków kapitałowych. (Zapasy muszą być przechowywane przez rok, aby kwalifikować się do niższej stawki podatku).
Kiedy pranie jest nielegalne
Niektóre sprzedaże środków myjących są nielegalne, ponieważ przypominają schematy pompowania i wysypywania.
Na przykład inwestor nie może kupić akcji za pośrednictwem jednej firmy maklerskiej, a następnie sprzedać ją za pośrednictwem innej firmy maklerskiej w celu wzbudzenia zainteresowania inwestorów.