Problemy finansowe
Co to jest trudna sytuacja finansowa?
Trudna sytuacja finansowa to stan, w którym firma lub osoba fizyczna nie jest w stanie wygenerować wystarczających przychodów lub dochodów, przez co nie jest w stanie wypełnić lub spłacić swoich zobowiązań finansowych. Wynika to zazwyczaj z wysokich kosztów stałych, dużej ilości aktywów niepłynnych lub przychodów wrażliwych na pogorszenie koniunktury gospodarczej. W przypadku osób fizycznych trudności finansowe mogą wynikać ze złego budżetu, nadmiernych wydatków, zbyt dużego zadłużenia, procesu sądowego lub utraty pracy.
Ignorowanie oznak trudności finansowych, zanim wymknie się spod kontroli, może być katastrofalne. Może nadejść czas, kiedy poważnych trudności finansowych nie będzie można już zaradzić, ponieważ zobowiązania firmy lub osoby fizycznej wzrosły zbyt wysoko i nie można ich spłacić. W takim przypadku bankructwo może być jedyną opcją.
Kluczowe wnioski
- Trudność finansowa ma miejsce, gdy przychody lub dochody nie spełniają już zobowiązań finansowych osoby lub organizacji lub nie pokrywają ich.
- Trudna sytuacja finansowa jest często zwiastunem bankructwa i może spowodować trwałe uszkodzenie zdolności kredytowej.
- Aby zaradzić tej sytuacji, firma lub osoba fizyczna może rozważyć takie opcje, jak restrukturyzacja zadłużenia lub redukcja kosztów.
Zrozumieć trudności finansowe
Jeśli firma lub osoba fizyczna doświadcza okresu, w którym nie jest w stanie spłacić swoich długów, rachunków i innych zobowiązań w terminie ich wymagalności, prawdopodobnie doświadczają trudności finansowych.
Przykłady wydatków firmy, które muszą zostać zapłacone, mogą obejmować finansowanie, takie jak spłata odsetek od długów, koszty alternatywne projektów i pracownicy, którzy nie są produktywni. Pracownicy zagrożonej firmy mają zwykle niższe morale i wyższy stres spowodowany zwiększoną szansą na bankructwo, co może zmusić ich do rezygnacji z pracy. Firmy w trudnej sytuacji finansowej mogą mieć trudności z uzyskaniem nowego finansowania. Mogą również stwierdzić, że wartość rynkowa firmy znacznie spada, ponieważ klienci ograniczają nowe zamówienia, a dostawcy zmieniają warunki dostaw.
Przeglądanie sprawozdań finansowych firmy może pomóc inwestorom i innym osobom określić jej obecną i przyszłą kondycję finansową. Na przykład ujemne przepływy pieniężne pojawiające się w rachunku przepływów pieniężnych przedsiębiorstwa to jeden sygnał ostrzegawczy dotyczący trudnej sytuacji finansowej. Może to być spowodowane dużą dysproporcją między płatnościami gotówkowymi a należnościami, wysokimi odsetkami lub spadkiem kapitału obrotowego.
Osoby, które doświadczają kłopotów finansowych, mogą znaleźć się w sytuacji, w której koszty obsługi zadłużenia znacznie przewyższają ich miesięczne dochody. Te długi lub zobowiązania obejmują takie pozycje, jak opłaty za mieszkanie lub czynsz, płatności za samochód, karty kredytowe i rachunki za media. Ludzie, którzy doświadczają takich sytuacji, przeżywają to przez dłuższy czas i mogą ostatecznie zostać zmuszeni do zrzeczenia się majątku zabezpieczonego długami i utraty domu lub samochodu, lub mogą stanąć w obliczu eksmisji.
Osoby, które doświadczają trudności finansowych, mogą podlegać zajęciom z tytułu wynagrodzenia, orzeczeniom lub postępowaniu sądowemu ze strony wierzycieli.
Oznaki trudnej sytuacji finansowej
Istnieje wiele znaków ostrzegawczych, które mogą wskazywać, że firma znajduje się w trudnej sytuacji finansowej lub w najbliższej przyszłości. Słabe zyski mogą wskazywać na firmę, która jest niezdrowa finansowo. Walka o osiągnięcie progu rentowności sugeruje biznes, który nie jest w stanie utrzymać się poprzez generowanie funduszy wewnętrznych i zamiast tego musi pozyskiwać kapitał z zewnątrz. Zwiększa to ryzyko biznesowe firmy i obniża jej zdolność kredytową u pożyczkodawców, dostawców, inwestorów i banków. Ograniczenie dostępu do funduszy zwykle prowadzi do upadku firmy (lub osoby fizycznej).
Spadająca sprzedaż lub słaby wzrost sprzedaży wskazuje, że nie ma popytu na produkty lub usługi firmy w oparciu o jej istniejący model biznesowy. Kiedy drogie kampanie marketingowe nie skutkują wzrostem, konsumenci mogą nie być już zadowoleni z ich oferty, a firma może zostać zmuszona do zamknięcia. Podobnie, jeśli firma oferuje produkty lub usługi niskiej jakości, konsumenci zaczną kupować od konkurentów, ostatecznie zmuszając firmę do zamknięcia drzwi.
Gdy dłużnicy spłacają zbyt wiele czasu firmie, przepływy pieniężne mogą zostać poważnie nadwyrężone. Firma lub osoba fizyczna może nie być w stanie spłacić swoich zobowiązań. Ryzyko jest szczególnie zwiększone, gdy firma ma tylko jednego lub dwóch głównych klientów.
Jak zaradzić trudnej sytuacji finansowej
Choć może się to wydawać trudne, istnieją sposoby, aby zmienić sytuację i zaradzić trudnościom finansowym. Jedną z pierwszych rzeczy, które robi wiele firm, jest przegląd planów biznesowych. Powinno to obejmować zarówno jego działalność i wyniki na rynku, jak i ustalenie docelowej daty osiągnięcia wszystkich celów.
Inną kwestią jest to, gdzie obniżyć koszty. Może to obejmować redukcję personelu lub nawet ograniczenie zachęt kierowniczych, co często może być kosztowne dla wyników firmy.
Niektóre firmy mogą rozważyć restrukturyzację swojego zadłużenia. W ramach tego procesu firmy, które nie są w stanie wywiązać się ze swoich zobowiązań, mogą renegocjować swoje zadłużenie i zmieniać warunki spłaty w celu poprawy płynności. Dzięki restrukturyzacji mogą kontynuować działalność.
W przypadku osób, które doświadczają trudności finansowych, wskazówki dotyczące zaradzenia tej sytuacji są podobne do tych wymienionych powyżej. Osoby poszkodowane mogą uznać za rozsądne ograniczenie niepotrzebnych lub nadmiernych nawyków związanych z wydawaniem posiłków, takich jak jedzenie na mieście, podróże i inne zakupy, które można uznać za luksus. Inną opcją może być doradztwo kredytowe. W ramach doradztwa kredytowego doradca renegocjuje zobowiązania dłużnika, pozwalając mu uniknąć bankructwa. Konsolidacja zadłużenia to kolejna metoda redukcji miesięcznych zobowiązań dłużnych poprzez przekształcenie wysokoprocentowych długów, takich jak karty kredytowe, w jedną pożyczkę osobistą o niższym oprocentowaniu.
Niepokój w dużych instytucjach finansowych
Jednym z czynników przyczyniających się do kryzysu finansowego w latach 2007–2008 była historia udzielania przez rząd awaryjnych pożyczek instytucjom finansowym znajdującym się w trudnej sytuacji na rynkach uznanych za „ zbyt duże, by upaść ”. Spowodowało to oczekiwanie, że część sektora finansowego będzie chroniona przed stratami, znanymi jako pokusa nadużycia.
Federalna sieć bezpieczeństwa finansowego ma chronić duże instytucje finansowe i ich wierzycieli przed niepowodzeniem w ograniczaniu ryzyka systemowego dla systemu finansowego. Jednak te gwarancje zachęcały również do nieostrożnego podejmowania ryzyka, które powodowało niestabilność samego systemu, który miała chronić siatka bezpieczeństwa.
Ponieważ rządowa siatka bezpieczeństwa subsydiuje podejmowanie ryzyka, inwestorzy, którzy czują się chronieni przez rząd, mogą rzadziej żądać wyższych zysków jako rekompensaty za podjęcie większego ryzyka. Podobnie wierzyciele mogą odczuwać mniejszą potrzebę monitorowania firm objętych domyślną ochroną. Podejmowanie nadmiernego ryzyka oznacza, że firmy są bardziej narażone na trudności i mogą wymagać ratowania, aby zachować wypłacalność. Dodatkowe środki ratunkowe mogą jeszcze bardziej osłabić dyscyplinę rynkową.
Plany restrukturyzacji i uporządkowanej likwidacji lub „testamenty życiowe” korporacji mogą być ważną metodą ustalenia wiarygodności w przypadku ratowania. Rządowa siatka bezpieczeństwa może być wówczas mniej atrakcyjną opcją w czasach trudności finansowych.