Czy fundusze inwestycyjne wypłacają dywidendy lub odsetki?
W zależności od rodzaju inwestycji zawartych w portfelu fundusze inwestycyjne mogą wypłacać dywidendy, odsetki lub jedno i drugie.
Rodzaje funduszy inwestycyjnych
Istnieją cztery główne kategorie funduszy inwestycyjnych, a każda z nich odpowiada innym celom inwestycyjnym. Fundusze akcyjne obejmują wyłącznie inwestycje na giełdzie. Jeśli któraś z tych akcji wypłaca dywidendę, wówczas fundusz wzajemny również wypłaca dywidendę.
Podobnie fundusze obligacyjne obejmują tylko inwestycje w obligacje przedsiębiorstw i obligacje rządowe. Większość obligacji wypłaca co roku gwarantowane kwoty odsetek, zwane płatnościami kuponowymi. Ponieważ obligacje są oprocentowane, fundusze obligacji również.
Fundusze zrównoważone inwestują w akcje i obligacje. W związku z tym fundusze zrównoważone mają prawie gwarantowaną wypłatę odsetek, a także mogą wypłacać dywidendy w zależności od konkretnych akcji zawartych w portfelu.
Fundusze rynku pieniężnego są uważane za najbardziej stabilny rodzaj funduszy inwestycyjnych i obejmują wyłącznie inwestycje w bardzo krótkoterminowe instrumenty dłużne, takie jak obligacje komunalne. Fundusze rynku pieniężnego również płacą odsetki, chociaż stopa zwrotu jest generalnie niższa niż w przypadku innych typów funduszy.
Dlaczego fundusze inwestycyjne wypłacają dywidendy i odsetki?
Aby uniknąć płacenia podatków od dochodu z inwestycji, fundusze inwestycyjne są zobowiązane do dystrybucji prawie wszystkich wpływów między udziałowców. Oznacza to, że gdy akcja lub obligacja w portfelu funduszu wypłaca dywidendy lub odsetki, pieniądze te muszą zostać przekazane udziałowcom funduszu, tak aby fundusz nie musiał uwzględniać ich jako dochodu. Poszczególni akcjonariusze zgłaszają następnie dochód z inwestycji od podatków za dany rok. To samo dotyczy sytuacji, gdy fundusz osiąga zysk ze sprzedaży składnika aktywów, zwanego zyskiem kapitałowym.
Czas wypłaty dywidend i odsetek, w tym wypłaty dywidend i odsetek, zależy od decyzji każdego funduszu i może się znacznie różnić. Generalnie fundusze, które generują dywidendy lub odsetki, muszą dokonywać wypłat na rzecz akcjonariuszy przynajmniej raz w roku.
Wgląd doradcy
Dan Stewart, CFA® Revere Asset Management, Dallas, TX
Dystrybucje funduszy powierniczych są klasyfikowane zgodnie z rodzajem i charakterem podziału. W ten sposób fundusze inwestycyjne mogą wypłacać odsetki, dywidendy i / lub zyski kapitałowe poprzez wypłaty, które określą kwotę podatku, który musisz zapłacić.
Na przykład fundusz obligacji zazwyczaj płaci odsetki, ale także zyski kapitałowe w przypadku sprzedaży obligacji. Zrównoważony fundusz zawiera zarówno akcje, jak i obligacje, dlatego możesz mieć wszystkie trzy rodzaje wypłat.
Powodem tego jest fakt, że fundusz inwestycyjny po prostu przechodzi przez wypłaty, które otrzymuje z papierów wartościowych, aby nie ponosić podwójnego opodatkowania (na poziomie funduszu, a następnie na udziałowca). Jeśli jednak Twoje inwestycje są przechowywane na koncie IRA lub innym koncie emerytalnym, konsekwencje podatkowe są nieistotne, ponieważ są one odroczone podatkowo.