Definicja wycofania niskiego wolumenu
Co to jest wycofanie niskiego wolumenu?
Cofnięcie niskiego wolumenu jest techniczną korektą w kierunku obszaru wsparcia, który występuje przy wolumenie niższym niż przeciętny. Ponieważ ruch ma miejsce przy niskim wolumenie, inwestorzy często przypisują wycofanie słabym długom blokującym zyski, a nie odwróceniu.
Kluczowe wnioski
- Niskie spadki wolumenu mają miejsce, gdy cena przesuwa się w kierunku poziomów wsparcia przy wolumenie niższym od średniego.
- Niskie spadki obrotów są często oznaką słabych zysków z pozycji długich, ale sugerują, że długoterminowy trend wzrostowy pozostaje niezmieniony.
- Wycofania o dużym wolumenie sugerują, że może nastąpić krótkoterminowe odwrócenie.
Wyjaśnienie obniżek poziomu głośności
Częste ruchy, które mają miejsce w kierunku przeciwnym do trendu, którym towarzyszy niski wolumen, to normalne fluktuacje i ogólnie uważane za nieistotne. Z drugiej strony, duży wzrost wolumenu w kierunku przeciwnym do trendu mógłby zostać wykorzystany do zasygnalizowania, że inteligentne pieniądze zaczynają szukać wyjść i trend jest gotowy do odwrócenia. Te znaczące ruchy w dół są znane jako cofnięcia o dużym wolumenie.
Handel obniżkami wolumenu
Wielu traderów technicznych będzie próbowało zająć pozycję na podstawie krótkoterminowej słabości widocznej przy wycofaniu z rynku o niskim wolumenie, ponieważ zwiększa to stosunek ryzyka do nagrody, ponieważ stop loss jest bliżej głównych poziomów wsparcia. Inwestorzy długoterminowi mogą również skorzystać z tych okazji, aby dodać do swoich pozycji po niższej cenie i zmniejszyć podstawę kosztów ich ogólnych pozycji długich, co stwarza okazję do większego wzrostu.
Handlowcy będą używać wskaźników, takich jak wolumen bilansowy (OBV), aby znaleźć sytuacje, w których trend i wolumen są rozbieżne. Jeśli trend rośnie, a wolumen spada, transakcje mogą oczekiwać potencjalnie długoterminowego odwrócenia, ponieważ jest mniej pozycji długich odpowiedzialnych za pchanie akcji w górę. Wysokie spadki obrotów są również sygnałem, że rynek może być gotowy do odwrócenia. W takich przypadkach inwestorzy długoterminowi mogą zamknąć swoje pozycje, a inwestorzy długoterminowi mogą zablokować pewne zyski.
Inwestorzy często biorą pod uwagę wiele różnych czynników, określając, czy cofnięcie jest tymczasowe, czy długoterminowe. Chociaż wolumen jest wiarygodnym wskaźnikiem, ważne jest również, aby spojrzeć na wzorce wykresów, takie jak kluczowe poziomy wsparcia i oporu oraz wskaźniki techniczne, takie jak względny indeks siły (RSI) lub średnia ruchoma zbieżność-dywergencja (MACD), aby potwierdzić te nastroje.
Prawdziwy przykład wycofań o niskim wolumenie
Oto przykład serii obniżeń o niskim wolumenie w funduszu ETF SPDR S&P 500 (SPY):
Wykres pokazuje trzy obniżenia wolumenów występujące w ramach znacznego trendu wzrostowego, przed znaczącym spadkiem wolumenu, który sygnalizował dłuższe odwrócenie ceny. Po każdym obniżeniu wolumenu następowało ponowne wznowienie ogólnego trendu, ponieważ słabi inwestorzy odejmowali zyski ze stołu, zanim bardziej byczy inwestorzy weszli na rynek. Dla porównania, duży spadek obrotów trwał kilka dni, a ETF był w następstwie znacznie bardziej zmienny, ponieważ inwestorzy kwestionowali, czy długoterminowy trend nadal obowiązuje.